Min mamma gick bort och lämnade sitt hus till mig, som jag precis sålde och kommer att få $250,000 41. Jag är 80,000 år gammal utan något egentligt pensionssparande. Jag tjänar 220,000 100,000 USD per år och jag maximerar bidragen till mitt arbetsgivarmatchande pensionskonto. Jag äger min bil, betalar av mina kreditkort i sin helhet varje månad, och min enda riktiga skuld är $13 XNUMX i federalt finansierade, konsoliderade skollån. (Jag tog bara ut $XNUMX XNUMX och har gjort inkomstbaserade återbetalningar i XNUMX år).
""Jag vill se till att jag har tillgång till likvida tillgångar för en handpenning när jag hittar mitt hem, men jag vill också att de pengarna ska fungera för mig.""
Jag bor just nu med min bästa vän i hans hem. Han debiterar mig inte hyra eller verktyg eftersom jag betalade bolånet i min mammas hus, med planerna att när det väl såldes skulle jag vara fri att hitta mitt eget för alltid hem; så detta är en tillfällig situation, men det behöver inte vara en kortsiktig lösning. Jag vill försäkra mig om att jag har tillgång till likvida medel för en handpenning när jag väl hittar mitt hem, men vill också att de pengarna ska fungera för mig.
Jag planerar att fortfarande maximera bidragen till mitt arbete Roth IRA, men jag är osäker på var jag ska lägga resten tills jag hittar ett hem att köpa. Jag tittar på fastigheter i intervallet $350,000 400,000 till $XNUMX XNUMX. Skulle det vara bättre att lägga alla dessa pengar i en handpenning för att hålla mitt bolån lägre och göra lägsta månatliga bidrag till ett pensionskonto, eller om jag skulle använda det minsta möjliga beloppet för en handpenning med ett högre bolån, men sätta en större belopp till pensionssparande?
Bästa Starta Nytt,
Vänner stöttar varandra, och du har bra människor på din sida. Du får tillbaka i livet vad du lägger i det. Det verkar som att du är mottagare av samma generositet och vänlighet från dem i ditt liv. Jag hyllar din vän för att ha hjälpt till att göra denna period av ditt liv - att hantera din mammas död medan du navigerar på vägen framåt - något lättare. Du gör också rätt i att ta dig tid. Det är sällan en bra idé att fatta stora, oåterkalleliga ekonomiska beslut när du går igenom en period av sorg och/eller betydande förändring.
Men låt oss ta itu med din 220,000 XNUMX dollar i studieskuld först.
"Efter 25 års betalningar (300 betalningar) i inkomstbaserad återbetalning efterskänks den återstående skulden," Mark Kantrowitz, författaren till "Hur man vädjar om mer högskolestöd" och "Vem tar examen från college? Vem gör inte det?” Förlåtelsen är för närvarande skattefri, fram till slutet av 2025, sa han, och detta kommer sannolikt att förlängas eller göras permanent. Republikanska förslag om att eliminera förlåtelsen i slutet av en inkomstdriven återbetalningsplan är osannolikt att gå någonstans, tillade han.
Din månatliga betalning under IBR är förmodligen cirka 750 $ i månaden, givet din inkomst, sa Kantrowitz. ”Det är förmodligen mindre än den nya räntan som uppstår – baserat på räntorna för 13 år sedan – så du amorteras negativt. Det betyder att lånesaldot kommer att fortsätta växa sig större. Du bör fortsätta att göra betalningar under inkomstbaserad återbetalning. Resterande skuld bör efterskänkas om ytterligare 12 år med tanke på att du har betalat i IBR i 13 år. Du är mer än halvvägs till förlåtelse.”
Ta dig tid innan du köper ett hem, och lämna dig inte utan kassaflöde och/eller en 12-månaders akutfond. Räntorna är på uppgång och vi kan få en lågkonjunktur nästa år. Vissa experter säger att huspriserna kommer att stiga i långsammare takt, medan andra ser en sjunka huspriserna med så mycket som 8 %. Om du vill undvika att betala en privat bolåneförsäkring, lägg ner 20 % av köpeskillingen för ett hem på 400,000 80,000 $ (XNUMX XNUMX $). Men Kantrowitz sa att det finns många bolånealternativ med lägre handpenning, särskilt för förstagångsköpare.
