Coinbase-kostnadssänkningar, Netflix-intäkter och faktorinvesteringar: Forbes AI-nyhetsbrev

TL; DR

1. Coinbase har avbrutit sitt affiliateprogram i ett försök att sänka kostnaderna samtidigt som de är under press från fallande kryptopriser.
2. Resultatsäsongen är i full gång med många företag, inklusive Netflix, Goldman Sachs och Snap, som alla saknar analytikerprognoser.
3. På en svår marknad för investerare erbjuder faktorinvestering ett sätt att hitta fickor av överpresterande och är vårt tema för veckan

Prenumerera på nyhetsbrevet Forbes AI för att hålla dig uppdaterad och få våra AI-stödda investeringsinsikter, senaste nyheter och mer levererade direkt till din inkorg varje helg.

Större händelser som kan påverka din portfölj

Mer oro uppstod den här veckan i kryptobranschen, med världens tredje största börs i volym, Coinbase, meddelade att den skulle avbryta sitt affiliateprogram. Det är den senaste i raden av kostnadsbesparingsåtgärder som företaget har vidtagit, i ett försök att stabilisera sin verksamhet mitt i kraschande kryptopriser.

Tidigare i år sänkte Coinbase provisionen som betalades till sina affiliates, från ett genomsnitt på cirka $40 per ny registrering ner till mellan $2-$3, och de har nu avbrutit programmet helt och hållet. Bolaget har uppgett att det kommer tillbaka 2023, men något fast datum har inte lämnats.

Avstängningen kommer på baksidan av kommentarer från Coinbase VD Brian Armstrong tillbaka i juni, när han meddelade att företaget skulle säga upp 18% av sin personalstyrka. Detta beslut togs på grund av att de volatila kryptomarknaderna fick handelsvolymer och avgifter att sjunka, med Armstrong som konstaterade att "Vi verkar gå in i en lågkonjunktur...(som) kan leda till ytterligare en kryptovinter."

Vissa kommentatorer har uttryckt oro för framtiden för Coinbase med tanke på den senaste kollapsen av Three Arrows Capital, Voyager Digital och Celsius, men som ett börsnoterat företag är Coinbases finansiella hälsa mycket tydligare för både investerare och kunder.

Även om det fortfarande är en mycket utmanande miljö för Coinbase som kan bli värre, har de för närvarande en betydande mängd kontanter till hands och starka intäkter. Alla ögon kommer att riktas mot företaget när de släpper sitt resultatmeddelande för andra kvartalet den 2 augusti.

-

Intjäningssäsongen har börjat på allvar med några stora namn som redan förser investerarna med sina senaste siffror. Det har varit några anmärkningsvärda meddelanden under de senaste dagarna. Goldman Sachs tillkännagav en vinst på 2.8 miljarder dollar för andra kvartalet på måndagen, men detta är en minskning med över 40 % från de 5.49 miljarder dollar som uppnåddes vid samma tidpunkt förra året.

Netflix meddelade att de hade tappat prenumeranter under två på varandra följande kvartal för första gången någonsin, med 970,000 1 färre konton jämfört med första kvartalet. Detta var en förbättring från deras ursprungliga vägledning som antydde att de kunde förlora så många som 2 miljoner prenumeranter. Intäkterna ökade med 8.6 % jämfört med föregående år, men nettoresultatet sjönk under perioden.

Snap-aktien rasade med 25 % på baksidan av deras vinstsamtal, och företaget saknade analytikernas förväntningar på många mått. Vinsten per aktie nådde -0.02 USD mot förväntningarna på -0.01 USD och intäkterna var 1.11 miljarder USD jämfört med förväntade 1.14 miljarder USD, trots en ökning med 18 % i DaiDAI
aktiva användare.

Den belyser de utmaningar som företag står inför i en miljö av hög inflation, stigande räntor och sviktande konsumentförtroende. Det är lika svårt för investerare. Vissa företag har presterat bra, som energiproducenter, medan andra har det tufft, som inom teknik. Det finns värde att hitta, men du måste veta var du ska leta efter det.

