Utdelnings-ETF:er fortfarande populära trots stigande obligationsavkastning

Trots en ökning av obligationsräntorna 2022, flockas investerare fortfarande till ETF:er som håller företag med konsekventa utbetalningar av en del av sina vinster.

Investerare gillar dessa fonder eftersom de erbjuder avkastning med potential att växa-till skillnad från obligationer, som vanligtvis erbjuder fasta betalningar. Utdelnings-ETF:er ger också investerare exponering mot aktier och den uppåtriktade prisuppskattningspotential som följer med det.

Som sagt, utdelnings-ETF:er är inte exakt jämförbara med obligationer, och de har sina nackdelar. Risk- och avkastningsegenskaperna hos dessa investeringsinstrument är helt olika. Det kanske viktigaste är att utdelnings-ETF:er utsätter investerare för risker på aktiemarknaden – på gott och ont.

Ändå, för investerare som kan se förbi aktiens volatilitet, fortsätter utdelnings-ETF:er att vara ett lönsamt alternativ till räntebärande intäkter för att generera avkastning.

Dessa är några av de bästa utdelnings-ETF:erna rankade efter olika faktorer: tillgångar under förvaltning, resultat och flöden.

Starka inflöden 

Utdelnings-ETF:er har sett solida inflöden i år: 10 mest populära fonder baserade på inflöden har samlat ihop 32.2 miljarder dollar på årsbasis.

Smakämnen Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) toppar listan över inflöden, med 8.9 miljarder dollar i färska pengar från investerare. Fondens strategi att köpa aktier i bolag som har betalat utdelningar i minst 10 år har resulterat i solida resultat, vilket helt klart ger resonans hos investerarna.

Smakämnen Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM)—som spårar högavkastande aktier — hamnar också på topplistan med inflöden, med skapelser på 6.4 miljarder dollar. VYM är en favorit för dem som söker avkastning som ligger långt över vad du kan få i en typisk bred aktiemarknadsfond.  

Ticker	Fonden	YTD-inflöden ($M)
SCHD	Schwab USA: s utdelningsandel ETF	8,903.03
VYM	Vanguard ETT för hög utdelning	6,440.75
HDV	iShares Core High Dividend ETF	4,928.47
CRO	iShares Core Dividend Growth ETF	2,887.37
DVY	iShares Välj utdelning ETF	2,216.22
RDVY	First Trust Rising Dividend Achievers ETF	1,996.49
SDY	SPDR S&P Dividend ETF	1,783.46
VIG	Vanguard Dividend Appreciation ETF	1,661.70
NOBL	ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF	1,109.33
FVD	First Trust Value Line Dividend Index Fund	231.64

Berättelsen fortsätter

Två huvudstrategier 

Många utdelnings-ETF:er fokuserar på en av två strategier - hög avkastning eller utdelningstillväxt. Liksom många segment av ETF-marknaden är utdelningsutrymmet topptungt. Av de nästan 300 miljarder dollar som investerats i USA-noterade utdelnings-ETF:er står de tio bästa fonderna för 10 % av dessa tillgångar.

Den största av dem alla är 65 miljarder dollar Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG). VIG siktar på utdelningstillväxt och håller aktier i amerikanska företag som har ökat sina utdelningar under minst 10 år i rad. Fokus på utdelningstillväxt i motsats till hög avkastning är en viktig distinktion. VIG:s 30-dagars SEC-avkastning på 1.81 % är bara måttligt högre än Vanguard S&P 500 ETF (VOO)motsvarande avkastning på 1.49%.

Men VIG:s underliggande innehav har lyckats öka sina utdelningar mycket mer konsekvent än den bredare S&P 500, vilket resulterar i högre avkastning över tid.

Smakämnen Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM), som har 26.2 miljarder USD i AUM, tar den andra utdelningsmetoden. VYM:s enda fokus är avkastning, inte tillväxt. Den håller helt enkelt den del av marknaden som har högst utdelning och väger dem sedan med marknadsvärde. Resultatet är en saftigare avkastning på 2.9 %, på bekostnad av den långsiktiga tillväxten av den avkastningen.

De åtta största utdelnings-ETF:erna efter VIG och VYM erbjuder alla någon form av högavkastning eller utdelningstillväxt och använder olika urvalskriterier.

Smakämnen SPDR S&P Dividend ETF (SDY) har bara aktier i företag som har ökat utdelningar under de senaste 20 åren, medan First Trust Value Line Dividend Index Fund (FVD) inkluderar en likaviktad korg av utdelningsaktier, och iShares Core High Dividend ETF (HDV) innehar endast aktier i företag med hög intjäningspotential och hållbar utdelning. 

Största utdelnings-ETF:er

Varierande avkastning

De olika strategierna har lett till varierande avkastning för dessa utdelnings-ETF:er. De 10 bäst presterande utdelnings-ETF:erna har hittills årsavkastning som sträcker sig från -10.2 % till 5.3 % – en ganska stor spridning.

Smakämnen iShares Core High Dividend ETF (HDV) leder flocken. Fonden stärkte sin avkastning genom att välja utdelningsaktier med stark finansiell hälsa, ett kriterium som har gynnats i årets marknadsmiljö.

I den andra änden av spektrumet First Trust Rising Dividend Achievers ETF (RDVY) var den sämst presterande bland de 10 bästa. Dess stora exponering mot tekniksektorn, som utgör 27 % av fonden, tyngde ETF:en i år.

Utdelning ETF Prestanda

Följ Sumit Roy på Twitter @sumitroy2

Rekommenderade berättelser

permalink | © Copyright 2022 ETF.com. All rights reserved