Dow Jones-terminer öppnar på söndag kväll, tillsammans med S&P 500-terminer och Nasdaq-terminer, med fokus på KPI-inflationsrapporten och Federal Reserve.
X
Börsrallyt drog sig tillbaka förra veckan med de stora indexen som fortsatte sin trend att ta sig till nya toppar men sedan sjunka tillbaka. Det är en utmanande miljö för att köpa aktier.
Den kommande veckan får investerare en en-två-shot av stora ekonomiska nyheter. På tisdag släpper arbetsdepartementet sin inflationsrapport för november KPI. På onsdag eftermiddag kommer Federal Reserve att höja räntorna ännu en gång med Fed-chefen Jerome Powell som ger signaler om ytterligare åtstramning i början av 2023.
Det kan vara en katalysator för stora marknadsvinster eller förluster, eller hackiga sidledsåtgärder kan fortsätta. Investerare bör sannolikt vänta på inflationsrapporten och Fed-nyheter innan de lägger till exponering.
Breakout misslyckanden eller fizzles är utbredda, med DXCM-aktier faller tillbaka på fredagen efter att en kort tid klarat en köppunkt på torsdagen efter FDA-godkännande.
Men här är fem aktier att titta på: Dow Jones jättar larv (KATT) Och Goldman Sachs (GS), Sanmina (SANM), McKesson (MCK) Och mercadolibre (ÄPPLEN). För att vara tydlig är ingen av dessa aktier handlingsbara, med MELI-aktier i synnerhet som behöver lite arbete.
Microsoft (MSFT) klarar sig relativt bra för megacaps, med Apple (AAPL) under dess 50-dagarslinje och Tesla (TSLA) försöker undvika att sätta nya låga nivåer på björnmarknaden. Men MSFT-aktien ligger långt under sin 200-dagarslinje och har inte gjort mycket framsteg under den senaste månaden.
Videon som är inbäddad i artikeln granskade marknadens åtgärder på djupet och analyserades DexCom (DXCM), MercadoLibre och CAT-lager.
Fed kan hoppa av sitt inflationsmål på 2 % – eller ekonomi, S&P 500 möter hårdlandning
KPI-inflation och Fed-möte
Tidigt på tisdag släpper arbetsdepartementet november konsumentprisindex. KPI-inflationen totalt sett och kärnan bör svalna under de kommande månaderna, om än bara för att jämförelserna blir tuffare. Men priserna på tjänster har varit envist starka.
Federal Reserve vill se mer betydande minskningar av tjänsteinflationen, såväl som löneökningar, innan räntehöjningarna stoppas. Klockan 2 ET förväntas Fed höja sin fed funds-ränta med 50 punkter till 4.25%-4.5%, vilket avslutar en rad med fyra höjningar på 75 punkter. Investerare kommer att vilja ha några ledtrådar om mötet i februari och hur hög räntan på fed funds kan nå. Marknaderna prissätter för närvarande ytterligare en halv punkts Fed-räntehöjning i februari, även om det finns en anständig chans för en kvartspunktsförskjutning.
Fed-chefen Powells kommentarer klockan 2:30 ET, tillsammans med KPI-inflationsrapporten, kan sätta tonen för Feds politik på väg mot 2023.
Powell och flera beslutsfattare har signalerat att en lågkonjunktur kan bli nödvändig för att få inflationen under kontroll.
Dow Jones Futures idag
Dow Jones futures öppnar kl 6 ET på söndag, tillsammans med S&P 500 futures och Nasdaq 100 futures.
Kom ihåg den där övernattningen Dow-terminer och på andra håll översätts inte nödvändigtvis till faktisk handel i nästa ordinarie aktiemarknaden session.
Gå med i IBD-experter när de analyserar användbara aktier på aktiemarknadsrallyet på IBD Live
Aktiemarknadsrally
Börsrallyt såg betydande reträtter för nyckelindex den senaste veckan.
Dow Jones Industrial Average sjönk 2.8% i förra veckans börshandel. S&P 500-index tappade 3.4 procent. Nasdaq-kompositen föll 4%. Småbolagen Russell 2000 sjönk 5 %.
