Säkringsstrategier för en kryptobjörnmarknad

Björnmarknader är en oundviklig del av investeringar. Inom krypto är de vanligtvis mer intensiva på grund av branschens flyktiga natur. Som ett svar slutar många investerare med att sälja med förlust eller impulsivt köpa in sig på nästa heta token i hopp om en snabb återhämtning.

Vad de istället borde göra är att säkra, vilket gör ytterligare investeringar som begränsar förlusterna från deras befintliga investeringar. Till exempel, om du håller Bitcoin och dess pris faller, kan säkring minska din totala förlust. 

Är vi på en björnmarknad?

Sedan dess topp i mitten av november 2021 har det totala marknadsvärdet för kryptovaluta upplevt ett betydande nedgång.

Ta Bitcoin. När den ansågs vara en säkring mot inflation, och regelbundet jämfört med guld, har den senaste prisåtgärden skiftat till nära korrelerar med Nasdaq 100.

Vad betyder det här? Bitcoin är en "risk-on" tillgång. Och som en konsekvens är det känsligt för ränterörelser både på upp- och nedsidan. 

I allmänhet höjer Fed räntorna för att bekämpa inflationen. Konsumenter tenderar att låna mindre och begränsa utgifterna, vilket i sin tur, gör att priserna på finansiella tillgångar som kryptovaluta sjunker.

Under perioder med stigande räntor parkerar investerare vanligtvis sina tillgångar i instrument som erbjuder avkastning, som obligationer. Motsatsen inträffar när räntorna sjunker, vilket i allmänhet belönar investerare som lägger pengar i mer riskfyllda tillgångar.

Med det senaste tillkännagivandet från Fed till höja Federal Funds-räntan 75 räntepunkter (den största ökningen på en månad på 28 år) har många kryptoinvesterares portföljer fått en törn.

Men allt är inte undergång och dysterhet. Det finns sätt att ta sig ut levande till nästa tjurmarknad. Följande avsnitt beskriver en uppsättning valutasäkringsstrategier för att hjälpa kryptoinvesterare att skydda sina portföljer: blankning, ökad exponering för stablecoin, optioner, avkastningsodling och genomsnittlig kostnad i dollar.

Kort försäljning

Genom blankning kan investerare tjäna pengar när priserna på krypto går ner i värde. Målet är att återlämna en tidigare lånad tillgång (i det här fallet kryptovaluta) till en långivare och få in skillnaden. Till skillnad från i en lång position, där uppsidan är obegränsad, är vinster begränsade till golvpriset på tillgången. 

Ökad Stablecoin-exponering

Även inte helt riskfritt, ger stablecoins investerare att undkomma volatilitet genom att koppla deras värde, i allmänhet, till fiat-valutor. Medan de har positioner i stablecoins kan investerare till och med tjäna passiv inkomst genom att satsa sina mynt med hjälp av DeFi-applikationer eller sätta in sina tokens på centraliserade plattformar eller börser. Var dock försiktig, eftersom "extrema marknadsförhållanden" kan leda till plattformar blockera fonduttag.

Kryptoalternativ

Optionskontrakt finns i två varianter, ringer och sätter. Handlare kan skydda långa positioner genom att köpa säljoptioner. En put är en typ av kontrakt som tillåter köparen av avtalet att sälja en specifik tillgång till dagens pris under ett senare datum.  

Att köpa ett säljkontrakt är med andra ord som att köpa portföljförsäkring. Det ger chansen att sälja en fallande token till ett förutbestämt lösenpris.

En annan möjlighet är att sälja köpoptioner. Här säljaren får en premie för att gå med på att leverera den underliggande tillgången till ett fastställt pris före ett fastställt datum om köparen kräver det.

Avkastningsodling

Yield farming är en process där användare kan tjäna belöningar genom att slå ihop sina kryptotillgångar. Andra användare kan använda kryptovalutorna som läggs till i dessa pooler, vilka kontrolleras av mjukvara (så kallade smarta kontrakt) för utlåning, upplåning och insats. 

Program som Konvex ekonomi or gunga kan erbjuda APY allt från 5% till 11%, vilket belönar användare som sätter in sina BTC, ETH och stablecoins.

Dollar Kostnadsberäkning

Genom att använda dollarkostnadsgenomsnitt kan man minska effekten av volatilitet eftersom köp av en tillgång sprids över tiden. Fördelen med att köpa regelbundet under nedåtgående marknadstrender är att det säkerställer högre avkastning om tillgångar hålls hela vägen till en tjurmarknad.

Slutsats

Även om kryptomarknaden är i panikläge finns det enkla effektiva strategier för att skydda och till och med växa din kryptostack. Besök Phemex Academy att lära sig mer.