Läs också: "Mitt mål är att ha ett nettovärde på minst 100,000 29 USD": Jag är 25 och bor med min mamma i en hyrd husbil. Jag har en akutfond på 26 XNUMX $ och XNUMX XNUMX $ i en Roth IRA. Vad ska jag göra härnäst?
Timothy Speiss, partner på Eisner Advisory Group, sa att du har mycket till din fördel, med tanke på ditt arv på $250,000 41. Du är smart att fortsätta att göra maximala årliga bidrag till din arbetsgivarmatchande pensionsplan. Speiss råder dig också att se över din investeringstillgångsallokering i planen, så att du har en lämplig tillgångsallokering Vid 60, vilket ungefär motsvarar en 40/60 division (40 % aktier och XNUMX % obligationer). "En investeringsfond med fast eller blandad ränta kan vara en lämplig icke-pensioneringsplan", tillägger han.
Larry Pon, en finansiell planerare baserad i Redwood City, Kalifornien, säger att du bör fokusera på att maximera din pensionsplan. Kraften av sammansättning är din vän — du kommer att tjäna pengar på den återinvesterade räntan under de kommande tre decennierna. "Om du får höjningar, höj åtminstone ditt bidrag med dessa höjningar", säger han. "Jag skulle vilja se att du lägger in minst 10 % på ditt pensionskonto. Jag säger åt alla mina kunder att maximera sina pensionsbidrag.”
Pon föreslår att du inte spenderar mer än en tredjedel av din inkomst för levnadskostnader. Det är ungefär 2,222 500 USD i månaden. "Detta skulle innebära att göra en större handpenning för att få ett mindre bolån," sa han. "Dina boendekostnader inkluderar ditt bolån, fastighetsskatt, försäkringar, allmännyttiga tjänster och underhåll. Låt oss anta att dina utgifter förutom bolånet är $1,700/månad, då bör din bolånebetalning vara runt $190,000/månad. Detta innebär en handpenning på 15 XNUMX $ och användning av ett XNUMX-årigt bolån för att få den lägre räntan."
Bill Van Sant, senior vice president på Girard Financial Services, håller med. "Jag skulle råda dig att spara till en större handpenning, särskilt med tanke på hur räntorna har stigit från cirka 3 % upp till 7 %. Om du lägger mindre av en handpenning, kommer du att låna mer pengar till en högre procentandel. Genom att luta dig mer mot en större handpenning kommer du i slutändan att betala mindre i ränta på lång sikt och vara närmare att betala av bostaden.”
Börja se dig omkring nu, men du har tid att vänta och se hur bostadsmarknaden ser ut 2023.
Checka ut Moneyist privata Facebook grupp, där vi letar efter svar på livets tuffaste penningfrågor. Läsarna skriver in till mig med alla möjliga dilemman. Ställ in dina frågor, berätta vad du vill veta mer om, eller väga in de senaste Moneyist-kolumnerna.
Moneyisten beklagar att han inte kan svara på frågor individuellt.
Genom att mejla dina frågor godkänner du att de publiceras anonymt på MarketWatch. Genom att skicka in din berättelse till Dow Jones & Co., utgivaren av MarketWatch, förstår och samtycker du till att vi får använda din berättelse, eller versioner av den, i alla medier och plattformar, inklusive via tredje part.
Läs också:
"När vi dejtade i 5 år antydde han att han var ekonomiskt säker": Min man var alltid tveksam till sin ekonomi. Nu vet jag varför.
"Min flickvän är skyldig 200,000 XNUMX USD i medicinska skulder och kreditkortsskulder": Hon vill att jag ska betala det - genom att betala en del av det utestående beloppet
"Han är inte villig att bo i mitt hus eftersom det har färre bekvämligheter": Min pojkvän vill att jag ska flytta in och betala hälften av hans månatliga kostnader. Är det rättvist?
Source: https://www.marketwatch.com/story/i-sold-my-late-mothers-house-for-250-000-i-make-80-000-and-have-220-000-in-student-debt-i-want-to-buy-a-house-should-i-use-all-my-inheritance-for-a-down-payment-11670523932?siteid=yhoof2&yptr=yahoo
Jag sålde min avlidna mors hem för 250,000 80,000 dollar. Jag tjänar 220,000 XNUMX dollar och har XNUMX XNUMX dollar i studieskulder. Jag vill köpa ett hus. Ska jag använda hela mitt arv till handpenning?
