Handlingsplan för aktiemarknadsinvesteringar: Jackson Hole, Nvidia, Toll Brothers, Chip Stocks

Nasdaq underskred sitt kortsiktiga 10-dagars glidande medelvärde för första gången sedan slutet av juli, medan Dow Industrials gav upp stödet på 200-dagarsnivån. Men Nasdaqs första veckofall sedan mitten av juli är bara en mindre röd flagga för aktiemarknaden, eftersom den avslutade veckan med lite mer än 1% från ett test av stöd vid sitt 21-dagars exponentiella glidande medelvärde. Med chiptillverkare som återhämtar sig kommer Nvidias rapport sannolikt att bli veckans höjdpunkt. Bostadsdata och Toll Brothers intäkter kommer också att övervakas noga, innan fredagens final med ett Jerome Powell-tal i Jackson Hole.

X

Aktier att titta på: 5 chiplager nära köppoäng

Börsens paus under den senaste veckan gav ett antal återhämtande chip-aktier bytet till kompletta handtag efter att ha kört upp på höger sida av baserna.

Fed Watch: The Message From Jackson Hole

Federal Reserve-chefen Jerome Powell rubricerar veckans ekonomiska nyheter med sitt tal klockan 10 på fredagen vid centralbankens årliga Jackson Hole-symposium. Den stora frågan: Kommer Powell att försöka ångra det duvade intrycket han gav på sin presskonferens den 27 juli, vilket bidrog till ett börsrally? Den kanske största nedgången, i investerarnas ögon, skulle vara om Powell pratar om lärdomarna från Fed:s misslyckanden på 1970-talet. Att vända räntehöjningar för tidigt då när arbetslösheten började stiga ledde till en snabb och ihållande återuppgång i inflationen. Men förvänta dig inte undergång och dysterhet. Powell kommer sannolikt att hålla fast vid sin uppfattning att Fed kan skapa en relativt mjuk landning för den amerikanska ekonomin. Powell kommer sannolikt inte att lösa frågan om hur stor en räntehöjning kommer att komma den 21 september. Fed kommer inte att förutse, väntar på att se aktuella jobb och inflationsdata.

Börskalender: BNP-uppdatering, konsumtionsutgifter, hemförsäljning

Ekonomiska data under den kommande veckan kommer att innehålla regeringens andra uppskattning av Q2 BNP på torsdag klockan 8:30 ET. Den initiala uppskattningen att BNP sjönk med 0.9%, efter Q1:s nedgång på 1.6%, slog en inofficiell lågkonjunkturetikett på den amerikanska ekonomin. Ändå förväntar sig de flesta ekonomer att det tredje kvartalet kommer att visa positiv tillväxt eftersom tillbakagången i gaspriserna återupplivar utgifterna i inflationsjusterade termer. Fredagens juli månads personliga inkomst- och utgiftsrapport, ut klockan 3:8, kommer att ge en tidig titt på konsumtionen under tredje kvartalet. Rapporten kommer också att uppdatera Feds föredragna inflationsmätare, som har några viktiga skillnader från konsumentprisindex och tenderar att gå lite lägre. Också på kranen, fler nedslående bostadsnyheter. Den nya bostadsförsäljningsrapporten kommer ut tisdag klockan 30. I väntan på bostadsförsäljningar, en tidig läsning om försäljning av befintliga bostäder inför den utdragna stängningsperioden, följer på onsdag klockan 3 Med bostadssektorn i omvänd riktning lutar ekonomin mer på investeringar i företagsutrustning. De sällanköpsvaror som rapporteras ut onsdagen klockan 10:10 kommer att visa den senaste trenden.

Detaljhandelsintäkter: Trickle-Down Inventory

varuhus Macys (M) Och Nordstrom (JWN) rapport kvartalsvis förtjänst på tisdag, med resultat från dollarbutiker Dollar General (DG) Och Dollar Tree (DLTR), kommer ut på torsdag. Resultaten kommer som högre livsmedels- och gaspriser gör utgifterna för kläder svårare. Wall Street förväntar sig att Macy's kommer att tjäna 86 cent per aktie, en minskning med 33%, eftersom intäkterna faller med 3% till 5.49 miljarder dollar. Analytiker förväntade sig att Nordstroms resultat skulle öka med 63 % till 80 cent, på en försäljningsuppgång med 8 % till 3.963 miljarder dollar. De såg Dollar Generals vinst per aktie ökade med 9 % till 2.94 USD, med intäkter på 9 % till 9.393 miljarder USD. Uppskattningar för Dollar Tree var för vinst per aktie på $1.59 och en intäkt på $6.797 miljarder.

