Hawaiian Airlines aktie och Amazon Cargo Deal

Key Takeaways

• Amazon tar 15% av aktierna i Hawaiian Airlines, som nu kommer att flytta frakt till detaljhandelsjätten.
• Affären hjälper flygbolaget att generera inkomster eftersom passagerarvolymen ännu inte har återgått till nivåerna före pandemi.
• Investerare bör hålla hårt innan de investerar i Hawaiian Airlines eftersom de ekonomiska konsekvenserna av affären fortfarande är okända.

Onlinebutiksjätten Amazon tillkännagav nyligen ett fraktavtal med Hawaiian Airlines. Här är detaljerna i avtalet och vilken inverkan detta kommer att ha på Hawaiian Airlines aktie framöver.

Amazon Airs historia

Amazon Air är Amazons privata flotta av fraktflygplan som levererar Amazons varor från nav till nav. Detaljhandelsjätten startade tjänsten 2015 med 97 flygplan, som alla är hyrda från andra flygbolag, inklusive:

• Cargojet airways
• ABX Air
• Silver Airways
• Atlas luft
• Sun Country Airlines
• ASL Airlines Irland
• Air Transport International
• Hawaiian Airlines

Amazon samarbetade nyligen med Hawaiian Airlines för att ytterligare utöka sitt distributionsnätverk och leverera mer lastvolym. Flygbolaget flyger för närvarande till 63 olika nav i USA och Europa. Ursprungligen kallades Amazon Air Amazon Prime Air, men det döptes om 2017 för att skilja denna arm från dess kommande drönarpaketleveranstjänst.

Detaljer om fraktaffären mellan Amazon och Hawaiian Airlines

Affären består i att Amazon tar 15 % av aktierna i Hawaiian Airlines i utbyte mot flygbolaget som driver jetplanen. Amazon hyr 10 konverterade Airbus A330-300 fraktflygplan från Altavair LP. De första planen, som kommer att tas i bruk i slutet av 2023, kommer att flygas under Hawaiian Airlines FAA-operativa certifikat. Alla 10 flygplan kommer att ansluta sig till flottan i slutet av 2024. Avtalet har också en option på leasing av ytterligare plan och proviantering av besättningar för att driva flygplanet.

Amazons andel består av warranter att köpa maximalt 15% av Hawaiian Holdings (flygbolagets moderbolag) under de kommande 9 åren. Innehavet består av cirka 9.4 miljoner teckningsoptioner med ett lösenpris på 14.71 USD. Teckningsoptionerna representerar en investering på 110 miljoner dollar i flygbolaget.

Hawaiian Airlines tjänar en månadsavgift för varje flygplan som trafikeras enligt avtalet, tillsammans med betalningar baserat på hur många avgångar och flygtimmar varje plan loggar. Kostnaden för att driva flygplanet överförs till Amazon, vilket ger Hawaiian Airlines en inkomstström som inte är beroende av att placera betalande passagerare i säten. Flygbolaget öppnar också ett utbildningsnav på den kontinentala USA för att rekrytera och utbilda piloter för sina passagerar- och frakttjänster.

Varför Amazon och Hawaiian Airlines går ihop

Hawaiian Airlines drabbades av en minskning av passagerarvolymen på grund av pandemin. Dess flygningar från Japan till Hawaii drabbades särskilt hårt eftersom Japan var låst, vilket begränsade resandet under större delen av hälsonödsituationen. För att överleva beslutade flygbolaget att svänga och ingå att erbjuda frakttjänster för att övervinna inkomstbortfallet från passagerartrafiken. Detta har gjort det möjligt för Hawaiian Airlines att tjäna inkomster när de väntar på att passagerarnas flygresor ska återgå till nivåerna före pandemi.

Amazon samarbetar med flygbolag som ett komplement till sin egen flygplansflotta för att flytta last över landet. Detta gör att fler artiklar kan vara berättigade till företagets tvådagars Prime Shipping. På grund av den enorma kostnaden för att köpa flygplan samarbetar Amazon med flygbolag för att spara pengar.