Min mamma gick bort och lämnade sitt hus till mig, som jag precis sålde och kommer att få $250,000 41. Jag är 80,000 år gammal utan något egentligt pensionssparande. Jag tjänar 220,000 100,000 USD per år och jag maximerar bidragen till mitt arbetsgivarmatchande pensionskonto. Jag äger min bil, betalar av mina kreditkort i sin helhet varje månad, och min enda riktiga skuld är $13 XNUMX i federalt finansierade, konsoliderade skollån. (Jag tog bara ut $XNUMX XNUMX och har gjort inkomstbaserade återbetalningar i XNUMX år).
""Jag vill se till att jag har tillgång till likvida tillgångar för en handpenning när jag hittar mitt hem, men jag vill också att de pengarna ska fungera för mig.""
Jag bor just nu med min bästa vän i hans hem. Han debiterar mig inte hyra eller verktyg eftersom jag betalade bolånet i min mammas hus, med planerna att när det väl såldes skulle jag vara fri att hitta mitt eget för alltid hem; så detta är en tillfällig situation, men det behöver inte vara en kortsiktig lösning. Jag vill försäkra mig om att jag har tillgång till likvida medel för en handpenning när jag väl hittar mitt hem, men vill också att de pengarna ska fungera för mig.
Jag planerar att fortfarande maximera bidragen till mitt arbete Roth IRA, men jag är osäker på var jag ska lägga resten tills jag hittar ett hem att köpa. Jag tittar på fastigheter i intervallet $350,000 400,000 till $XNUMX XNUMX. Skulle det vara bättre att lägga alla dessa pengar i en handpenning för att hålla mitt bolån lägre och göra lägsta månatliga bidrag till ett pensionskonto, eller om jag skulle använda det minsta möjliga beloppet för en handpenning med ett högre bolån, men sätta en större belopp till pensionssparande?
Bästa Starta Nytt,
Vänner stöttar varandra, och du har bra människor på din sida. Du får tillbaka i livet vad du lägger i det. Det verkar som att du är mottagare av samma generositet och vänlighet från dem i ditt liv. Jag hyllar din vän för att ha hjälpt till att göra denna period av ditt liv - att hantera din mammas död medan du navigerar på vägen framåt - något lättare. Du gör också rätt i att ta dig tid. Det är sällan en bra idé att fatta stora, oåterkalleliga ekonomiska beslut när du går igenom en period av sorg och/eller betydande förändring.
Men låt oss ta itu med din 220,000 XNUMX dollar i studieskuld först.
"Efter 25 års betalningar (300 betalningar) i inkomstbaserad återbetalning efterskänks den återstående skulden," Mark Kantrowitz, författaren till "Hur man vädjar om mer högskolestöd" och "Vem tar examen från college? Vem gör inte det?” Förlåtelsen är för närvarande skattefri, fram till slutet av 2025, sa han, och detta kommer sannolikt att förlängas eller göras permanent. Republikanska förslag om att eliminera förlåtelsen i slutet av en inkomstdriven återbetalningsplan är osannolikt att gå någonstans, tillade han.
Din månatliga betalning under IBR är förmodligen cirka 750 $ i månaden, givet din inkomst, sa Kantrowitz. ”Det är förmodligen mindre än den nya räntan som uppstår – baserat på räntorna för 13 år sedan – så du amorteras negativt. Det betyder att lånesaldot kommer att fortsätta växa sig större. Du bör fortsätta att göra betalningar under inkomstbaserad återbetalning. Resterande skuld bör efterskänkas om ytterligare 12 år med tanke på att du har betalat i IBR i 13 år. Du är mer än halvvägs till förlåtelse.”
Ta dig tid innan du köper ett hem, och lämna dig inte utan kassaflöde och/eller en 12-månaders akutfond. Räntorna är på uppgång och vi kan få en lågkonjunktur nästa år. Vissa experter säger att huspriserna kommer att stiga i långsammare takt, medan andra ser en sjunka huspriserna med så mycket som 8 %. Om du vill undvika att betala en privat bolåneförsäkring, lägg ner 20 % av köpeskillingen för ett hem på 400,000 80,000 $ (XNUMX XNUMX $). Men Kantrowitz sa att det finns många bolånealternativ med lägre handpenning, särskilt för förstagångsköpare.
