Verkar skatten på din årsbonuscheck hög? Här är varför

Ser din årsslutsbonus mindre ut än förväntat?

Skatteinnehållning är en trolig boven - men farbror Sam kan betala tillbaka en del när du lämnar in en årlig skattedeklaration, sa experter.

Bonusar behandlas som beskattningsbar inkomst, som löner i en typisk lönecheck.

Men till skillnad från löner, behandlar IRS dem som "kompletterande" inkomster, som i allmänhet är föremål för olika regler för källskatt.

Oftast håller arbetsgivare undan skatt från bonusar till en fast federal skattesats på 22 %, enligt skatteexperter.

Som sådan kommer bonusskatteinnehållning "att se ut som ett stort antal" för alla skattebetalare vars federala marginalskattesats är mindre än 22%, säger Jeremiah Barlow, chef för förmögenhetslösningar på Mercer Advisors.

Mer från Personlig Finans:
Här är när du kan besöka en nationalpark gratis 2024
3 års slut investeringsskatt tips från topprankade finansiella rådgivare
Annuitetsförsäljningen ligger på banan för ett rekordår. Vad du ska veta innan du köper

Många skattebetalare tillhör den kategorin. År 2023 inkluderar den gruppen ensamstående individer med en beskattningsbar inkomst på upp till 44,725 89,450 USD och gifta par som lämnar in en gemensam deklaration med en inkomst på upp till XNUMX XNUMX USD.

År 2020 låg 49 % av individuella skattedeklarationer – ungefär 81 miljoner – i en marginalskatteklass under 22 %, enligt IRS-statistik. (Denna siffra inkluderar skattebetalare i skatteklasserna 10 % och 12 %, men exkluderar de i 0 %-klasserna.)

En bonus kan också vara föremål för annan källskatt, som statliga och lokala inkomstskatter.

Arbetsgivare i Kalifornien, till exempel, håller inne tilläggslöner med 10.2% statlig ränta - vilket innebär att invånarnas bonusar sannolikt skulle hållas inne med en kombinerad 32.2% statlig och federal ränta, sa Barlow.

Dessutom är bonusar vanligtvis också föremål för social trygghet och Medicare löneskatt på 6.2 % respektive 1.45 %.

"Mycket snabbt kan någon hitta sig själv där [ungefär] 40% hålls inne," säger Matthew Fleming, en certifierad finansiell planerare och senior förmögenhetsrådgivare på Vanguard.

Arbetsgivare måste också hålla inne 37 % från alla bonusbelopp som överstiger 1 miljon USD.

Företag har också ett andra innehållsalternativ: Istället för att utfärda en separat bonuscheck kan de lägga en bonus på din typiska lönecheck. Arbetare skulle betala skatt enligt sina vanliga inkomstskattesatser.

För dem vars checkar verkar små, finns det ett guldkant: "Lyckligtvis betyder det att du kan vara skyldig att få en [skatt] återbetalning", vilket skulle vara lika med det extra beloppet som din arbetsgivare höll inne, skrev Fidelity Investments. Du får eventuell återbetalning när du lämnar in en årlig skattedeklaration.

Naturligtvis kan motsatsen också vara sant: högre inkomsttagare – som de i federala inkomstklasser på 24 %, 32 %, 35 % eller 37 % – kan sluta vara skyldig IRS mer pengar vid skattetid om deras bonus hölls inne vid en platta 22 %, sa Barlow.

En stor bonus - säg $200,000 32 - kan lätt trycka in någon i 35 % eller XNUMX %, tillade han.

"Anta inte att bonusbeloppet de tog ut var tillräckligt," sa Barlow.