Genom att gå denna väg försöker Amazon utöva mer kontroll över sin försörjningskedja och sätter press på rivaliserande lastbärare POSTEN och FedEx. Samarbetet med Hawaiian Airlines förbättrar Amazons lastkapacitet samtidigt som man eliminerar behovet av att bygga upp en flotta från grunden. Amazon kommer dock att kunna styra schemaläggningen av flyg.

Partnerskapet gynnar båda företagen – det ger Hawaiian Airlines garanterade intäkter och utökar fraktkapaciteten för Amazon. Amazon gynnas också av att ha mer kontroll över leveransprocessen samtidigt som både kostnader och risker är låga.

Inverkan av affären på Hawaiian Airlines aktie

Affären tillkännagavs den 21 oktober 2022 och fick kursen på Hawaiian Airlines aktie att stiga från $14.09 till en högsta av $16.00 vid ett tillfälle under handelsdagen. Aktien gav dock snabbt upp de flesta av sina uppgångar måndagen den 24 oktober, och nådde en lägsta nivå på 14.72 dollar på dagen. Veckan var volatil för Hawaiian Airlines-aktien då den gav upp sina uppgångar och nådde ett lägsta handelsläge i mitten av veckan på 14.06 USD vid slutet av handelsdagen onsdagen den 26 oktober. Den stängde klockan 14.37 den 1 november 2022.

För närvarande är investerare skeptiska till flygbranschen som helhet. Flygvolymen har ännu inte återgått till nivåerna före pandemi, och färre kvalificerade piloter och besättningar är tillgängliga för att hantera flygplan. Det uppskattas att flygbranschen har ont om 8,000 XNUMX kvalificerade piloter, och det kommer att ta år att fylla dessa öppningar. Under tiden spenderar konsumenterna mindre pengar på materiella varor, något som påverkar Amazons lönsamhet.

Investerare som är intresserade av Hawaiian Airlines aktier på grund av detta avtal är bäst tjänade att hålla tätt. Som med många affärsavtal skedde det en första uppgång i aktiekursen när investerare hörde nyheten. Dock brukar aktiekursen falla igen när spänningen avtar, vilket är precis vad som har hänt.

På grund av detta fenomen rekommenderas långsiktiga investerare att vara uppmärksamma på nyhetsrapporter om denna affär framöver. Dessa rapporter kan ge insikt i hur bra eller dåligt verksamheten fungerar. Om rapporter visar att avtalet löper bättre än väntat, kan investerare välja att bygga en position långsamt.

Jokertecken här är passagerarresor och inflation. De flesta Hawaiian Airlines flyg går till Asien och områden i södra Stilla havet, som Nya Zeeland och Australien. Passagerarresandet bör sakta öka när länder börjar öppna upp igen från låsningar och lätta på resestriktioner.

Hög inflation spelar också en inverkan på passagerarnivåerna eftersom färre människor har råd att resa eftersom mer av deras inkomst går till grundläggande nödvändigheter. Eftersom detta fall av inflation är globalt, går det inte att undgå det. Det innebär att resor till utlandet kommer att bli mycket dyrare än tidigare.

Bottom Line

Affären mellan Amazon och Hawaiian Airlines har en sund grund men den är föremål för marknadskrafter som kan påverka hur väl avtalet fungerar. Båda företagen strävar efter att framtidssäkra vissa aspekter av sin verksamhet, att ingå detta partnerskap är mycket vettigt. Hawaiian Airlines får en stadig inkomstkälla, och Amazon behöver inte bygga ut en fraktflotta som det gjorde med marktransporter.

Om du funderar på att investera tar Q.ai bort gissningarna från att investera.

Vår artificiella intelligens letar igenom marknaderna efter de bästa investeringarna för alla möjliga risktoleranser och ekonomiska situationer. Sedan buntar den ihop dem till hands Investeringssatser som gör investeringar enkelt och – vågar vi säga det – roligt.

Det bästa av allt är att du kan aktivera Portföljskydd när som helst för att skydda dina vinster och minska dina förluster, oavsett vilken bransch du investerar i.

Ladda ner Q.ai idag för tillgång till AI-drivna investeringsstrategier. När du sätter in $100 lägger vi till ytterligare $100 till ditt konto.