Läs också: "Mitt mål är att ha ett nettovärde på minst 100,000 29 USD": Jag är 25 och bor med min mamma i en hyrd husbil. Jag har en akutfond på 26 XNUMX $ och XNUMX XNUMX $ i en Roth IRA. Vad ska jag göra härnäst?
Timothy Speiss, partner på Eisner Advisory Group, sa att du har mycket till din fördel, med tanke på ditt arv på $250,000 41. Du är smart att fortsätta att göra maximala årliga bidrag till din arbetsgivarmatchande pensionsplan. Speiss råder dig också att se över din investeringstillgångsallokering i planen, så att du har en lämplig tillgångsallokering Vid 60, vilket ungefär motsvarar en 40/60 division (40 % aktier och XNUMX % obligationer). "En investeringsfond med fast eller blandad ränta kan vara en lämplig icke-pensioneringsplan", tillägger han.
Larry Pon, en finansiell planerare baserad i Redwood City, Kalifornien, säger att du bör fokusera på att maximera din pensionsplan. Kraften av sammansättning är din vän — du kommer att tjäna pengar på den återinvesterade räntan under de kommande tre decennierna. "Om du får höjningar, höj åtminstone ditt bidrag med dessa höjningar", säger han. "Jag skulle vilja se att du lägger in minst 10 % på ditt pensionskonto. Jag säger åt alla mina kunder att maximera sina pensionsbidrag.”
Pon föreslår att du inte spenderar mer än en tredjedel av din inkomst för levnadskostnader. Det är ungefär 2,222 500 USD i månaden. "Detta skulle innebära att göra en större handpenning för att få ett mindre bolån," sa han. "Dina boendekostnader inkluderar ditt bolån, fastighetsskatt, försäkringar, allmännyttiga tjänster och underhåll. Låt oss anta att dina utgifter förutom bolånet är $1,700/månad, då bör din bolånebetalning vara runt $190,000/månad. Detta innebär en handpenning på 15 XNUMX $ och användning av ett XNUMX-årigt bolån för att få den lägre räntan."
Bill Van Sant, senior vice president på Girard Financial Services, håller med. "Jag skulle råda dig att spara till en större handpenning, särskilt med tanke på hur räntorna har stigit från cirka 3 % upp till 7 %. Om du lägger mindre av en handpenning, kommer du att låna mer pengar till en högre procentandel. Genom att luta dig mer mot en större handpenning kommer du i slutändan att betala mindre i ränta på lång sikt och vara närmare att betala av bostaden.”
Börja se dig omkring nu, men du har tid att vänta och se hur bostadsmarknaden ser ut 2023.
Checka ut Moneyist privata Facebook grupp, där vi letar efter svar på livets tuffaste penningfrågor. Läsarna skriver in till mig med alla möjliga dilemman. Ställ in dina frågor, berätta vad du vill veta mer om, eller väga in de senaste Moneyist-kolumnerna.
Moneyisten beklagar att han inte kan svara på frågor individuellt.
Genom att mejla dina frågor godkänner du att de publiceras anonymt på MarketWatch. Genom att skicka in din berättelse till Dow Jones & Co., utgivaren av MarketWatch, förstår och samtycker du till att vi får använda din berättelse, eller versioner av den, i alla medier och plattformar, inklusive via tredje part.
Läs också:
"När vi dejtade i 5 år antydde han att han var ekonomiskt säker": Min man var alltid tveksam till sin ekonomi. Nu vet jag varför.
"Min flickvän är skyldig 200,000 XNUMX USD i medicinska skulder och kreditkortsskulder": Hon vill att jag ska betala det - genom att betala en del av det utestående beloppet
"Han är inte villig att bo i mitt hus eftersom det har färre bekvämligheter": Min pojkvän vill att jag ska flytta in och betala hälften av hans månatliga kostnader. Är det rättvist?
Source: https://www.marketwatch.com/story/i-sold-my-late-mothers-house-for-250-000-i-make-80-000-and-have-220-000-in-student-debt-i-want-to-buy-a-house-should-i-use-all-my-inheritance-for-a-down-payment-11670523932?siteid=yhoof2&yptr=yahoo