Låt oss prata om bioteknik. Dessa aktier presenterar en unik uppsättning attraktioner för investerare, särskilt investerare som är villiga att ta lite extra risk. Till att börja med har bioteknikföretag en berömd hög omkostnad och lika långa ledtider för produktutveckling. Men det balanseras av möjligheten till enorma vinster – försäljningsvinster och aktieuppskattning – när ett nytt läkemedel visar starkt positiva kliniska prövningsresultat eller får myndighetsgodkännande för kommersialisering.
För att ge ett exempel, förra veckan såg Ambrx Biopharma sin aktieökning med hela 1007 % på en dag. Den enorma vinsten kom på baksidan av solida positiva resultat från en klinisk fas 2-studie i behandlingen av metastaserad bröstcancer. Företagets läkemedelskandidat fick ett uppsving – men aktieägarna var de omedelbara vinnarna, eftersom deras innehav sköt i höjden i värde.
Inte alla bioteknikaktier kommer att hoppa med 1000%, men det är inte ovanligt att dessa aktier fördubblas på positiva nyheter. Risken är naturligtvis att dessa aktier kan falla lika långt om en klinisk prövning misslyckas eller en statlig tillsynsmyndighet nekar godkännande. Lyckligtvis för biotechinvesterare inkluderar Wall Streets aktieanalytiker experter inom bioteknikområdet – som vet hur man skiljer.
Och det leder oss till Needham-analytikern Ami Fadia som har tittat på två bioteknikaktier i kliniskt skede som visar potential att fördubblas, om deras kommande katalysatorer visar positiva resultat. Använder sig av TipRanks databas, fick vi reda på att resten av gatan också är ombord, eftersom var och en har ett "starkt köp" konsensusbetyg.
Theseus Pharmaceuticals, Inc. (THRX)
Vi börjar vårt utseende med Theseus Pharmaceuticals, ett företag i klinisk fas fokuserat på cancerforskning. Specifikt arbetar Theseus med utvecklingen av tyrosinkinashämmare (TKI), som en ny terapi med potential att "överlista" behandlingsresistenta cancerformer.
Theseus utvecklingspipeline har för närvarande tre spår, två i upptäckts- och prekliniska faser, och ett, THE-630, genomgår kliniska prövningar på människa.
THE-630 är en potentiell behandling för gastrointestinala stromala tumörer (GIST) som har visat sig vara resistenta mot befintliga behandlingar. Läkemedelskandidaten genomgår för närvarande en fas 1/2-dosupptrappning och expansionsstudie, med fas 1-aktiveringen av platsen avslutad under 3Q22, och patientregistrering pågår. Företaget förväntar sig att släppa initiala säkerhets- och farmakokinetiska data under 2Q23, med ytterligare Fas 1-data att släppas under 4Q23.
I det prekliniska skedet har THE-349 nått sina utvecklingsmilstolpar, och Theseus förväntar sig att lämna in IND för FDA-godkännande under 2H23.
Baserat på potentialen hos företagets läkemedelskandidater, Needhams Ami Fadia anser att det är dags att ge sig in i handlingen nu.
"Medan 2L GIST har varit ett tufft utvecklingsutrymme för läkemedel, tror vi att THE-630 har potentialen att slå [Pfizers] Sutent i en H2H-prövning i 2L GIST och har en väg till godkännande i 5L, eftersom den hämmar all känd aktivering och resistens. mutationer prekliniskt. Vi uppskattar ~1.2 miljarder USD i försäljning 2035... THE-349, även utvecklad med PRA, träffar alla singel-, dubbel- och trippelmutanter som önskas för en fjärde generationens EGFR+ NSCLC-hämmare prekliniskt. Vi uppskattar en försäljning på >4 USD under 2”, sa Fadia.
Det är solida försäljningsuppskattningar, och Fadia använder dem för att backa upp sitt köpbetyg. Hennes prismål på 22 $ tyder på att Theseus har en robust 275% uppsida framför sig. (För att se Fadias meritlista, Klicka här)
Även om det bara finns 3 nyligen registrerade analytikerrecensioner för THRX, är de alla överens om att det är ett köp – vilket gör Stark Köp konsensusbetyget enhälligt. Aktierna handlas för $5.87 och deras genomsnittliga kursmål på $20.67 indikerar en imponerande 252% uppåtpotential på ett års horisont. (Se THRX aktieprognos på TipRanks)
Cogent Biosciences, Inc. (COGT)
Den andra bioteknikaktien vi ska titta på, Cogent Biosciences, arbetar med precisionsterapier för genetiskt drivna sjukdomar, inklusive olika cancerformer. Företaget har en läkemedelskandidat, bezuklastinib, som genomgår flera samtidiga kliniska prövningar för behandling av både avancerad och icke-avancerad systemisk mastocytos samt gastrointestinala stromala tumörer.
Cogent har nyligen inlett en stor klinisk prövning; PEAK, en fas 3-studie av bezuklastinib i kombination med sunitinib och jämfört med sunitinib som monoterapi, pågår mot GIST. De första datamängderna från PEAK-studien kommer att finnas tillgängliga under 1H23.
Bezuklastinib genomgår också prövningar för behandling av avancerad systemisk mastocytos (AdvSM). APEX fas 2-studien pågår, och tidiga data från den studien användes för att stödja protokollet för SUMMIT-studien, randomiserad, dubbelblind, placebokontrollerad, global, multicenter, fas 2 klinisk prövning av bezuklastinib på patienter med icke-avancerad systemisk prövning mastocytos (NonAdvSM). Data från SUMMIT förväntas vara klara för presentation 2H23.
Needhams Fadia tittar på företagets försäljningspotential och gillar det hon ser. Hon noterar att de kliniska prövningarna är på gång och lovande, och skriver: "I AdvSM kan bezuklastinib ha liknande effekt med bättre säkerhet än BPMC:s Ayvakit, särskilt på ICH som stöds av APEX-data. I icke-AdvSM kan bezuklastinib ha bättre effekt än Ayvakit med liknande säkerhet. Vi modellerar 2030 försäljning på >1.2 miljarder USD.”
"I 2L GIST är bezuclastinibs mutationstäckning komplement till nuvarande SoC Sutent, så att deras kombination bör förbättra resultaten jämfört med Sutent, förutsatt att säkerheten är acceptabel. Vi modellerar en försäljning 2030 på ~300 miljoner dollar”, tillade analytikern.
Med en potentiell försäljning i slutet av årtiondet som når 1.5 miljarder dollar eller bättre, ger Fadia ett köp på COGT-aktier. Hon sätter sitt kursmål till $24, vilket innebär utrymme för ~100 % aktieuppskattning under de kommande 12 månaderna.
Sammantaget är Cogents 3 senaste analytikerrecensioner alla köp, för en enhällig stark köpkonsensus, och prismålet på $24 matchar Fadias. (Se COGT aktieprognos på TipRanks)
För att hitta bra idéer för bioteknikaktier som handlas till attraktiva värderingar, besök TipRanks' Bästa lager att köpa, ett verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Villkor: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de som presenteras av analytikerna. Innehållet är endast avsett att användas i informationssyfte. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du gör några investeringar.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/investing-2-biotech-stocks-could-012416401.html