Varför du kan behöva spara dubbelt så mycket till pension som dina föräldrar

Hur mycket behöver du spara innan du kan gå i pension? Det är en enkel fråga som ligger till grund för de flesta människors planer för sina gyllene år. Att svara på det kan dock vara mycket mer komplicerat.

Med hjälp av forskning som omprövat lönsamheten hos en populär pensionsplaneringsstrategi känd som 4%-regeln, fann en Morningstar-portföljstrateg att nuvarande sparare kan behöva spara dubbelt så mycket pengar varje år jämfört med tidigare sparande för personer som redan är pensionerade. .

En finansiell rådgivare kan hjälpa dig att bedöma dina inkomstbehov vid pensionering och utarbeta en plan för att möta dem. Hitta en pålitlig rådgivare idag.

Uppdaterar 4%-regeln

I decennier har 4%-regeln varit en grundpelare i pensionsplaneringen. Denna grundläggande tumregel, som utvecklades av finansplaneraren William Bengen 1994, dikterar att pensionärer kan sträcka ut sina besparingar över 30 år genom att ta ut 4 % av sitt boägg under det första året av pensioneringen och justera efterföljande uttag för inflation varje år. Denna enkla strategi syftar till att ge stabila och pålitliga inkomster för pensionärer med balanserade portföljer (50% aktier, 50% obligationer)

Det klassiska exemplet som ofta används för att illustrera 4%-regeln för en pensionär med 1 miljon dollar i pensionssparande. Genom att använda 4%-regeln skulle denna hypotetiska pensionär ta ut 40,000 30 USD under sitt första pensionsår och sedan öka efterföljande uttag med inflationstakten. Om du gör det kommer alla utom att säkerställa att de inte kommer att ta slut på pengar på minst XNUMX år.

Men Morningstar-forskare säger att låga obligationsräntor och en övervärderad aktiemarknad är de främsta anledningarna till att en uttagsränta på 4 % "inte längre kan vara genomförbar." Istället fann de att 3.3 % är en mer lämplig initial uttagsfrekvens för pensionärer med balanserade portföljer som söker fasta årliga pensionsinkomster.

Genom att initialt ta ut endast 3.3% av sin portfölj har en pensionär en 90% sannolikhet att behålla ett positivt kontosaldo efter 30 år, fann Morningstar. Ju tyngre portföljens aktieposition, desto lägre bör den initiala uttagstakten vara.

Berättelsen fortsätter

Varför du behöver spara mer

Amy C. Arnott, en chartrad finansanalytiker och portföljstrateg på Morningstar, utforskade två möjliga implikationer av den nya uttagsgraden på 3.3 % i sin senaste artikel, "Vad lägre uttagssatser betyder för pensionssparande."

För det första, en pensionär som behöver generera $40,000 3.3 i årsinkomst kommer att behöva ha mer sparat när de börjar ta ut sina pengar om deras initiala uttagsfrekvens är 4%. Medan en person som följer 40,000%-regeln kunde ta ut $3.3 1.21 under sitt första pensionsår, beräknade Arnott att någon som följer den nya uttagsgraden på 21% skulle behöva $4 miljoner i besparingar eller XNUMX% mer än en person som följer XNUMX%-regeln.

För det andra kan människor som fortfarande är år eller decennier bort från pensionering möta starkare motvind som kan begränsa deras avkastning jämfört med nuvarande pensionärer, skrev Arnott.

"På grund av de dubbla riskerna med låga utgångsräntor på obligationer och historiskt höga aktievärderingar, är det osannolikt att pensionärer kommer att få avkastning som matchar de tidigare investerare som för närvarande är nära pensionsåldern har gynnats av gynnsamma medvindar på marknaden under de senaste tre till fyra åren. decennier”, skrev hon. "Men yngre investerare kan behöva spara betydligt mer för att bygga upp tillräckligt med sparande för att upprätthålla uttag när de så småningom går i pension."

Hur mycket mer kommer yngre investerare att behöva spara varje år? Ungefär det dubbla.

Arnott fann att en 30-åring som började pensionsspara 1985 kunde spara 5,000 1.212 dollar per år och bygga ett boägg på 65 miljoner dollar vid 60 års ålder. (Hennes beräkning antar en 40/XNUMX-delning mellan aktier och obligationer, såväl som årliga avkastning som är "i linje med marknadsgenomsnitt".)

Men en 30-årig investerare idag med en 60/40 balanserad portfölj som tjänar 6.2% per år skulle behöva spara dubbelt så mycket som investeraren från ovan. Närmare bestämt måste en 30-åring i dag sopa bort $10,296 35 årligen i 1.212 år för att nå platån på $3.3 miljoner som behövde stödja en uttagsfrekvens på XNUMX%.

Detta kan vara skrämmande för många, men Arnott säger att investerare inte ska misströsta. Om det inte är möjligt att spara mer kan de införliva strategier som inte ingår i portföljen, som att fördröja social trygghet.

"Några av de viktigaste strategierna inkluderar att avstå från inflationsjusteringen efter några år när ditt boägg tappar i värde, att använda en "skyddsräcke"-strategi som innebär att dra ner på uttag på lågmarknader men ge dig själv en höjning av bra, eller att använda erforderliga minimiutdelningar för att bestämma uttagsbeloppet”, skrev Arnott.

Bottom Line

Ny forskning från Morningstar ifrågasätter genomförbarheten av 4%-regeln för pensionsuttag. Det finansiella tjänsteföretaget fann att 3.3 % är en säkrare initial uttagsfrekvens för pensionärer som vill etablera en fast och pålitlig inkomst under 30 år. Men denna lägre uttagsfrekvens betyder att pensionärer måste spara mer, skrev Morningstars Amy C. Arnott. Faktum är att en 30-åring i dag kan behöva spara dubbelt så mycket per år som nuvarande pensionärer som sparat på årsbasis under sin karriär.

Planeringstips för pensionsplanering

• En finansiell rådgivare kan hjälpa dig att skapa en plan för att generera inkomst i pension. Att hitta en kvalificerad finansiell rådgivare behöver inte vara svårt. SmartAssets kostnadsfria verktyg matchar dig med upp till tre finansiella rådgivare i ditt område, och du kan intervjua dina rådgivarematchningar utan kostnad för att avgöra vilken som är rätt för dig. Om du är redo att hitta en rådgivare som kan hjälpa dig att nå dina ekonomiska mål, sätt igång nu.

• Att beräkna hur mycket pengar du har sparat när du går i pension är inte så komplicerat som du kanske tror. SmartAssets pensionskalkylator kan hjälpa dig att uppskatta dina pensionsbesparingar baserat på ett antal faktorer, inklusive din socialförsäkringsvalålder och din månatliga sparande.

• På tal om social trygghet, ju längre du dröjer med att samla in dina förmåner, desto mer värdefulla kommer dessa förmåner så småningom att bli. Efter att ha uppnått full pensionsålder, ökar din eventuella förmån varje månad tills du fyller 70. Om du är född 1960 eller senare, kommer att skjuta upp socialförsäkringen till 70 att höja dina förmåner med 24 %.

Fotokredit: ©iStock.com/pixelfit, ©iStock.com/Fly View Productions, ©iStock.com/pinkomelet

Inlägget Varför du kan behöva spara dubbelt så mycket till pensionen som dina föräldrar dök upp först på SmartAsset-bloggen.