4 ETH insatsval som säger något om din personlighet

Insatt eter (ETH), flytande derivat — det är en virvel av smarta kontrakt och blockkedjejargong med stor hjärna där ute. Icke desto mindre finns det några vägar genom ETHs vildmark.

Men kom ihåg, anon, som poeten Antonio Machado sa: "Det finns ingen väg, vägar skapas genom att gå" - vilket är ett fint sätt att säga att detta inte är ekonomisk rådgivning och se till att du gör din egen forskning.

Låt oss börja med den första personlighetstypen och den typ av ETH-insats som kan vara lämplig.

Oxen: Långsam och stadig

Oxen, arketypiskt, har en stark, pålitlig personlighet men kan vara envis och misstänksam mot nya idéer. Om det låter som du kanske du är intresserad av att satsa direkt med Lido.

Lido Finance är inte bara störst flytande insatsderivat (LSD) protokollet men det är nu det största decentraliserad ekonomi (DeFi) protokoll på marknaden i termer av totalt värde låst (9.5 miljarder USD) och börsvärde. Lido tar din ETH och satsar den via ett team av granskade validerare, som slår samman den insamlade avkastningen och distribuerar den till validerarna, decentraliserad autonom organisation (DAO) och investerare.

Relaterat: 3 tips för handel med Ethereum i år

I utbyte mot att tillhandahålla ETH till Lido, utfärdar DAO "insatta ETH" (stETH) tokens, som är som kvitton (eller "vätskederivat") som kan lösas in för din ursprungliga ETH plus den upplupna avkastningen. Dessa tokens, tillsammans med de från andra LSD-protokoll, som Rocket Pool och StakeWise, kan handlas på den öppna marknaden.

Riskerna inkluderar det faktum att de smarta kontrakten som håller din ETH kan ha en oupptäckt bugg, DAO kan bli hackad eller att en eller flera av Lidos validerare kan bli straffade av Ethereum och få en del av sin insats borttagen. Alla följande strategier innehåller dessa risker plus mer.

Hunden: Ärlig, försiktig och lite häftig

Om det låter som du, kanske kolla in autokompounderare. Till exempel lägga till likviditet till Curve Finance och sedan låsa likviditetspoolen (LP )-tokens.

När jag använder Curve gillar jag att använda Frax-baserade tokens, eftersom de två protokollen uppenbarligen har det bästa för varandra, och Frax-pooler har ofta de bästa belöningarna. Jag skickade en del av min ETH till Frax för att satsa och fick deras LSD som heter Frax ETH (frxETH).

Det ligger i Frax intresse att upprätthålla en mycket likvid marknad för frxETH, så de kör en LP on Curve, som erbjuder upp till 5.5 % APY utöver det faktum att din frxETH också tjänar en liknande avkastning. Trevlig.

Men en del av denna APY betalas ut i CRV-tokens. Ingen skugga, men jag skulle hellre ha ETH, så jag hoppade på Aladdin DAOs Concentrator-protokoll och gav dem mina LP-tokens, vilket är som ett kvitto på min andel av frxETH/ETH-poolen. De gör lite trolldom och returnerar 8% APY som betalats i de underliggande tillgångarna. Trevlig.

Naturligtvis, när man blandar DeFi-protokoll till en skum, pengarkaka, förenas riskerna med avkastningen. Här är det tre protokoll inblandade i motsats till ett, vilket kan innebära att risken är kubbar - men jag är ingen matematiker.

The Tiger: Snygg, sofistikerad och alltid i kontroll

Detta är kanske den mest sofistikerade strategin på listan och bör övervägas av erfarna investerare med en stor summa pengar på raden.

I huvudsak kan tigern använda en liknande strategi som hunden; Det finns faktiskt många LP-pooler och många blandare över hela DeFi-världen, så att hitta en som passar borde inte vara ett problem. Frågan för tigrarna är hur man skyddar sin risk.

Några optionskontrakt kan vara i sin ordning. Det grundläggande tillvägagångssättet skulle vara att köpa tillräckligt med säljoptioner i pengarna för att fungera som försäkring i händelse av att ETH tar ett dyk. Detta kan vara allt som behövs eftersom risken för permanent förlust är låg, givet att stETH tenderar att behålla sin peg. (De som vill säkra sig mot en depeg-händelse bör kolla in Y2K-protokollet på Arbitrum.)

En mer optimal strategi skulle vara en "bear call spread", eftersom det kommer att försäkra mot avskrivningar men också ge en viss vinst på en sidomarknad.

Grodan: Den luftdroppande Ponzi-älskaren

Nästa strategi är ganska populär i vissa delar av kryptovärlden. Riskmässigt är det ungefär lika säkert som att täcka in sig i jordnötssmör och springa mot en hord av illvilliga schimpanser.

Det involverar "looping", vilket hänvisar till att tillhandahålla en tillgång, låna mot den, byta ut de lånade pengarna mot mer av den ursprungliga tillgången och upprepa processen.

Relaterat: 5 tips för att investera under en global lågkonjunktur

Från min egen forskning hittade jag en avkastningsgård som ger dig cirka 2 % avkastning när du sätter in wstETH (samma som stETH men med en hårdare peg) och låter dig låna USD Coin (USDC) mot den för 3.5 % ränta.

Du kan sedan byta ut USDC mot mer wstETH och upprepa processen med en belåningsgrad på 75 %, så att du inte blir likviderad direkt. Om du loopar den här processen fem gånger kommer du att få en APY på över 13% på din wstETH, som i sig tjänar 5%.

Oavsett din personlighet är det möjligt att hitta den strategi som fungerar för dig, och även om det kan låta komplicerat om du har din egen decentraliserade plånbok eller en på en börs, kan de flesta av dem antas med bara några klick. Även om vissa baisseartade typer kan förkasta fortsättningen av alltför sprudlande risktagande, ser jag trenden i LSD som en del av födelsen av en ny avkastningsbärande tillgång: ETH.

En dag kan stETH till och med konkurrera med den traditionella obligationsmarknaden. När allt kommer omkring, om regeringar kan driva ekonomier med biljoner dollar i huvudsak som derivat av sin egen obligationsmarknad, vilka är några valideringsnoder bland kryptovänner?

Den här artikeln är avsedd för allmänna informationssyften och är inte avsedd att vara och ska inte ses som juridisk rådgivning eller investeringsrådgivning. De åsikter, tankar och åsikter som uttrycks här är författarens ensamma och återspeglar eller representerar inte nödvändigtvis Cointelegraphs åsikter och åsikter.