Medicare och HSAs blandas inte - vad nära pensionärer behöver veta

Jag har aldrig hört talas om detta. Läste jag fel? Kan du förklara det? Jag gillar att ha min HSA och vill behålla den.

— Förbryllad över Medicares regler

Kära förbryllad,

Du är inte ensam om din förvirring.

Under 2013 designades HSA:s för att fungera tillsammans med de högavdragsgilla sjukförsäkringsplanerna (HDHP.) När du väl är berättigad för Medicare har du inte längre en HDHP. Hälsosparkontobidrag är inte tillåtna när annan sjukförsäkring finns. Du kan använda medlen i HSA men inte bidra med mer pengar till kontot. (Ser: 2022 publikation 969 (irs.gov))

Sandy Anderson, Medicare-specialist och konsult på Medicare Northeast, hjälpte till att klargöra denna föga kända glitch i pensionsplaneringen.

"Om de är berättigade till Medicare Part A kan en person inte längre bidra till en HSA."

Det här blir förvirrande som du är berättigad att registrera dig för Medicare innan du fyller 65 och täckningen börjar den första i den månad då du fyller 65. Det är viktigt att planera framåt.

Läsa: När börjar Medicare täckning?

En extra twist är att om du redan samlar in social trygghet innan du fyller 65 så är du det automatiskt inskriven i Medicare Part A. Professionell rådgivning tidigare var eftersom det inte finns några premier för del A (du kvalificerar dig från arbetslivserfarenhet), uppmuntrades pensionärer och prepensionärer att registrera sig direkt; men för att undvika HSA-påföljder kan du inte ha båda hälsoprogrammen. Påföljder kan undvikas genom att inte bidra efter att du är kvalificerad för Medicare. Om du har gjort detta misstag får du ta ut de överskjutande bidragen innan du lämnar in dina skatter för det året för att undvika överfinansiering och bli straffad - om du vet om det.

Läsa: Medicares knepiga regler om HSA efter 65 års ålder—Journal of Accountancy

Undantag finns

Skattebetalare kan skjuta upp Medicare efter 65 års ålder om de arbetar för en arbetsgivare med 20 eller fler anställda samtidigt som de är inskrivna i en grupphälsoplan baserat på den anställningen. Därför, om du fortfarande arbetar och har HDHP (eller om du omfattas av en makes försäkring) men inte ansökt om Medicare Part A, kan det maximala bidraget till en HSA. (Ser: Avsnitt 223 – Hälsosparkonton (irs.gov)) För 2023, om du har HDHP-täckning för dig själv, kan du bidra med upp till $3,850 7,750. Om du har familjens HDHP-täckning kan du bidra med upp till $XNUMX XNUMX. (Ser: 2022 publikation 969 (irs.gov))

Om du väntar för att du har ett av ovanstående kvalificerade undantag måste du fortfarande stoppa bidrag sex månader innan du börjar Medicare Part A. För HSAs, avsnitt 223(b)(7) i Internal Revenue Code anger att en individ inte får bidra till en HSA under månader som individen har rätt till förmåner enligt Medicare.

Detta är viktigt att veta - från och med 2022 finns det 30 miljoner aktiva HSA som täcker mer än 63 miljoner människor. Dessa konton tillåter avdragsgilla bidrag tills man är Medicare-kvalificerad. 

Läsa: HSA:er vinner dragkraft med både äldre och yngre amerikaner, och täcker mer än 63 miljoner människor i alla 50 stater i slutet av 2020 - Devenir   

Informella rapporter har visat att även stora personalavdelningar inte är medvetna om denna föga kända regel. Om du inte får professionell ekonomisk rådgivning, kan detta falla genom pensionssprickorna.

"Fun fact" som Sandy Anderson ville att läsarna skulle veta: Efter 65 års ålder kan ägaren av HSA ta ut pengarna för vilken som helst syfte och bara betala skatt på inkomsten. Så din inteckning, pensionsresa eller andra icke-medicinska utgifter kan finansieras. Även om det är bäst att lämna för sjukvårdskostnader, finns det alternativ och skäl att finansiera så länge du kan.

Läsa: En 63-årig kvinna fick en hjärtattack. Hennes råd kan rädda ditt liv.

Hur ska någon veta det?

En IRS skatterevision skulle plocka upp ett överskjutande bidrag; Men att göra ett felaktigt HSA-bidrag kommer inte att få dig granskad, sa Anderson. Istället, om du skulle bli granskad och samlade in Social Security och Medicare samt över 65 år, skulle den informationen göra IRS-revisorn underrättad om denna förbiseende. Resultatet kommer att kosta dig pengar i straffavgifter och ränta, så varför ta den chansen?

Trots att de är fruktade är dessa granskningar inte vanliga. För de flesta inkomstgrupper är chansen för en revision under 1 %. Under 2019 sjönk den andelen till 0.45 %; Men med den senaste rekryteringen av IRS skulle alla aspekter av revision och åtgärder förväntas öka. Enligt IRS, chansen för en revision ökar med en betydande inkomstökning. Till exempel har de med över 10 miljoner dollar i inkomst en granskningsgrad på nästan 9 %. 

Vilka är vägarna runt det?

Ladda ditt HSA-konto i förväg. Planera i förväg genom att öka ditt månatliga HSA-bidrag för att nå maximalt i början av året du går i pension. Du kommer att ha mindre inkomst de månaderna men de senaste sex månaderna av arbete kommer du att ha mer i lön än vanligt. På så sätt kan du bygga ett starkt välfinansierat hälsokonto för dina pensionsår.

Fler människor är omedvetna om detta vardagliga faktum än medvetna om det. Att känna till det och följa reglerna kommer att göra ditt liv enklare i det långa loppet. 

Fastna inte i den här fällan.

CD Moriarty, CFP, är en Vermont-baserad finansiell talare, författare och coach som vill skapa ekonomisk sinnesro för andra.