Att köpa Microsoft på sin årliga värdenivå är som att fånga en fallande kniv

Microsoft (MSFT) testade sin årliga värdenivå på 274.58 $ som reaktion på intäkter som rapporterades efter den avslutande klockan tisdagen den 25 januari. Kvällens lägsta var 273.79 $. I handeln idag, den 26 januari, öppnade aktien under sitt 200-dagars enkla glidande medelvärde på $292.94 och handlades sedan så högt som $294.99. Det är tillbaka under detta genomsnitt och dess årliga värdenivå på $274.58 har ännu inte testats.

Aktien är inte billig. Enligt Macrotrends; dess p/e-tal är förhöjt till 35.20 % och dess direktavkastning är bara 0.84 %.

Det dagliga diagrammet för Microsoft

Aktier i Microsoft har legat över ett gyllene kors sedan 15 mars 2019. Detta kors visas inte i diagrammet, men det är då det 50-dagars enkla glidande medelvärdet rör sig över det 200-dagars enkla glidande medelvärdet.

Aktien följde sin 50-dagars SMA högre tills det högsta inom intradagen genom tiderna sattes till $349.67 den 22 november. Du kan se att detta datum var en viktig vändning eftersom stängningen den dagen på $339.83 var under den lägsta den 19 november på $342.20. Dessa två datum var en fredag ​​och en måndag.

Nackdelen tog fart när Microsoft föll under sin 50-dagars SMA den 3 januari. Aktien gick under sin halvårliga pivot på 328.08 $ den 5 januari.

Från topp till botten är de horisontella linjerna den kvartalsvisa risknivån på $343.46, den halvårsvisa pivoten på $328.08 och den årliga värdenivån på $274.58.

Observera att Microsoft öppnade idag, den 26 januari, under sin 200-dagars SMA på $292.94.

Veckodiagrammet för Microsoft

Veckodiagrammet för Microsoft har varit negativt sedan veckan den 7 januari. Aktien ligger under sitt femveckors modifierade glidande medelvärde på 311.99 $. Det är fortfarande långt över sitt 200-veckors enkla glidande medelvärde eller återgång till medelvärdet på $183.52. Den långsamma stokastiska avläsningen 12x3x3 veckovis minskar vid 33.05. När jag skrev om Microsoft den 10 augusti 2021 var denna läsning 93.66. Avläsningen över 90.00 satte aktien i en uppblåsande parabolisk bubbelformation. Den här bubblan dök upp den här månaden.

Handelsstrategi: Köp Microsoft på svaghet till dess årliga värdenivå på $274.58, vilket var genomförbart i efterhandel den 25 januari. Minska innehav på styrka till sin halvårsvisa risknivå på $328.08.