Cathie Wood laddar upp Tesla-aktier under försäljning

Sammanfattning

• ARK Innovation ETF köpte aktier för 13.7 miljarder dollar.
• Tesla rapporterade sina resultat på onsdagskvällen.

Efter Tesla Inc. (TSLA, Finansiell)-aktien föll på torsdagen på grund av svag försäljning under tredje kvartalet och en varning om att de kommer att missa breda årliga tillväxtmål för året, säger ARK Investment Managements ledare Catherine Wood (Handel, Portfölj) utnyttjade försäljningen.

Gurun, som är grundare, investeringschef och VD för det New York-baserade företaget, avslöjade via flaggskeppet ARK Innovation ETF (ARKKARKK
, Finansiell) att hon kammade hem 66,190 20 aktier i elfordonstillverkaren den 13.7 oktober. Köpet värderas till cirka XNUMX miljarder dollar baserat på Teslas stängningskurs på torsdagen.

Det är också andra gången hon utökar sin investering i Elon Musks företag den här månaden. Fonden köpte dippen efter en miss i leveranser som Tesla rapporterade den 3 oktober.

Enligt GuruFocus portföljdata, som är baserat på 13F-anmälningar för tredje kvartalet, hade Wood 4.08 miljoner aktier per den 30 september, vilket representerade hennes största innehav med en vikt på 7.55 %.

GuruFocus-data visar att hon har fått uppskattningsvis 137.45 % på den långvariga investeringen hittills.

Wood har skapat sig ett namn genom att investera i aktier med "disruptive innovation". Genom att implementera en iterativ process som kombinerar top-down och bottom-up forskning, försöker ARK Investment investera i företag som kan dra nytta av tvärsektoriella innovationer som artificiell intelligens, robotik, energilagring, DNA-sekvensering och blockchain-teknik.

Tesla passar räkningen eftersom företaget har stört bilutrymmet med sina innovativa elbilar och självkörande teknik. Wood har länge varit ett fan av företaget, som hon sa i sitt brev för tredje kvartalet var en topppresterande.

Hon diskuterade också hur företag fokuserade på disruptiv innovation har potential att överraska på uppsidan med avsevärda exponentiella tillväxtbanor.

"Traditionella bilanalytiker ansåg att Tesla var dömt att misslyckas: de förstod inte att Tesla var ett robotföretag, energilagrings- och artificiell intelligens, inte ett bilföretag," skrev Wood.

Finansiell ögonblicksbild

Den 19 oktober rapporterade Tesla att intäkterna för de tre månaderna som slutade den 30 september ökade med 56 % från år till år till 21.45 miljarder dollar. Detta föll dock under de 21.96 miljarder dollar som Refinitiv-analytiker förväntade sig.

Enligt Bloomberg är detta första gången det Austin, Texas-baserade företaget har missat intäktsberäkningar sedan tredje kvartalet 2021.

Nettovinsten på 3.3 miljarder dollar ökade också från föregående år. Vinsten på 1.05 dollar per aktie överträffade analytikernas förväntningar på 99 cent.

Trots nedgångar i både Kina och Europa samt Federal Reserves räntehöjningar sa Musk under vinstsamtalet att han förväntar sig att efterfrågan kommer att fortsätta att vara stark.

"Jag kan inte nog betona att vi har en utmärkt efterfrågan på Q4 och vi förväntar oss att sälja alla bilar vi tillverkar så långt in i framtiden som vi kan se," sa han. "Fabrikerna går för fullt och vi levererar alla bilar vi tillverkar och håller rörelsemarginalerna starka."

Värdering

Tesla har ett marknadsvärde på 652.95 miljarder dollar; dess aktier handlades runt 208.38 dollar på fredagen med ett pris-vinst-förhållande på 76.23, ett pris-bokförhållande på 18.10 och ett pris-försäljningsförhållande på 10.75.

GF Value LineVÄRDE
antyder att aktien är betydligt undervärderad för närvarande baserat på dess historiska nyckeltal, tidigare finansiella resultat och analytikers framtida vinstprognoser.

GF-poängen på 81 av 100, ett rankningssystem som backtesting har funnit vara nära korrelerat till aktiernas långsiktiga prestanda, indikerar ytterligare att företaget har en god överprestationspotential. Medan Tesla fick höga betyg för momentum, GF-värde, finansiell styrka och tillväxt, noterade det medelmåttiga betyg för lönsamhet.

GuruFocus betygsatte Teslas finansiella styrka 8 av 10, driven av en bekväm räntetäckningsnivå och ett robust Altman Z-Score på 14.42 som indikerar att det har god status. Avkastningen på investerat kapital överskuggar också den vägda genomsnittliga kapitalkostnaden, vilket innebär att värde skapas när företaget växer.

Företagets lönsamhet fick betyget 4 av 10 på grund av starka marginaler och avkastning på eget kapital, tillgångar och kapital som överträffar en majoritet av konkurrenterna. Tesla har också ett högt Piotroski F-poäng på 7, vilket indikerar att verksamheten är sund, och en förutsägbarhetsrankning på en av fem stjärnor. GuruFocus-undersökningar visar att företag med denna rang ger en avkastning på i genomsnitt 1.1 % årligen under en 10-årsperiod.

Guru-investerare

Av experterna som investerat i Tesla har Bailllie Gifford för närvarande den största andelen med 0.90 % av sina utestående aktier. Ron Baron (Handel, Portfölj), PRIMECAP Management (Handel, Portfölj), Spiros Segalas (Handel, Portfölj), Philippe Laffont (Handel, Portfölj) Och Jim Simons (Handel, Portfölj)' Renaissance Technologies har också betydande innehav.

Övriga affärer

Woods ARK Innovation Fund avslöjade också sina sålda aktier i flera aktier på torsdagen, inklusive Nvidia Corp. (NVDA, Finansiell), Intellia TherapeuticsNTLA
Inc. (NTLA, Finansiell), CRISPR Therapeutics AG (CRSPRSP
, Finansiell), Berkeley Lights Inc. (BLI, Finansiell), Beam TherapeuticsSTRÅLE
Inc. (STRÅLE, Finansiell), Materialisera NV (MTLS, Finansiell) och TuSimple Holdings Inc. (TSP, Finansiell)

Portföljsammansättning och prestanda

Woods aktieportfölj på 33.07 miljarder dollar, som 13F-ansökan visar bestod av 249 aktier per den 30 september, är mest investerad i hälsovårds- och tekniksektorerna.

Efter ett utblåsningsår 2020, gav ARK Innovation ETF en avkastning på -23.36 % 2021, vilket var kraftigt sämre än S&P 500:s avkastning på 28.7 %.

Investerare bör vara medvetna om att 13F-anmälningar inte ger en fullständig bild av ett företags innehav eftersom rapporterna endast inkluderar dess positioner i amerikanska aktier och amerikanska depåbevis, men de kan fortfarande ge värdefull information. Vidare återspeglar rapporterna endast affärer och innehav från och med det senaste inlämningsdatumet för portföljen, som kanske eller kanske inte innehas av det rapporterande företaget idag eller till och med när denna artikel publicerades.

Upplysningar

Jag/vi har inga positioner i några nämnda aktier och har inga planer på att köpa några nya positioner i de nämnda aktierna inom de närmaste 72 timmarna.