Den 10-åriga statsobligationsräntan steg med 6 punkter till 3.57 %, och återhämtade sig från 3.4 % mitt i veckan.
Amerikanska råoljeterminer sjönk 11% till 71.02 dollar per fat förra veckan, med bensinterminer som föll med 9.8%. Båda nådde 2022 års låga nivåer. Naturgaspriserna sjönk med 0.6 procent.
ETF
Bland viktiga tillväxt-ETF:er är iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) sjönk 4.6%, med Microsoft-aktien ett stort innehav. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) backade 1.7 %.
Återspeglar mer spekulativa historieaktier, ARK Innovation ETF (ARKK) föll 9.2 % förra veckan och ARK Genomics ETF (ARKG) 8.1 %. TSLA-aktien är ett enormt innehav över Ark Invests ETF:er.
SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) gav upp 6.4 % förra veckan. Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) föll tillbaka 2.85 %. US Global Jets ETF (JETS) sjönk 3.3 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) sjönk 2 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) dök 8.45 % och bröt på ett avgörande sätt sin 50-dagarslinje. Financial Select SPDR ETF (XLF förlängning) backade 3.9 %. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) sjönk 1.3 % efter att ha klättrat under åtta av de föregående nio veckorna.
Fem bästa kinesiska aktier att titta på nu
Megacap aktier
Apple-aktien föll med 3.8 % den senaste veckan, föll under den nyckelnivån på tisdag och slog motstånd där på fredagen. Dåliga nyheter om iPhone-produktion kan vara prissatta, och AAPL-aktien återhämtar sig.
Fellow Dow tech titan Microsoft-aktien sjönk också 3.8%, men hade stöd på 21-dagarslinjen, blygsamt över en just stigande 50-dagars. Men det är långt under 200-dagarsgränsen. MSFT-aktien är i princip oförändrad jämfört med för en månad sedan, ungefär som S&P 500 och Nasdaq.
Tesla-aktien föll med 8.1 % den senaste veckan, även med fredagens 3.2 % pop. TSLA-aktien hoppar över de senaste bottennivåerna på björnmarknaden. Tesla tillkännagav nya Kina-incitament den senaste veckan med omfattande rapporter i media om att Shanghai-fabriken kommer att minska produktionen avsevärt under de närmaste veckorna, och till och med stoppa Model Y-produktionen.
Tesla vs. BYD: Vilken EV-jätte är det bästa köpet?
Lager att titta på
Caterpillar-aktien föll 3.7% till 227.29 förra veckan, vilket underskred 21-dagarslinjen. Reträtten kan sluta som en konstruktiv shakeout. CAT lager har en köp poäng på 238 eller 239.95 från en lång koppbas. Om ytterligare en vecka kan Dows tunga utrustningsjätte ha en platt bas med det 239.95 köppoäng. En något längre paus skulle låta den snabbt stigande 50-dagarslinjen minska gapet med CAT-aktien.
Goldman-aktien sjönk med 5.6 % den senaste veckan till 359.14, vilket gjorde ett utbrott från en kopp bas med en köppoäng på 358.72, innan den steg något över den. En solid studs härifrån kan erbjuda ett nytt inträde, speciellt om 50-dagars- eller 10-veckorslinjen kommer ikapp. På ett veckodiagram har GS-aktien en 13-månaders kopp-med-handtag bas, med en köppoäng på 389.68, enligt MarketSmith analys. Den senaste veckan har nu skapat mer djup på det handtaget, som också kan bli en platt bas på en vecka.
Sanmina aktien sjönk 7.3% till 62.48 den senaste veckan. SANM-aktien hade konsoliderats kraftigt i vinsttagningszonen efter ett utbrott i oktober från en cupbas. Aktier kan börja en tillbakagång till 50-dagar/10-veckors linje, vilket erbjuder en köpmöjlighet, även om den veckovisa nedgången var abrupt. SANM lager arbetar också på en möjlig platt bas.