Fastighetsmarknaden: bostadsdepressionen anländer

Lyxig husbyggare Toll Brothers (TILL MIG) avslutar de sista av de stora bostadsbyggarrapporterna sent på tisdagen. Rapporten kommer bara en vecka efter att National Association of Home Builders officiellt kallat en lågkonjunktur, efter offentliggörandet av augustidata som visar byggares förtroende för småhus under den kritiska brytpunkten på 50. Köpartrafiken sjönk till den värsta nivån sedan dess. april 2014, bortsett från en kort dipp lägre i början av 2020. Prognoser visar Toll Brothers EPS till $2.30, en ökning med 23%. Intäktsmålet är 2.51 miljarder dollar, en ökning med 11.4%. Priser och avbokningar kommer att vara nyckeln, och NAHB rapporterar att 20 % av byggherrarna sänkte priserna under andra kvartalet för att undvika avbokningar. 

Kinas ekonomi: En titt på detaljhandelsförsäljning, konsumtionsutgifter

JD.com (JD) rapporterar kvartalsresultat tidigt på tisdag, vilket borde ge insikter om Kinas detaljhandelsmarknader och konsumentsentiment efter nedslående officiella detaljhandelsdata för juli. Analytiker förväntar sig att JD.com kommer att rapportera en justerad inkomst på 41 cent per aktie, en minskning med 10 % från föregående år på en omsättning på 38.7 miljarder dollar, en minskning med 1 % och en kraftig nedgång från konsekvent tvåsiffrig tillväxt under de senaste åren. Det skulle vara JD:s första kvartalsnedgång. JD tävlar främst mot alibaba (BABA), där de två är de största e-handelsföretagen i Kina. Alibaba rapporterade ett resultat i början av denna månad som slog förväntningarna samtidigt som det indikerade att affärsförhållandena förbättrades i juni. Liksom JD visade Alibaba dock också sin första kvartalsminskning i intäkter. JD och Alibaba har drabbats av sporadiska Covid-avstängningar i Kina, ett hårt regulatoriskt tillstånd och svagare makroekonomiska förhållanden än väntat. Kinas detaljhandelsförsäljning steg med 2.7 % i juli jämfört med ett år tidigare, men under den 5 % tillväxt som Reuters förutspådde. Men onlineförsäljningen av fysiska varor i juli steg med 10 % från år till år, snabbare än i juni, enligt CNBC:s beräkningar av officiella uppgifter.

Aktiemarknadens resultatöversikter

Måndag:

Palo Alto -nätverks (PANW) rapporterar räkenskapsårets resultat för fjärde kvartalet i slutet av augusti 4. Cybersäkerhetsföretagets vinst per aktie förväntas öka med 22 % till 42 USD. Intäkterna kommer att stiga med 2.20 % till 26 miljarder dollar, beräknar analytiker. Palo Altos vägledning för räkenskapsåret 1.54 kommer att vara nyckeln. Analytiker modellerar en vinst per aktie på $2023, en ökning med cirka 9.23%.

Nordson (NDSN) bildade en 40-veckors cupbas framför sin förtjänstrapport måndag eftermiddag. Analytiker förväntar sig mindre än 1 % vinst per aktie och en intäktstillväxt till 2.44 respektive 651 miljoner USD. 

Tisdag:

Xpeng (XPEV) rapporterar resultat för andra kvartalet på tisdag innan börsen öppnar. Analytiker förväntar sig en förlust på 32 cent per aktie och en försäljningsökning på 86 % till 1 miljard dollar för den Kina-baserade elbilstillverkaren.

 Advance Auto Parts (AAP) tillkännager ekonomi för andra kvartalet onsdag morgon. Eftermarknadsproduktleverantörens resultat för fordonsindustrin beräknas växa med 10 % till 3.75 USD per aktie, enligt FactSet. Wall Street förväntar sig att intäkterna ökade med 4% till 2.7 miljarder dollar under andra kvartalet.

