Behöver jag en långtidsvårdsförsäkring?

En 65-årig person har idag nästan 70 % chans att behöva långtidsvård någon gång, enligt Administration for Community Living (ACL) och Administration on Aging (AOA). Av den gruppen kommer 20 % att behöva det i över fem år. Så, chansen är stor att du också kan behöva den här typen av tjänster längre fram. Men hur ska du betala för det? En långtidsvårdsförsäkring är en metod för att minska kostnaderna för vård. Här är hur.

Överväg att arbeta med en finansiell rådgivare då du förbereder dig på möjligheten att du kommer att behöva kunna betala för långtidsvård.

Vad är långtidsvårdsförsäkring?

För att uttrycka det kortfattat, hjälper långtidsvårdsförsäkringar att täcka kostnaderna för långtidsvård, till exempel i en hemtjänst. Andra platser där en långtidsvårdspolicy kommer att ersätta dig inkluderar en vuxendaghem, ett äldreboende och ditt eget hem.

Vanligtvis börjar kvalificeringen när du inte längre kan prestera, oberoende, två av de sex dagliga aktiviteter (ADL): rörlighet, vilket kan innefatta att kunna förflytta sig mellan rullstol och säng; bada eller duscha; använda toaletten; upprätthålla kontroll av urinblåsan och tarmen; klä på sig; och äta. Då kan du ta del av ett brett utbud av hjälpmedel.

En vanlig sjukförsäkring täcker inte dessa typer av kostnader. Och båda Medicare och Medicaid har begränsningar, vilket gör dem opålitliga för den genomsnittliga personens långtidsvård.

Även långtidsvårdsförsäkringar kräver att du betalar för tjänster ur fickan upp till en viss tid. Efteråt börjar försäkringsgivaren ersätta dig. Poliser kan betala upp till en daglig gräns, med en maximal livslängd som tak. Men par kan komma runt det genom att använda ett delad vårdalternativ. Med detta kan du samla förmåner.

Priset du betalar för försäkringen beror på flera faktorer, inklusive din ålder, civilstånd, kön, hälsa, täckningsnivå och försäkringsbolag.

Vad täcker långtidsvårdsförsäkringen?

Vad typ av långtidsvård långtidsförsäkring täckning beror på vilken försäkring du köper.

Berättelsen fortsätter

Dessa policyer är dock heltäckande och kommer att täcka de utgifter som Medicare inte gör. Kostnader som den betalar för inkluderar:

De kan också inkludera att betala för hjälp med ADL, som att bada.

Dessutom kan det täcka vistelser på hospice eller respitvård. Hospicevården är i allmänhet kortvarig och ger känslomässigt och fysiskt stöd till obotligt sjuka och deras familjer. Däremot ger avlastningsvård eller tillfällig vård primärvårdare en paus genom att erbjuda vård genom andra faciliteter eller professionella. Även om dessa två tjänster tillgodoser två olika behov, kan försäkringstagare få hjälp att betala för båda.

Kom dock ihåg att långtidsvård täckning betalar inte för allt. Den är utformad för vårdnad om vårdnad, inte sjukvårdskostnader. Vissa faktorer kan också påverka din behörighet, såsom ett redan existerande medicinskt tillstånd, såsom demens eller Parkinsons sjukdom.

Det är upp till dig att bestämma hur mycket täckning du behöver och hur mycket du har råd med. Det är viktigt att du köper inom din budget. Men du vill fortfarande ha en tillräcklig mängd förmåner för att stödja dig medan du åldras.

Skäl att få långtidsvård

Tänk på de olika försäkringar du redan äger. Från husägare till bil till liv, du har förmodligen flera anledningar till varför du köpte dem. Likaså finns det flera anledningar till att människor ser värdet i långtidsvård. Här är några sätt det kan påverka ditt liv till det bättre.

Bevarar dina tillgångar

Även om du kan få en uppskattning, är det svårt att fastställa det exakta priset du kommer att betala för långtidsvård. Medan du kan hitta uppskattningar, till exempel genom Genworth Cost of Care Survey verktyget gör gissningarna det svårt att spara tillräckligt.

Att förlita sig på Medicare eller Medicaid kan dessutom leda till en ekonomisk förlust. Medicare hjälper inte till med kostnaderna för permanent och pågående vård. På samma sätt har Medicaid sina begränsningar, nämligen sina inkomstriktlinjer och den vårdnivå som behövs för att kvalificera sig.

En försäkring säkerställer att du inte behöver tappa alla dina besparingar för att vara berättigad till ekonomisk hjälp. Och det tar bort den ekonomiska bördan från din familj genom att skydda några av de återstående pensionstillgångarna.

Skapar vårdmöjligheter

Vi har alla en idealisk framtid när vi åldras. Att köpa en långtidsvårdsförsäkring säkerställer att du har ett skyddsnät installerat i din ekonomiska plan. Det kan vara otroligt kostsamt att betala för långtidsvård ur egen ficka. Och medan Medicaid kan hjälpa till att betala för specifika kostnader, som vård på vårdhem, när du har slut på sparande, kommer det inte att betala för allt. Till exempel täcker det inte alltid alternativ för hemtjänst eller hembaserad vård.