Veckans främsta tema från Q.ai

Faktorbaserad investering är ett sätt att designa en portfölj baserad på investeringar som uppfyller vissa egenskaper. Några exempel inkluderar filtrering av en portfölj baserat på aktier med positivt momentum, bolag som är undervärderade eller de som visar stora fundamenta som låg skuldsättning och stabil vinst.

I den nuvarande ekonomin kan faktorbaserad investering vara ett utmärkt sätt att hitta vinnare i en svår miljö. På en tjurmarknad kommer majoriteten av aktierna att stiga med marknaden. Medan vissa kommer att växa mer än andra, är det mindre chans att välja direkta förlorare.

På en björnmarknad är det tvärtom.

Majoriteten av företagen kommer att dras ned av en dålig marknad, men det kommer att finnas teman som motsätter sig detta. Ett färskt exempel nämndes ovan, vilket är energisektorn och producenter som BP, Shell och Exxon Mobil.

Vi använder faktorinvesteringar i vår Smartare Beta Kit, som investerar i amerikanska aktier genom att använda faktorbaserade ETF:er. Vår AI balanserar automatiskt om viktningen av kitet baserat på vilka faktorer som förväntas prestera bäst. Vissa veckor kan det vara Value-aktier som ser bra ut, i andra kan det vara Small eller Mid Caps. Syftet är att fånga den del av marknaden som kommer att prestera bäst, i en tid då marknaden som helhet inte är konsekvent.

Topp handelsidéer

Här är några av de bästa idéerna som våra AI-system rekommenderar för nästa vecka och månad.

Prog Holdings Inc (PRG) – Den finansiella teknik- och kreditleverantören är på vår Toppköp för nästa vecka med A-betyg i Quality Value och B i Technicals. Företagets vinst per aktie har ökat med 8.43 % under de senaste 12 månaderna.

Brickell Biotech Inc (BBI) – Läkemedelsföretaget är ett Topp kort för nästa vecka med vår AI betygsätt dem ett F i vår Low Momentum Volatility-faktor. De hade en bruttovinst på -27.7 miljoner USD under de 12 månaderna till slutet av Q1 i år.

W&T Offshore Inc (WTI) – Naturgasproducenten WTi är en Toppköp för nästa månad med A i Kvalitetsvärde och A i Low Momentum Volatility och analytiker förutspår en intäktstillväxt på 61.11 % 2022.

Calithera Biosciences Inc (CALA) – Den biofarmaceutiska verksamheten är en Topp kort för nästa månad och vår AI betygsätter det som ett F i kvalitetsvärde och ett D i låg momentumvolatilitet. Nettoresultatet var -108.58 miljoner USD under de 12 månaderna till slutet av första kvartalet.

Våra AI Bästa ETF-handeln för nästa månad är att investera i mikrochips, konsumentprodukter och detaljhandeln, samtidigt som man kortar fast ränta. Toppköp är VanEck Semiconductor ETF, SPDR S&P Retail ETF och Vanguard Consumer Discretionary ETF. Toppshorts är SPDR Bloomberg Barclays Investment Grade Floating Rate ETF och iShares Floating Rate Bond ETF.

Nyligen publicerade Qbits

Vill du lära dig mer om att investera eller vässa din befintliga kunskap? Qai publicerar Qbits på vår Lärcenter, där du kan definiera investeringsvillkor, packa upp finansiella koncept och höja din kompetensnivå.

Qbits är lättsmält, snackbart investeringsinnehåll avsett att bryta ner komplexa koncept på vanlig engelska.

Kolla in några av våra senaste här:

1. Vad är korrelation?
2. Vad är marginalhandel?
3. Vad är OTC-värdepapper?

Alla prenumeranter på nyhetsbrevet kommer att få en $ 100 registreringsbonus när de sätter in $100 eller mer.