Intuit (INTU) rapporterar räkenskapsårets resultat för fjärde kvartalet i slutet av den 4 augusti. Analytiker förväntar sig att det finansiella mjukvaruföretagets vinst kommer att falla med 23 % till 48 USD, med en omsättning på 1.03 % till 8 miljarder USD. Vägledning för räkenskapsåret 2.34 kommer att vara nyckeln bland oro över en avmattande ekonomi och effekterna på små och medelstora företag. Företaget är värd för en investerardag den 2023 september.

Heico (HEJ) bröt sig ur sin 79-dagars dubbelbottenbas den 29 juli. HEI-aktien slår motståndet från sin höga april och handlas strax över sitt 10-dagars glidande medelvärde från och med fredag. Försvarsbolaget rapporterar kvartalsresultat den 29 augusti. Analytiker förväntar sig en vinsttillväxt på 16 % till 65 cent per aktie och en intäktsökning på 17 % till 555 miljoner dollar för kvartalet.

Medtronic (MDT) kommer att rapportera dess fiscal första kvartalsförtjänst tidiga tisdag. FactSet-undersökningsanalytiker förväntar sig att justerade Medtronics vinster kommer att sjunka med cirka 21 % till 1.12 USD per aktie. De kräver också en försäljningsminskning på 10 % till 7.22 miljarder dollar. Analytiker kommer sannolikt att fokusera på försäljningseffekten på grund av fortsatta nedstängningar i Kina samt om växelkurser har en effekt på vägledningen.

Onsdag:

Nvidia (NVDA) rapporterar resultatet för andra kvartalet efter onsdagens börsstängning. Analytiker räknar med en vinst per aktie på 2 cent, en minskning med 49 % från ett år tidigare. Chiptillverkaren tillkännagav en del finansiell information, inklusive intäkter på 53 miljarder dollar. Företaget hade guidat till 6.7 miljarder dollar i försäljning. Intäkterna från datorspelsmaskiner sjönk med 8.1 % under kvartalet. Datacenterförsäljningen sjönk med 44 %.

Salesforce (CRM) rapporterar resultatet för andra kvartalet sent på onsdagen. Programvarutillverkarens vinst förväntas falla med 2 % till 30 USD per aktie. Intäkterna kommer att öka med 1.03% till 22 miljarder dollar, inklusive förvärvet av Slack Technologies, enligt analytikerprojektet.

Box (BOX), som för en tid sedan bröt ut alltifrån en kopp - med - handtagbas, förmiddag för onsdag för rapporter andra fjärdedelresultat. Molnprogramvaruföretaget för affärssamarbete och innehållshantering förväntas rapportera en vinst på 27 cent, en ökning med 29 % från föregående år, på en omsättning på 245.3 miljoner USD, en ökning med 14 %. Boxaktien har stigit med cirka 7 %% sedan den bröt ut den 1 augusti.

Torsdag:

Marvell Technologyär (MRVL) resultat för andra kvartalet är på däck för efter den stängda torsdagen. Analytiker förutspår en vinsttillväxt på 65 % till 56 cent per aktie, på justerad basis. De uppskattar 1.52 miljarder dollar i försäljning, en ökning med 41%.

Ulta Beauty (Ulta), en skönhetshandlare, rapporterar andra kvartalsförtjänst på torsdag. Wall Street förväntar sig en vinst per aktie på $4.90, en ökning med 8%, på en försäljning på $2.193 miljarder, en vinst på 11%. Aktier är i en bas.

Arbetsdag (VÄDDAG) rapporterar resultatet för andra kvartalet efter börsens stängningsklocka på torsdagen. Mjukvarutillverkaren förväntas rapportera en vinst per aktie på 2 cent, en minskning med 79 % från ett år tidigare. Intäkterna beräknas öka med 36 % till 20 miljarder dollar.

DU KANSKE OCKSÅ GILLAR:
Bed Bath & Beyond Stock: Är den här Meme-aktien ett köp eller en försäljning just nu?

Få gratis IBD-nyhetsbrev: Marknadsförberedelser | Teknisk rapport | Hur man investerar

Gå med i IBD Live och lär dig toppdiagramläsning och handelsteknik från proffs

Vad är CAN SLIM? Om du vill hitta vinnande aktier, vet du det bättre