Hur man hittar de bästa ETF:erna 2Q22

Med en ständigt växande lista över ETF:er med liknande klingande att välja mellan, är det en allt svårare uppgift att hitta de bästa. Hur kan investerare ändra spelet för att förändra oddsen till deras fördel?

Lita inte på ETF-etiketter

Det finns minst 179 olika All Cap Blend ETF:er och minst 701 stilbaserade ETF:er i tolv stilar. Behöver investerare 58+ val i genomsnitt per stil? Hur olika kan ETF:erna vara?

Dessa 179 All Cap Blend ETF:er skiljer sig mycket från varandra. Med allt från 22 till 4,097 XNUMX innehav har många av dessa All Cap Blend ETF:er drastiskt olika portföljer med olika riskprofiler och resultatutsikter.

Detsamma gäller för ETF:er i alla andra stilar, eftersom var och en erbjuder en mycket olika blandning av bra och dåliga aktier. Large Cap Value rankas först för aktieval. Small Cap Growth rankas sist.

Undviker analysförlamning

Jag tror att det stora antalet stiliga ETF:er skadar investerare mer än det hjälper. Att manuellt genomföra en djupgående analys på ETF-för-ETF-basis är helt enkelt inte ett realistiskt alternativ, vilket utsätter investerare för otillräcklig analys och missar lönsamma möjligheter. Att analysera ETF:er, med rätt noggrannhet, är mycket svårare än att analysera aktier eftersom det innebär att analysera alla aktier inom varje ETF. Som nämnts ovan kan det finnas så många som 4,097 XNUMX aktier eller fler för en ETF.

Figur 1 visar den högst rankade ETF:n för varje stil.

Figur 1: Den bästa ETF:n i varje stil

* Bästa ETF:er utesluter ETF:er med TNA:er mindre än 100 miljoner USD för otillräcklig likviditet

Bland ETF:erna i figur 1, VictoryShares US Multi-Factor Minimum Volatility ETF VSMV
rankas på första plats totalt, Alpha Architect US Quantitative Value ETF QVAL
rankas tvåa, och First Trust SMID Cap Rising Dividend Achievers ETFSDVY
rankas trea. iShares Russell Top 200 Growth ETF IWY
rankas sist.

Hur man undviker "faran inombords"

Varför behöver du veta innehaven av ETF:er innan du köper?

Du måste vara säker på att du inte köper en ETF som kan explodera. Att köpa en ETF utan att analysera dess innehav är som att köpa en aktie utan att analysera dess verksamhet och ekonomi. Oavsett hur billigt, om den har dåliga aktier, kommer ETF:s prestanda att vara dålig. Ta inte bara mitt ord för det, se vad Barrons säger om den här frågan.

RESULTAT PÅ FONDENS INNEHAV = FONDENS RESULTAT

Om bara investerare kunde hitta fonder som betygsatts av deras innehav

VictoryShares US Multi-Factor Minimum Volatility ETF (VSMV) är inte bara den högst rankade All Cap Blend ETF utan är också den övergripande topprankade (exklusive ETF:er under 100 miljoner USD i tillgångar) stil ETF av de 701 stil ETF:er som mitt företag täcker.

Den sämsta ETF:n i figur 1 är iShares Russell Top 200 Growth ETF (IWY), som fortfarande får ett attraktivt betyg.

Offentliggörande: David Trainer, Kyle Guske II och Matt Shuler får ingen ersättning för att skriva om någon specifik aktie, stil eller tema.