Forbes Dividend Investor lägger till Coterra Energy, släpper Tyson och GSK

Två viktiga inflationsmätningar förra veckan kom in lägre än väntat och drev aktien högre på hopp om att månadsdata som visar en avmattning av prisökningarna kommer att dämpa Federal Reserves glöd för att höja räntorna, vilket den har gjort sedan mars. Arbetsmarknadsdepartementets rapport för konsumentprisindex som släpptes på onsdagen visade att priserna steg 8.5 % jämfört med föregående år i juli, en minskning från 9.1 % från juni. Aktier hoppade på nyheterna och fick ytterligare ett lyft på torsdagen när producentprisindexrapporten i juli visade en minskning med 0.5 % från juni, den första sedan april 2020, och en årlig ökning med 9.8 %, en minskning från 11.3 % i juni.

Räntorna vek knappt, med avkastningen på den 10-åriga amerikanska statsobligationen avslutade veckan på 2.85 %, upp till minst en tredjedel av en procentenhet från i fredags. Råolja slutade veckan på 92.09 USD per fat och steg med 3.5 % under veckan när den kämpade för att återta sitt 200-dagars glidande medelvärde på 94.81 USD. Situationen liknar utmaningen som råolje så småningom övervann vid 200-dagarsgenomsnittet i december.

Energisektorn var veckans största vinnare, hoppade med 7.4 %, medan ekonomi, material och Russell 2000 Small Cap-index alla steg med mer än 5 %. Fastigheter och mellanbolag gav båda mer än 4 %. S&P 500 steg 3.3 procent.

Equity Income Universum: Med få undantag var det en fantastisk vecka att vara i högavkastande aktier och energimästarkommanditbolag. Den bästa veckoavkastningen bland avkastningsorienterade fonder kom från SPDR S&P 500 hög utdelning (SPYD +5.3 %%) och Alerian MLP (AMLP +5.3%) ETF:er.

Att få mer än 4.5% för veckan var iShares Välj utdelning (DVY), ALPS Sektor Dividend Dogs (SDOG), och S&P 500 hög utdelning Låg volatilitet (SPHD).

Mindre aktier presterade i regel bättre än större aktier på den totala marknaden. I utdelningsuniversum, WisdomTree MidCap Dividend (DON +4.9%) och WisdomTree SmallCap Dividend (DES +4.3%) var stora vinnare.

Åtgärderna i de långa räntorna hjälpte fastighetsinvesteringsfonder i iShares Cohen & Steers REIT (ICF +4.1%). ICF har stigit med 17.7 % under de senaste två månaderna, men den är fortfarande ned 10.8 % hittills i år.

FDI Portfolio Action: Förra veckanÄr Forbes Dividend Investor portföljen med 23 aktier ökade i genomsnitt 2.65% förra veckan.

Vår bästa prestation förra veckan kom från momentum-infunderade aktier av H&R Block (HRB +13.5%) som tog fart efter att bolaget på tisdagen redovisade bättre än väntat kvartalsresultat, höjde sin kvartalsutdelning med 7% till 0.29 $ per aktie och tillkännagav ett nytt aktieåterköp på 1.25 miljarder dollar, vilket motsvarar en sjättedel av bolagets utestående aktier till löpande priser. H&R Block är nästan en fördubbling för oss sedan tillskottet till portföljen i januari i år, och det har ökat med 92% under de senaste tre månaderna.

Också upp tvåsiffrigt förra veckan var Sinclair Broadcast Group (SBGI +10.2%), som rapporterade vinst för två veckor sedan och handlas ex-utdelning den 31 augusti för en utbetalning på 0.25 USD per aktie.

Borttagningar: Två aktier tas bort från den här veckans portfölj för att ha brutit mot 10% efterföljande stop loss-nivåer. GSK plc (GSK -11.2%) föll hårt på nyheterna om att rättegångar som hävdar att Zantac orsakar cancer kommer att flyttas till en rättegång. Detta kan vara en köpmöjlighet i det långa loppet, men med den senaste tidens osäkerhet kring spinoffen av Haleon (HLN) är det dags att lämna detta brittiska varumärke bakom sig. Om den inte har fallit 10% från den högsta stängningen sedan du ägde den, kanske du vill hänga på utdelningen senare denna månad. Detsamma gäller för Tyson Foods (TSN -6.5%), som också tas bort från FDI-portföljen men handlas utan utdelning den 31 augusti.

