Dow Jones Futures signalerar att försäljningen av marknaden ska fortsätta; JPMorgan, Wells Fargo Intäktsöverst

Dow Jones-terminer föll tidigt på fredagen, tillsammans med S&P 500-terminer och Nasdaq-terminer, även med JPMorgan, Wells Fargo och Citigroups intäkter toppade. Börsrallyt hade en tuff torsdag, då högt värderade tillväxtaktier som Tesla, Roblox och ServiceNow ledde reträtten.

X

Nasdaq föll till sin värsta stängning sedan oktober medan S&P 500 sjönk under nyckelstöd.

Taiwan halvledare (TSM) bröt ut på torsdagen på stark vinst och guidning. TSM-aktien gick upp med 5.3 % till 139.19, vilket klarade en 11-månaders kopp-med-handtagsbas med en köppunkt på 135.60, enligt MarketSmith-analys. Men aktierna stängde vid sessionens lägsta nivå. Tillverkare av spånutrustning Tillämpade material (AMAT), Lam Research (LRCX) och ASML (ASML) samlade på TSM:s starka investeringsplan, men de raderade vinster eller vände lägre

Tillväxtaktier kämpade totalt sett, särskilt högt värderade olönsamma namn eller de med tresiffriga pris- och vinstförhållanden, inklusive Tesla (TSLA), Roblox (RBLX), ServiceNow (NU) och datahund (DDOG), tillsammans med många aktier i ARK-stil.

Tesla föll 6.75% på torsdagen, tillbaka under sin 50-dagarslinje. RBLX-aktien föll 10%, tillbaka under sin 200-dagarslinje. NOW-aktien sjönk 9.1 % till sin lägsta nivå sedan juni. DDOG-aktien halkade 7.65 % till sin värsta stängning sedan slutet av augusti.

Boeing (BA), larv (CAT) och Honeywell (HON) försökte hålla Dow Jones positiv. BA-aktien och Honeywell återtog sina 200-dagarslinjer och bröt trendlinjer under dagen, och visade kort aggressiva poster innan de drog sig tillbaka. CAT-aktien dök upp efter att ha stannat i några dagar efter ett gap över 200-dagarsgränsen.

Bankens resultat

Dow Jones komponent JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) och Citigroup (C) rapporterade bättre än väntat fjärde kvartalets resultat tidigt på fredagen, vilket satte igång bankvinsterna eftersom finanserna har stått högt under det nya året.

JPM-aktien föll nästan 4% före öppningen. Aktierna ligger under en traditionell köppunkt med fast bas. Wells Fargo, något förlängt, steg 2%. Citigroup, som fortfarande försöker återhämta sig, tappade nästan 4%.

Tesla och Nvidia aktier finns på IBD Leaderboard. AMAT-aktien finns på SwingTrader. ASML-aktier och ServiceNow finns på IBD Long-Term Leaders. Tesla-aktien och AMAT finns på IBD 50.

Videon som är inbäddad i den här artikeln diskuterar torsdagens marknadsförsäljning och analyserar TSM-aktien, Simon Property Group (SPG) och JPMorgan.

Dow Jones Futures idag

Dow Jones-terminer sjönk med 0.7 % jämfört med verkligt värde, med JPM-aktien som ett drag. S&P 500-terminerna sjönk 0.7% och Nasdaq 100-terminerna sjönk 0.9%.

Den 10-åriga statsräntan steg med 2 punkter till 1.73 %. Det amerikanska råoljepriset steg uppåt.

Kom ihåg att action över natten i Dow-futures och på andra håll inte nödvändigtvis översätts till faktisk handel under nästa ordinarie börssession.

Gå med i IBD-experter när de analyserar användbara aktier på aktiemarknadsrallyet på IBD Live

Aktiemarknadsrally

Börsrallyt öppnade högre, vände blandat och förvandlades sedan till en tillväxtledd försäljning för att stänga nära bottennivåer.

Dow Jones Industrial Average föll 0.5 % i torsdagens börshandel efter att ha varit uppe under en stor del av sessionen. S&P 500-indexet sjönk 1.4 %, med ServiceNow den sämst presterande. Nasdaq-kompositen sladdade 2.5 %. Småbolagen Russell 2000 tappade 0.8 %.

Den 10-åriga statsräntan sjönk för tredje dagen i rad till 1.71 % på torsdagen. Fed-guvernör Lael Brainard, som talade vid sin utfrågning om att bli Feds vice ordförande, sa att inflationen är hennes högsta prioritet. Det är det senaste beviset på att även duva Fed-medlemmar nu föredrar en åtstramning av penningpolitiken.

Råoljeterminer sjönk med 0.6 % till 82.12 USD per fat medan naturgaspriserna föll efter att ha ökat under föregående session.

