2 fyndaktier inställda på att öka utbetalningarna till 2023

Nu är d bästa tiden att rulla ut vår favoritutdelning "hack". Det är en lömsk-smart strategi som låter oss "tajma" marknaden för skyhöga utdelningar (och en stadig droppe av prisvinster också).

Vår plan består av två enkla steg, som vi ska titta på nu. Sedan ska jag nämna två aktier som är perfekt för denna strategi. Båda ser ut att rulla ut stora utdelningshöjningar snart.

Steg 1: Köp precis när en utbetalningsvandring tillkännages

Vi börjar med att "tajma" våra köp precis när utdelningshöjningar tillkännages. Det är ett veterandrag eftersom ett företags aktie nästan alltid stiger med sina utbetalningar – ett förutsägbart mönster som jag kallar Dividend Magnet.

Och det finns ofta en eftersläpning mellan när en höjning deklareras och en uppgång i aktien. Det är vår tid att kasta sig.

Du kan se detta "ställ-din-klocka-på-det-mönster" i andelar av läkemedelsdistributören AmeriSource Bergen (ABC), ett innehav av min Dolda avkastningar service. ABC har levererat 62 % avkastning sedan vi köpte i juni 2020. Titta på diagrammet nedan. Eftersläpningen mellan uppgången i utdelningen och aktiekurshoppningen är glasklar. Det är vårt fönster.

Det här är steg 1 i vår utdelnings- och prisvinsttango – köp aktier från pålitliga utdelningsodlare precis innan de tillkännager höjningar. Och eftersom ledningen älskar för att belöna investerare nära årsskiftet och in på det nya året har vi många att välja på. Vi kommer att titta på två specifika utdelningshöjningar vid årets slut nedan.

Vi är också snyggt inställda på vinst när vi går in i tre av de bästa månaderna på aktiemarknaden.

Enligt Aktiehandlarens almanacka, November och december är de två bästa månaderna för aktieutveckling, med genomsnittliga uppgångar på 1.5 % respektive 1.6 % under Almanackans studieperiod 1950 till 2017. Januari är också stark, med en ökning på 1 %, vilket knyter den fjärde fläck.

Steg 2: Lägg till en låg utbetalningskvot för de starkaste vinsterna i utdelning (och pris).

Så vi har ett förutsägbart utdelningshöjningsmönster och säsongsvariationer fungerar för oss hittills. (För att inte tala om det faktum att marknaderna tenderar att skjuta i höjden under de 12 månaderna efter halvårsperioden, vilket jag beskrev i en November 8-artikel.)

Därefter kommer vi att dubbla vår chans till stora vinsthöjningar genom att plocka upp aktier med rimliga utbetalningsförhållanden. Det är andelen fritt kassaflöde (FCF) – den bästa ögonblicksbilden av de pengar som ett företag genererar – som ägnas åt utdelningar. När det gäller utdelningssäkerhet kräver jag ett förhållande under 50%. Ju lägre desto bättre.

Låt oss nu dyka in i två namn som markerar våra rutor, med en stor chans att tillkännage stora utdelningshöjningar under de närmaste månaderna, plus den finansiella styrkan att fördubbla (eller mer!) sina utbetalningar på kort tid.

En kanadensisk bank som är på väg för en stor "catch-up" utdelningshöjning

Amerikanska investerare tenderar att ignorera Kanadas banker, och jag har alltid undrat varför. För det första tenderar de att ge mer än sina amerikanska kusiner. Ta Toronto Dominion Bank (TD), vilket ger 4% nu, jämfört med 3% för JPMorgan Chase
JPM
& Co. (JPM) och 2.5% för Wells Fargo
WFC
(WFC).

TD är Kanadas mest "amerikaniserade" bank, med ungefär samma antal filialer söder om gränsen som i sitt hemland (cirka 1,100 XNUMX i varje land).

Bankens kanadensiska och amerikanska företag redovisar högre vinster från för ett år sedan, även när 2022 års röra på marknaden tynger handelsprovisioner. Ledningen kan tacka högre intäkter från sina kreditkort och försäkringar och företag för det.

TD tjänar också på stigande räntor, eftersom räntorna på den 10-åriga statsobligationen (och Kanadas 5-åriga statsobligation) har skjutit i höjden. Dessa avkastningar dikterar naturligtvis bankens räntor på bolån, kreditlinjer och andra lån.

Med tanke på bankens långa utdelningshistorik (den har betalat utdelningar sedan 1857) och starka affärsresultat, kan vi förvänta oss att den kommer att meddela en höjning i december, då den vanligtvis deklarerar nästa års utdelningssats.

I slutet av 2021 rullade TD ut en höjning på 13 % när den kanadensiska regeringen tillät banker att återuppta utbetalningar när covid ebbade ut. Jag förväntar mig inte en så stor vandring den här gången, men TD kommer sannolikt fortfarande att meddela en sund ökning eftersom det ser ut att ta igen förlorad tid.

CLC
CLC
Kommer sannolikt att toppa förra årets utdelningshöjning

Ett annat företag som sannolikt kommer att tappa en stor vinsthöjning i vinter är Chevron
CLC
(CVX), vilket ger 3.1 %. CVX producerar olja i Mexikanska golfen, utanför Australiens och Afrikas kust samt i USA och Kanadas skifferregioner. Det har också raffinaderier i Thailand, Singapore och USA.

Den troliga tidpunkten för nästa utdelningsmeddelande – i februari – är en anledning till att börja bygga en position nu. En annan är det faktum att oljans tillbakadragande helt enkelt inte kan hålla. För det första skär Kina sina COVID-restriktioner, vilket ökar efterfrågan samtidigt som utbudet förblir snävt.

Sedan är det USA:s strategiska petroleumreserve, som Biden-administrationen har dränerat i ett försök att hålla priserna nere.

Dessa neddragningar kommer att behöva sluta någon gång, och dessa fat kommer att behöva bytas ut. Allt detta kommer att höja oljepriserna.

Under tiden tjänade Chevron 17.58 USD per aktie under de senaste 12 månaderna, vilket gav den ett P/E-förhållande (pris-till-vinst) drygt 10. Det finns inget annat att säga här förutom att detta är en smutsbillig tillväxtaktie.

Kvartalsintäkterna ökade med 49 % jämfört med samma period föregående år. Vinsten per aktie är upp 81%. Ändå aktien fortfarande ger 3.1 % och handlas omöjligt billigt. Och utbetalningen upptar bara 29 % av det fria kassaflödet – en procentandel som krymper när FCF stiger. Med det i åtanke, plus mer sannolikt uppsida för råolja, förväntar jag mig att CVX tappar en höjning som toppar förra årets 6%-höjning. Leta efter det i början av februari – men du behöver inte vänta tills dess för att börja ösa på aktier.

Brett Owens är chef för investeringsstrateg för Kontrarian Outlook. För mer bra inkomstidéer, få din gratis kopia hans senaste specialrapport: Din förtidspensioneringsportfölj: Stora utdelningar – varje månad – för alltid.

Offentliggörande: ingen