Hur du skyddar ditt ekonomiska välbefinnande från marknadsvolatilitet

Volatiliteten ligger i luften. Efter en lång period av mycket stabila och till synes förutsägbara marknader har pandemin och dess ekonomiska efterverkningar gett betydande svängningar. Som coach på Financial Finesse har jag förmånen att få feedback i realtid om hur marknadsnyheter påverkar investerarnas beslut eftersom vår tjänst erbjuder ekonomisk coachning till anställda i hela landet.

Vi vet att när det sker något marknadsskifte kommer våra telefoner att lysa upp med frågor om vad de ska göra. Svaret på många av dessa frågor är enkelt. Marknadsnyheter och marknadsförändringar innebär inte nödvändigtvis ett behov av en förändring av din investeringsstrategi.

I tider som dessa är det frestande att försöka gissa var marknaden kommer att befinna sig under de kommande 6 månaderna, 1 år och till och med 5 år. Ett problem är att du kan hitta massor av marknadsvetare och ekonomer på båda sidor. Men vad händer om du har en riktigt bra uppfattning om vad du kommer att tro kommer att hända på marknaden? Du har fortfarande ett ännu svårare hinder att passera, och det är frågan om tajming.

En varnande berättelse om marknadsförutsägelser

I mitten av 2000-talet fanns det några välkända marknadsgaranter som förutspådde en betydande lågkonjunktur. En obligationsförvaltare gjorde en förutsägelse som i slutändan skulle bli en förutsägelse av den stora lågkonjunkturen 2008. Problemet var att han började slå larm för tidigt 2005 och 2006. Detta gav investerarna ett val. När och hur ska du reagera på en marknadsförutsägelse?

Du kan inte räkna med marknadsförutsägelser

Nu är det första att tänka på om denna marknadsförutsägelse att den var unik eftersom den var korrekt. Baksidan är att det kunde ha varit en felaktig förutsägelse. Faktum är att den här fondförvaltaren har förutspått att liknande lågkonjunkturer skulle inträffa flera gånger sedan 2011. Tänk på de möjligheter en investerare skulle ha förlorat under tiden.

Nästan lika viktigt som "vad" är "när"

Lägg märke till att jag nämnde den mycket profetiska marknadsförutsägelsen som kom ut 2005 och 2006. Om en investerare drog ut sina pengar från aktiemarknaden på grund av denna förutsägelse, skulle de ha missat flera positiva år på marknaden. Problemet med att förutse kan förvärras. Vad händer om du hastigt flyttade ut från marknaden baserat på en marknadsförutsägelse bara för att märka att du efter ett par år saknar bra marknadsavkastning?

Tänk om du hoppade tillbaka in på marknaden efter den frustrationen? Tänk om du hoppade tillbaka i början av 2008? Du skulle ha missat uppgången och gått rakt in i en nedgång.

Dessa lektioner är universella. Tänk om du släppte ut marknaden när alla gick i karantän? Det slutade med att den bredare aktiemarknaden tjänade pengar 2020 och 2021. Vad händer om du hoppar av marknaden idag?

Vad är din plan?

Du kan se hur svårt det är att tajma marknaden, även om du har en god aning om vad som kommer att hända. Det enklaste sättet att hantera en skum marknad är att ha en strategi på plats som förutser oförutsägbarheten i upp- och nedgångar. Här är några metoder som hjälper:

ombalansering

Med tiden överträffar vissa tillgångsslag andra. Om du är en "praktisk" investerare, måste du personligen göra några justeringar minst en gång per år för att komma tillbaka till din måltillgångsallokering. Du kommer att vilja sälja några av de högpresterande med jämna mellanrum och köpa de underpresterande. Denna process tvingar dig att sälja högt och köpa lågt. Många arbetsgivare erbjuder också automatisk ombalansering och professionell kontohantering för sina pensionsplaner.

Använda en tillgångsallokeringsfond

En tillgångsallokeringsfond kan hjälpa dig att upprätthålla en investeringsmix som passar din risktolerans. En statisk allokeringsfond kan hjälpa dig att hålla dig till en önskad portfölj över tid medan måldatumfonder placerar dig i en strategi som blir mer konservativ när du närmar dig målåret. Dessa fonder är användbara för investerare som hellre inte vill skapa sina egna portföljer. Det tar också bort ansvaret för ombalanseringen från dig eftersom det skulle ske automatiskt.

Arbeta med en finansiell coach

Att arbeta med en coach eller en planerare kan vara till stor hjälp när det gäller att bedöma din risktolerans och utveckla rätt investeringsstrategi för dig. Kontrollera med din arbetsgivare om de erbjuder ett ekonomiskt friskvårdsprogram. Du kanske kan få tjänsterna från en planerare som omfattas av dem. (Innan Financial Finesse debiterade jag 2,500 5,000-XNUMX XNUMX USD per år för mina tjänster.) Om inte kan du också be om remisser från planerare i ditt lokala samhälle och intervjua dem för att hitta rätt passform.