McKesson-aktien föll med 4% till 371.37 förra veckan och sjönk fredagen till strax under 50-dagars- och 10-veckorslinjerna. MCK-aktien arbetar på en ny konsolidering efter en kraftig försäljning den 10-11 november som slog ner många defensiva medicinska aktier. Ett steg över den högsta 2 december på 389.45 kan erbjuda ett tidigt inträde, fortfarande nära glidande medelvärden.
MELI-aktien sjönk 5.1% till 896.48, dess fjärde raka veckovisa nedgång. Den latinamerikanska e-handels- och betalningsjätten har ett köppunkt på 1,095.44 1,025, med en trendlinje på cirka 2 957. Ett aggressivt inträde kan vara ett avgörande återtagande av MELI-aktiens glidande medelvärden, med den högsta XNUMX december på XNUMX som utlösande faktor. Medan MercadoLibre-aktien har trendat lägre, kommer de veckovisa förlusterna på lägre volymer med några relativt starka positiva stängningar.
Analys av marknadsrally
För en vecka sedan nådde börsrallyt nya toppar, med S&P 500 över sin 200-dagarslinje för första gången på månader. Men när investerarna omvärderade jobbrapporten och Fed-chefen Powells kommentarer, drog sig de stora indexen tillbaka.
S&P 500 föll under sin 200-dagarslinje, medan Nasdaq testade sina 50-dagars. Båda slog motstånd vid 21-dagarslinjen sent i veckan. Russell 2000 föll under sina 200-dagars- och 21-dagarslinjer och kom ända ner till sina 50-dagars, precis underskred sin 10-veckorslinje.
Rally-ledande Dow håller stöd runt sina 21 dagar.
S&P 500 är i princip där den var efter den 10 november, när en tam oktober KPI-inflationsrapport stärkte aktier. Nasdaq och Russell 2000 är tillbaka till de tidiga novembernivåerna, men även topparna i slutet av oktober.
Om du var tvungen att utforma ett scenario för att locka investerare till att bli tuffa upprepade gånger, kan denna nuvarande upptrend vara planen: ett marknadsrally med några stora endagsvinster följt av tillbakadragningar under flera sessioner.
Det är fortfarande ett bekräftat marknadsrally. Ytterligare förluster, som att Nasdaq eller särskilt S&P 500 tydligt bryter sina 50-dagarslinjer, skulle vara oroande.
Tisdagens november KPI-inflationsrapport och onsdagens Fed-mötesmeddelande och Powells kommentarer kan ge en katalysator för ett ihållande marknadsrally eller en avgörande försäljning. Men de kan också stimulera ännu en stor marknadspop som verkar avgörande, bara för att följas av ännu en tillbakadragning eller studs.
Tidsmarknaden med IBD: s ETF-marknadsstrategi
Vad ska man göra nu
Investerare bör vara försiktiga med att lägga till exponering tills KPI-inflationsrapporten och Fed-mötet är i backspegeln. Även om marknaderna hoppar på inflationsdata och Fed-chefen Powells kommentarer, bör investerare vara selektiva när det gäller nya köp, ifall de stora indexen helt enkelt faller tillbaka under de kommande sessionerna.
Vid någon tidpunkt kommer ett ihållande, stadigt marknadsrally att få fäste. När det händer kommer det att finnas gott om köpmöjligheter.
Så gör din inköpslista på börsen redo. Ett stort antal aktier från en mängd olika sektorer håller på att etableras eller nära att göra det.
Läsa The Big Picture varje dag för att hålla sig i synk med marknadsriktningen och ledande aktier och sektorer.
Följ Ed Carson på Twitter på @IBD_ECarson för aktiemarknadsuppdateringar och mer.
DU KANSKE OCKSÅ GILLAR:
Varför detta IBD-verktyg förenklar Brynach För toppaktier
Vill du få snabba vinster och undvika stora förluster? Prova SwingTrader
Bästa tillväxtlagren att köpa och titta på
IBD Digital: Lås upp IBD: s premiumlistor, verktyg och analys idag
Källa: https://www.investors.com/market-trend/stock-market-today/market-rally-awaits-cpi-inflation-report-federal-reserve-what-to-do/?src=A00220&yptr=yahoo