Tillägg: Coterra Energy (CTRA $28.66)

Detta är ett värdeaktiespel som i slutändan är beroende av priserna på råolja och naturgas. Houston, Texas-baserad Coterra Energy (CTRA) är ett olje- och naturgasprospekterings-, utvecklings- och produktionsbolag med inhemska amerikanska projekt i Permian Basin, Marcellus Shale och Anadarko Basin. Företaget går tillbaka till 1989 och antog sitt "Coterra"-namn efter fusionen den 1 oktober 2021 av Cabot Oil & Gas med Cimarex Energy.

Coterras intäkter i år jämfört med förra förväntas öka med 141 % till 8.59 miljarder USD, med en vinst högre med 121 % till 4.97 USD per aktie, vilket ger CTRA en pris-vinstkvot på 5.8, 60 % dess femåriga genomsnittliga forward P/E eller 14.4. Det handlar också med 36 % rabatt på sitt femåriga genomsnittliga pris-försäljningsförhållande och 30 % under sitt genomsnittliga pris-till-kassaflödesförhållande. Det fria kassaflödet per aktie på 3.10 USD under de senaste 12 månaderna har ökat med 109 % sedan 2019.

Aktiens aktuella direktavkastning återspeglar en "bas" kvartalsutdelning på 0.15 USD plus ett ytterligare "variabelt" belopp, som var 0.50 USD under det senaste kvartalet och 0.45 USD under första kvartalet 2022.

Det är värt att notera att miljardärsinvesterarna Ken Fisher, Stanley Druckenmiller och Louis Bacon har andelar i Coterra.

Aktuell FDI-portfölj: Aktierna som listas nedan är rankade från högst till lägst på en modell utformad för att bedöma värde. Aktier belönas för överlägsen utdelningstillväxt och intäktstillväxt, såväl som för hög avkastning och låga utdelningskvoter. Det operativa kassaflödet under de senaste 12 månaderna måste vara positivt och tillräckligt för att täcka utdelningen. De handlar också med rabatter på flera femåriga genomsnittliga värderingsmått som inkluderar pris till försäljning (P/S), pris till bokfört värde (P/BV), pris till nuvarande års förväntade resultat (P/E), pris till kassaflöde per aktie (P/CF) och företagsvärde/EBITDA.

För att starta en aktieportfölj med utdelning kan du köpa lika stora belopp i dollar av varje aktie. Om du inte köper alla aktier, kom ihåg att aktierna ovan är listade från mest attraktiva till minst attraktiva uppifrån och ned. Jag rekommenderar att du använder ett 10 % efterstopp på alla positioner för att låsa in vinster och för att begränsa förluster: Om en aktie stänger mer än 10 % under sin högsta stängning sedan du har ägt den, bör du överväga att sälja den.

Jag tillhandahåller veckovisa rankningar av ett representativt urval av utdelnings-ETF- och aktiefonduniversum så att du kan hitta en fond som kan fylla luckor i din utdelningsportfölj, eller för att följa marknadsledarnas fart.

John Dobosz är redaktör för Forbes Dividend Investor, som tillhandahåller en veckoportfölj av högavkastande, värde-prissatta inkomstaktier, REITs och MLPs, och Forbes Premium Inkomstrapport, som skickar ut option-säljande handelsrekommendationer på två utdelningsaktier varje tisdag och torsdag.

ANMÄRKNINGAR: Forbes Dividend Investor är avsett att tillhandahålla information till intresserade parter. Eftersom vi inte har någon kännedom om individuella omständigheter, mål och/eller portföljkoncentration eller diversifiering, förväntas läsarna genomföra sin egen due diligence innan de köper några tillgångar eller värdepapper som nämns eller rekommenderas. Vi garanterar inte att investeringar som nämns i detta nyhetsbrev kommer att ge vinster eller att de kommer att vara lika med tidigare resultat. Även om allt innehåll härrör från data som tros vara tillförlitliga, kan noggrannhet inte garanteras. John Dobosz och medlemmar av personalen på Forbes Dividend Investor kan ha positioner i vissa eller alla tillgångar/värdepapper som är listade. Copyright 2022 av Forbes Media LLC.