JPMorgan underlättar blockchain-driven säkerhetsuppgörelse bland BlackRock och Barclays

Avtäcker JPMorgans Blockchain-implementering

I ett banbrytande drag har JPMorgan Chase & Co., den mest betydande amerikanska bankjätten till tillgångar, på ett skickligt sätt genomfört sin första uppgörelse av säkerheter, med utnyttjande av blockkedjeteknologi. BlackRock Inc. använde sitt Tokenized Collateral Network (TCN) och digitaliserade andelar i en av sina penningmarknadsfonder till tokens, som sedan fungerade som säkerhet i en derivathandel över disk, och överförde dem sömlöst till Barclays Plc. Denna utveckling avslöjades nyligen av Tyrone Lobban, chef för Onyx Digital Assets på JPMorgan, under en dialog.

Uppnå nya vägar i handelssäkerheter

TCN, JPMorgans banbrytande blockkedjeapplikation, spelar en avgörande roll för att omforma normer för finansiella transaktioner. Blockchain-infrastrukturen, Onyx Digital Assets, underlättade säkerhetens nästan omedelbara rörelse, en skarp kontrast till den traditionella dagslånga processen. Enligt Lobban skulle en omfamning av denna teknologi i en större skala kunna höja effektiviteten avsevärt och frigöra kapital som kan användas som säkerhet i på varandra följande affärer.

Som beskrivs av Ed Bond, ledaren för handelstjänster på bankföretaget, strävar JPMorgan efter att vidga sin horisont genom att tillåta kunder att använda olika andra tillgångar, såsom aktier och räntebärande intäkter, som säkerhet genom applikationen. "Nätverket gör det möjligt för institutioner att använda ett brett spektrum av tillgångar för att tillgodose alla säkerhetsförutsättningar som härrör från handel," förklarade han i en interaktion.

Optimera transaktioner med blockchain

Efter applikationens aktivering förväntas en kaskad av ytterligare klienter och transaktioner följa, efter att ha verifierat TCN genom en intern transaktion i maj. Förespråkare av blockkedjeteknik hävdar att dess antagande kommer att effektivisera finansinstitutens förmåga att använda sina andelar i penningmarknadsfonder som säkerhet, utan att det nuvarande behovet av att lösa in dem mot kontanter via traditionella metoder. Denna innovation kan påskynda transaktioner och minska risker, särskilt under perioder av turbulens på marknaden.

Tom McGrath från BlackRock erkände penningmarknadsfondernas avgörande roll när det gäller att erbjuda likviditet under tider av uttalad marknadsvolatilitet och lyfte fram den potentiella effekten av tokenisering av fondandelar på att effektivisera processer för marginalanrop under marknadspåfrestningar.

Avancera mot digitala tillgångar och vidare

JPMorgan är inte främmande för blockchain-användning. Banken driver JPM Coin, som underlättar transaktioner i dollar och euro för grossistkunder via ett blockchain-nätverk, och bearbetar ungefär 300 miljarder dollar från starten till juni innevarande år. Dessutom engagerar JPMorgan sig i blockchain-drivna repo-applikationer och utforskar en digital insättningstoken för att påskynda gränsöverskridande avvecklingar.

Parallellt fördjupar sig även andra finansiella storheter som Goldman Sachs Group Inc. i blockchain och digitala tillgångar. Goldman Sachs avslöjade sin plattform för digitala tillgångar, genom vilken kunder kan utfärda digitala finansiella värdepapper i världar som fastigheter. Andra stora aktörer, inklusive Banco Santander SA och Societe Generale SA, har också samarbetat kring blockchain-initiativ, som att hjälpa Europeiska investeringsbanken att ge ut en digital obligation. Kapitalförvaltare, som Franklin Templeton, pysslar också med transaktionsbearbetning med blockkedjeteknik för sina fonder.