Viktiga ETF: er

Bland de bästa ETF:erna föll Innovator IBD 50 ETF (FFTY) 1.3 %, medan Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (BOUT) tappade 0.7 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) föll 4.2 %. Både NOW stock och Datadog är IGV-innehav. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) sjönk 1.7 %, med TSM-aktier, AMAT, LRCX och ASML alla anmärkningsvärda komponenter.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) backade 1.6 % och Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) minskade med 0.3 %. US Global Jets ETF (JETS) klättrade 2.2%, med Delta Air Lines (DAL) intäkter och vägledning som lyfter flygbolagen. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) sjönk 0.4 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) minskade med 0.5 %. Financial Select SPDR ETF (XLF) gav upp 0.3 %, med JPM-aktier, Wells Fargo och Citigroup alla anmärkningsvärda innehav. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) gav upp 1.55 %

ARK Innovation ETF (ARKK) reflekterade mer spekulativa historieaktier, föll med 5.4 % till en ny lägsta 18-månaders och ARK Genomics ETF (ARKG) föll 4.4 % till en 19-månaders lägsta. Tesla-aktien är fortfarande det högsta innehavet över ARK Invests ETF:er. ARKK äger också några RBLX-aktier.

Fem bästa kinesiska aktier att titta på nu

Analys av marknadsrally

Börsrallyt står inför sitt första test sedan återhämtningen från måndagens låga nivåer, och det går inte bra än så länge. Efter att ha slagit motstånd på sina 10-dagarslinjer på onsdagen, kämpade de stora medelvärdena på torsdagen.

Nasdaq-kompositen ledde försäljningen och föll till en tremånaders bottennivå strax över dess 200-dagars glidande medelvärde.

S&P 500 halkade under sina 21-dagars- och 50-dagarslinjer. Dow Jones steg framåt under morgonen men med den breda marknaden som sålde av, vände även blue-chip-indexet lägre. Ändå är S&P 500 och Dow Jones bara ett par starka dagar från att vara rekordhöga.

Russell 2000 tappade också mark och föll längre från sina 50-dagars- och 200-dagarslinjer.

Förlorare slog vinnarna något på NYSE, men ledde avgörande på Nasdaq.

Programvara och högt värderade tillväxtaktier ser fortfarande fruktansvärda ut. Tesla-aktien föll kraftigt, men den håller åtminstone nära sin 50-dagarslinje inom en bas. Programvaruledare som DDOG och ServiceNow har sjunkit långt under glidande medelvärden.

Vissa chipaktier håller sig bra, men är benägna att vända under dagen precis när de börjar bygga fart. Samtidigt har stora ledare som t.ex Nvidia (NVDA) är tillbaka nära de senaste bottennivåerna. Marvell Technology (MRVL), som hade hållit sig över sin 50-dagarslinje, föll 7.4% för att underskrida den nyckelnivån.

Förutom energi- och finansaktier visar tillverkningsföretag som Boeing, Caterpillar och Honeywell livstecken. Kemikalietillverkare gillar Ashland (ASH) håller på att installeras.

Ford Motor (F) och andra traditionella biltillverkare som t.ex Toyota (TM) och stellantis (STLA) agerar bra. Det är också rederier, med det anmärkningsvärda undantaget för de flesta lastbilsföretag.

Tidsmarknaden med IBD: s ETF-marknadsstrategi

Vad ska man göra nu

Ett blandat, hackigt börsrally är förrädiskt. Realekonomiska sektorer har hållit sig ganska bra. Men en försäljning av tillväxtaktier kan dra ner hela marknaden. Det var vad som hände i torsdags. Eller investerare kan rotera tillbaka till tillväxt och ut av ekonomi eller energi.

Som MarketSmiths produktcoach Harold Morris sa på torsdagens IBD Live, är positionsstorlek nyckeln på denna flyktiga, osäkra marknad. Så är köp nära 50-dagarslinjen i de flesta fall. Gör inte alltför stora satsningar på specifika aktier eller breda sektorer, och leta efter tidiga poster.

Det är heller inget fel med att minska exponeringen eller att hålla sig hela eller mestadels kontant i väntan på verklig marknadsstyrka. Nasdaq har fastnat under sina 21-dagars- och 50-dagarslinjer, tillsammans med många aktier. Det är ingen gästvänlig miljö.

När tjurar och björnar kämpar för marknadsdominans är det mycket meningsfullt att hålla sig ur vägen.

Läs The Big Picture varje dag för att vara i synk med marknadsriktningen och ledande aktier och sektorer.

Följ Ed Carson på Twitter på @IBD_ECarson för aktiemarknadsuppdateringar och mer.

DU KANSKE OCKSÅ GILLAR:

Varför detta IBD-verktyg förenklar sökandet efter de bästa aktierna

Bästa tillväxtlagren att köpa och titta på

IBD Digital: Lås upp IBD: s premiumlistor, verktyg och analys idag

Tesla vs. BYD: Vilken Booming EV Giant är det bästa köpet?

Rallyt står fortfarande, 5 aktier nära köp; Vad ska man göra nu