Jag började året med 3.85 miljoner USD men "har sett mina konton falla 20 %." När jag frågade om det fick jag "otillfredsställande" svar från min finansiella rådgivare. Som sagt, han "i stort sett har gjort det bra för mig." Vad är mitt drag?

Fråga: Jag har sett mina konton sjunka med 20 % i år, vilket är bättre än marknaden, men från och med mars och igen i maj handlade jag meddelanden med min mäklare och frågade vad, om någon förändring i riktning/investeringar de hade gjort/skulle göra givet. volatilitet på marknaden och utmanande ekonomiska tider, eftersom jag kan se väldigt lite rörelser i den stora korg av aktier som de har på mina konton. Jag gick igenom detta för några år sedan och fick liknande otillfredsställande svar också. (Letar du efter en finansiell rådgivare? Du kan använda det här verktyget för att bli matchad med en finansiell rådgivare som kan möta dina behov här.)

I stort sett har de gjort det bra för mig, och jag vet att varje år inte kan vara ett år med 15-20 % upp. Som sagt, när marknaden vänder söderut, krävs det att de håller mig inne och rider ner börsen dit den landar? Eller bör det ske en förändring i investeringsstrategin och kanske till och med gå till någon ökad nivå av kontanter för att dra fördel av nedslagna aktier? Mina konton är nästan alltid 98% investerade med väldigt lite kontanter. Jag började året på 3,850,000 20 XNUMX $ och är för närvarande nere med XNUMX%, vilket får min uppmärksamhet. Vad rekommenderar ni att jag gör?

Svar: För det första är bristen på kvalitetskommunikation mellan dig och din mäklare ett problem – och kan till och med vara en anledning att hitta någon som kan och förklarar vad som händer med dina konton till dig på ett tillfredsställande sätt. Bobbi Rebell, författare till Launching Financial Grownups och expert på personlig ekonomi på Tally, säger att du och din finansiella rådgivare borde ha kommunicerat om, och vara på samma sida, angående din risktolerans, tidslinje och mål. "Det låter som att samtalet inte ägde rum", säger Rebell. Ju tidigare du kan komma i kontakt med din mäklare och se till att de tar hänsyn till din risktolerans, tidslinje och mål, desto bättre. (Letar du efter en finansiell rådgivare? Du kan använda det här verktyget för att bli matchad med en finansiell rådgivare som kan möta dina behov här.)

"Marknadstidsfrågan är en notoriskt svår operation, eftersom den kräver att både säljet ​​och det efterföljande köpet genomförs ordentligt i perioder av hög volatilitet", säger förmögenhetsrådgivare Bruce Tyson på Morton Wealth. Tillägger Rebell: "Att hålla sig investerad långsiktigt, i en diversifierad portfölj, även när marknaden går ner, har generellt sett visat sig vara en solid strategi. Kom ihåg, priset på en aktie eller någon investering spelar bara roll den dag du köper och den dag du säljer”, säger Rebell. Visserligen, även om det kan vara svårt att se värdet på dina investeringar sjunka, skulle det vara mer smärtsamt att sälja på marknadens låga nivå och sedan inte investeras när marknaden rör sig högre. 

Har du problem med din finansiella rådgivare eller vill du anställa en ny? E-post [e-postskyddad].

Grace Yung, certifierad finansiell planerare på Midtown Financial Group, säger att du kanske vill tänka på det så här: Om det är obekvämt för dig att gå ner 20 %, borde det också vara obehagligt att gå upp 20 % eftersom det är en flagga som portföljen kan svänga 20 % åt båda hållen, säger Yung. "Statistik har visat att det är dags på marknaden, inte att tajma marknaden som hjälper investerare att lyckas med att investera på lång sikt. Anledningen till att marknadsindexen överträffar den genomsnittliga investeraren är att den genomsnittliga investeraren försöker tajma saker genom att sälja när marknaderna går ner och köpa tillbaka senare när marknaden går upp igen, säger Yung. 

Men det betyder inte att en mäklare som inte gör något är rätt drag heller. "Många använder marknadsnedgångar som ett sätt att köpa aktier till ett lägre pris. Panikförsäljning när marknaden går ner kan vara något du kan ångra, det kan vara svårt att göra men tålamod och perspektiv lönar sig för investerare, säger Rebell. Lägger till Yung: Om du har extra pengar är det nu ett bra tillfälle att lägga till kvalitetsinvesteringar för att i genomsnitt få en lägre kostnad. "Det pågår en försäljning. Det här är den enda branschen där människor flyr från försäljning. Om du är ett fan av golf och Callaway annonserade en rea på 20 % på alla sina klubbor, skulle de flesta ställa upp för att dra nytta av rean. Varför gör vi inte samma sak för aktier? Det borde vi, säger Yung.

Tänk på skatter också, säger Yung. Om du har ett icke-pensionskonto eller ett skattepliktigt konto kan du använda den här möjligheten att omplacera och boka förluster för att para ihop med framtida vinster som en skatteeffektiv strategi. "Hantera investeringar ur ett skatteperspektiv är vad en kunnig investerare bör tänka på i tider som dessa", säger Yung.

Fråga dig själv också om din portfölj för närvarande är investerad hur den ska vara, och vad exakt gör din mäklare? Om dessa pengar kommer att användas för traditionella mål som renovering av hem, pensionsinkomster, finansiering av collegeundervisning och betalning för barns bröllop, säger Tyson att denna 98-procentiga allokering till aktier är för hög, särskilt om investeraren är i närheten av pensioneringen ålder. "En portföljs aktieallokering bör begränsas till den procentandel som investeraren känslomässigt kan leva med, med tanke på att betydande marknadskorrigeringar är en allt vanligare händelse. Med en portfölj på över 3 miljoner dollar skulle den kunna balanseras ut med mindre volatila alternativa investeringsformer genom hans eller hennes rådgivare som går utöver de aktier och obligationer som privata investerare oftast är begränsade till, säger Tyson. Men, tillägger han att om detta är överskottskapital som ackumuleras för att föras vidare till nästa generation, så finns det ett rimligt skäl för den nuvarande strategin.

Har du problem med din finansiella rådgivare eller vill du anställa en ny? E-post [e-postskyddad].

*Frågor redigerade för korthet och tydlighet.