Bolåneräntorna skjuter i höjden. Vad finansproffs säger att kunder bör göra.

Sarah Ponczek, finansiell rådgivare, UBS Private Wealth Management: Att tajma fastighetsmarknaden är lika svårt, om inte mer så, än att tajma aktiemarknaden, eftersom bostadsmarknaden är mycket mer illikvid. Så den bästa tiden att köpa ett hem är när du känner dig redo och när du känner att du har råd. Det första du behöver göra är att ta en ordentlig titt i spegeln och verkligen fråga dig själv: "Hur mycket har jag råd att spendera varje månad på ett hem?" Du måste räkna in dina skatter och din försäkring och dina underhållsbetalningar, allt som kan kvalificera sig som en hemkostnad. En bra tumregel är att du inte vill spendera mer än 20% till 30% av din inkomst före skatt på boendekostnader. Förstå att du kanske inte har råd med det där drömhuset som du hade råd med förra året. Men hur svårt detta än kan vara, är det bäst att inte försöka tajma ditt köp. Basera istället ditt beslut på om du har råd med dessa månatliga betalningar. 

Nina Mitchell, senior förmögenhetsrådgivare, The Colony Group: Beroende på bostadens värde och lånebeloppet föredrar vi jumbo framför överensstämmande lån, eftersom 30-åriga jumboräntor är cirka 1 % lägre än de överensstämmande lånen. Banker vill ha dessa jumbolån på sina böcker och blir mycket konkurrenskraftiga med sina priser. Den överensstämmande lånegränsen är lite över $647,000 XNUMX. Normalt vill folk låna så lite som möjligt. Men om du kör matten kan det faktiskt kosta dig mindre att låna lite mer med den lägre räntan. Och du kan använda de extra medlen mot stängningskostnader, eller så kan du betala ned huvudstolen ett par månader efter stängning. 

Bolån med justerbar ränta kommer också tillbaka på modet. Den sjuåriga jumbo-ARM just nu är cirka 4.75%. Det är 1% lägre än till och med 30-års jumbo. Och de flesta människor har inte sitt bolån i mer än nio eller tio år; de brukar refinansiera det. Så baserat på dina fakta och omständigheter kan du göra en sjuårig ARM till denna lägre takt, med hopp om att du kommer att reparera den under de kommande sju åren. Det är ett annat sätt att låsa in en lägre kurs baserat på dagens miljö.

Ett annat alternativ, och detta beror verkligen på din familjs dynamik, är att ta ett lån från en familjemedlem eller ett familjestiftelse. Du måste bara vara säker på att du använder den lägsta tillämpliga federala räntan, som fastställs av IRS. Den räntan är betydligt lägre än bankernas räntor. 

Kenneth Van Leeuwen, verkställande direktör på Van Leeuwen and Company: Vi undersöker alla olika alternativ för att avgöra det bästa sättet att få kunder till fastigheter om de fortfarande vill köpa, och baserat på deras övergripande ekonomiska plan. Ett tag där var allt ett 30- eller 15-årigt fixat. Nu tittar vi på en rad alternativ, inklusive justerbara räntor och avdragsfria bolån. För en yngre person eller ett par, frågar vi om det finns några källor de kan använda för att göra en större handpenning. I vissa fall som vi har sett på sistone har kunden för närvarande inte råd med bostaden eller lägenheten som de tittar på, och därför ber vi dem att gå tillbaka och spara lite mer pengar om de kan. Dessutom har marknaden på vissa platser tystnat så att det inte är så galet budgivning som det en gång var. Så vi uppmuntrar kunderna att se om det är ett hus på 500,000 480,000 $, om de säljer det till dig för XNUMX XNUMX $. Vi uppmuntrar dem att vara lite mer aggressiva i sina bud. 

Jamie Hopkins, managing partner för välståndslösningar, Carson Group: Jag tycker alltid att du ska överväga att köpa ner poäng - i huvudsak betala hypoteksbolaget X mängd dollar för att få en lägre ränta på ditt bolån. En del av det är att analysera om du har tillräckligt med pengar för att göra det. Om du arbetar under en begränsad månadsbudget på till exempel 2,000 XNUMX USD, kan du hålla dig inom den budgeten om du lägger ner extra pengar. Jag tror också att rättsstorlek är en bra idé för många människor, tanken att man kan vara lyckligare i ett mindre hus. Det kan vara billigare, enklare att underhålla, mer kostnadseffektivt när det gäller uppvärmning och kylning och alla utgifter som ingår i det. Jag tror att högre lånekostnader kommer att driva på lite av det. 

Lauren Sigman, förmögenhetsrådgivare, Robertson Stephens: Jag skulle inte säga direkt, "Åh, räntorna är höga, köp inte just nu." Det är en holistisk fråga. Först och främst är ditt hem en användningstillgång, det är inte en investeringstillgång. Så jag frågar kunderna varför de vill flytta in i ett nytt hus. Sedan ska jag titta på din balansräkning och kassaflöde, vad har du råd med utan att knipa resten av dina sparmål. Och om de slutar med att behöva sträcka på sig och spendera $25,000 10 mer, kan vi utvärdera det rationellt. Om ett hus redan är åtgärdat och det är 50 minuter närmare dina barns skola, kommer det verkligen att göra stor skillnad om bolånebetalningen är XNUMX USD i månaden högre? Och kom ihåg vad du än köper idag, du kan refinansiera senare, om och när kurserna sjunker. Jag säger också till folk att få dig själv en bra bolånemäklare för att titta på en mängd olika låneprogram. 

Om du har ett lån med räntebindning som är på väg att återställas kan du sänka din månadsbetalning genom att omarbeta lånet. Låt oss säga att du har ett bolån på 100,000 4 $ med justerbar ränta, och det går från 6% till XNUMX%. Du kan betala ner tillräckligt mycket för att få ner den månatliga betalningen eller behålla den oförändrad även om kursen stiger.

Nikki Savage, förmögenhetsrådgivare, Sequoia Financial: Jag skulle råda kunder som funderar på att köpa ett hus just nu att titta på sin långsiktiga plan och väga för- och nackdelar med marknaden de tittar på. Olika städer kommer att ha olika trender. De kanske vill jämföra kostnaderna för att hyra mot att köpa på sin lokala marknad. 

En situation som kan vara särskilt komplicerat är att ha ett bolån med justerbar ränta just nu. Det är så mycket som ligger i luften när det gäller vilka räntor som kommer att vara de kommande ett till två åren. Generellt sett skulle jag säga att om du har ett bolån med justerbar ränta är det här en tid att omvärdera din långsiktiga plan. Om du planerar att stanna i hemmet under de kommande 10 åren, kanske det är dags att ompröva refinansieringen, för att undvika betydligt högre räntor som kan vara på väg. Sedan kan du eventuellt refinansiera igen senare om och när räntorna faller igen.

Redaktörens anmärkning: Svaren har redigerats för längd och tydlighet. 

Skriva till [e-postskyddad]