En långtidsvårdsförsäkring säkerställer att du kan betala för den typ av vård du vill ha och behöver när det är dags. Du kan använda den för att komplettera de besparingar du redan har.

Skyddar din familj

Naturligtvis skulle de flesta av oss vilja bo i våra egna hem under våra äldre år. Men med sannolikheten att behöva långtidsvård, kan det sätta en belastning på våra nära och kära. Det gör att familjemedlemmar, partners och vänner ofta tar på sig vårdgivarerollen, vilket kan vara svårt. Enligt American Association of Retired Persons (AARP) uppgifter, ger var tredje vårdgivare vård helt ensam. Många av dem går utan lön trots att de tar hand om mottagare med komplext stöd och medicinska behov.

Om du funderar på en långtidsvårdsförsäkring, tänk på framtiden du ser för dig själv och din potentiella vårdgivare. Hur ser påverkan ut på deras liv? Det kommer ekonomiska och känslomässiga bördor vid sidan av arbetet.

Genom att köpa en policy säkerställer du att det finns en del ekonomi att betala för hjälp utifrån. Det tar en tyngd av dina axlar och dina nära och kära också.

Hur man köper långtidsvård

Vilka alternativ som är tillgängliga för dig kan variera. Vissa arbetsgivare erbjuder sina anställda möjlighet att köpa en långtidsvårdspolicy via sin arbetsplats. Ibland kommer detta till ett rabatterat grupppris från deras mäklare. Även om du kanske måste svara på några frågor om din hälsa för att kvalificera dig, kan det vara enklare eller billigare än att köpa en försäkring på egen hand.

Annars kan du köpa täckning direkt genom ett ombud eller försäkringsbolag.

Om du letar efter en försäkring, kom ihåg att få flera offerter från olika företag. På så sätt kan du jämföra dina prisalternativ. Jämförelseköp är viktigt, oavsett om du köper självständigt eller via jobbet. Rabatten som kan komma med en arbetsgivarplan kan vara trevlig, men det är fortfarande möjligt att hitta konkurrenskraftiga priser.

Det är också tillrådligt att arbeta med en oberoende långtidsförsäkringsagent som kan sälja produkter från olika transportörer. Därifrån handlar det om att hitta en policy som passar dina behov.

Behöver jag långtidsvård?

Varje persons situation är annorlunda. Om du har väldigt lite pengar under dina äldre år kan du kvalificera dig för Medicaid. Det här alternativet kan erbjuda färre val, men det ger finansiering för låginkomsttagare. Å andra sidan, om du har mer än tillräckligt med sparande kan det vara bättre att betala ur egen ficka istället.

Men om du hamnar mellan de två ändarna av det finansiella spektrumet, kan långtidsvårdsförsäkringar vara värt att överväga. Det skyddar ditt pensionssparande från dyra och oväntade medicinska kostnader, säkerställer val i vården och ger dig och din familj sinnesfrid.

Tänk dessutom på den livsstil du lever. Till exempel, om du inte har någon som du kan lita på som vårdgivare behöver du troligen möjligheten till en anläggning. Eller, om du är kvinna, kommer du sannolikt att leva längre och behöver längre vård som ett resultat. I genomsnitt behöver kvinnor 3.7 års vård, medan män bara behöver 2.2 år. enligt ACL.

The Bottom Line

Långtidsvård är otroligt dyrt. Genworth uppskattar att mediankostnaderna för vård i hemmet, stödboende och vårdhem alla överstiger 50,000 XNUMX USD per år. Som ett resultat är det klokt att utvärdera hur du skulle betala för dina potentiella långtidsvårdsbehov. En långtidsvårdsförsäkring är bara en metod. Även om det erbjuder ekonomiskt och känslomässigt skydd, kan det fortfarande vara det en extra kostnad du är inte beredd att betala.

Planeringstips för långtidsvård

• Långtidsvård kommer med miljontals frågor. Du kan ta upp dem med en erfaren finansiell rådgivare. SmartAssets gratis matchningsverktyg gör det enkelt att hitta en kvalificerad, lokal yrkesman också. Svara bara på några frågor och på nolltid har du upp till tre rådgivare som kan guida dig genom din process. Om du är redo att ta itu med ekonomisk planering, börja nu.

• Planering för långtidsvård är avgörande för alla ekonomiska planer. En hög andel amerikaner kommer sannolikt att behöva denna viktiga tjänst någon gång. Så, granska SmartAsset's guide för att skapa en ekonomisk plan för att se till att din innehåller den möjligheten.

Fotokredit: ©iStock.com/syahrir maulana , ©iStock.com/vgajic, ©iStock.com/Instants

Posten Behöver jag en långtidsvårdsförsäkring? visades först på SmartAsset-blogg.