Detta år började med ett starkt rally på marknaderna, men den senaste månaden har de positiva känslorna börjat sprängas. Silicon Valley Banks misslyckande startade farhågor för en smitta och påföljande bankkörningar, som endast delvis kompenserades av federala regleringsåtgärder. Men det finns en växande konsensus om att det var de federala åtgärderna som satte villkoren för bankkrisen, när centralbanken höjde räntorna för att bekämpa inflationen. Nu försöker investerare att hantera nedfallet: en sjudande bankproblem, ihållande hög inflation och förhöjda räntor.
Men allt är inte undergång och dysterhet. Enligt Mike Wilson, USA:s chefsstrateg på Morgan Stanley, kan det vi ser nu förebåda början på slutet på björnmarknaden. Medan marknaden är volatil beskriver Wilson ett positivt upplägg för investerare som vill hålla aktier på lång sikt.
"Ur ett aktiemarknadsperspektiv innebär de [senaste] händelserna att kredittillgängligheten minskar för en stor del av ekonomin, vilket kan vara katalysatorn som slutligen övertygar marknadsaktörer om att vinstuppskattningarna är för höga. Vi har väntat tålmodigt på detta erkännande för med det kommer den verkliga köpmöjligheten... Vi tror att det är precis så här björnmarknaderna slutar, sa Wilson.
Aktieanalytikerna på Morgan Stanley följer Wilsons ledning och pekar ut de aktier som erbjuder solida möjligheter på lång sikt. Med hjälp av TipRanks-plattformen har vi letat upp detaljerna om tre av dessa val; var och en har ett starkt köpbetyg från gatan tillsammans med en tvåsiffrig uppåtpotential. Låt oss ta en närmare titt.
United Health Group (UNH)
Först ut är världens största sjukförsäkringsbolag, UnitedHealth. Företaget är främst en leverantör av sjukförsäkringar, och i samarbete med arbetsgivare, leverantörer och regeringar gör det sjukvård tillgänglig för mer än 151 miljoner människor.
Omfattningen av denna verksamhet är synlig i företagets resultatrapporter. Under det senast rapporterade kvartalet, 4Q22, visade UnitedHealth en kvartalsvis omsättning på 82.8 miljarder USD, en ökning med 12 % jämfört med föregående år och cirka 270 miljoner USD över förväntningarna. På den nedersta raden hade företaget en icke-GAAP-vinst per aktie på 5.34 USD, en ökning med 19 % på årsbasis, och över konsensusuppskattningen på 5.17 USD. För helåret hade UnitedHealth intäkter på 324 miljarder USD, en vinst på 13 % på årsbasis. Företagets helårsjusterade nettovinst uppgick till 22.19 USD per aktie.
När vi blickar framåt vägleder UNH mot 357 miljarder dollar till 360 miljarder dollar i intäkter för 2023, och räknar med att inbringa 24.40 till 24.90 dollar i justerad nettovinst per aktie.
Den 5-stjärniga analytikern Erin Wright, som täcker denna aktie för Morgan Stanley, lägger fram ett enkelt fall för investerare att överväga, och säger: "Inom sjukförsäkring är skalan kung och UNH är den största nationella försäkringsgivaren med topp-tre-position inom nästan alla försäkringsområden. marknader. Vi tror att motståndskraften hos UNH:s diversifierade verksamheter kommer att generera en långsiktig tvåsiffrig vinsttillväxt med hög synlighet som en bäst-i-klassen vertikalt integrerad MCO i en mycket defensiv kategori.”
För detta ändamål bedömer Wright UNH-aktien som en övervikt (dvs köp), och hennes kursmål på 587 USD innebär en vinst på ~22% på ett års tidshorisont. (Klicka här för att se Wrights meritlista)
Sammantaget stöds Stark Köp-konsensus om denna aktie av 10 senaste analytikerrecensioner, med en uppdelning på 9 till 1 som gynnar köp framför håll. Aktiens genomsnittliga kursmål på $599.33 indikerar potential för en 24% ettårig uppsida från den nuvarande aktiekursen på $481.82. Som en liten bonus ger bolaget även regelbunden utdelning som för närvarande ger 1.4 % årligen. (Se UNH aktieprognos)
T-Mobile USA (TMUS)
Nästa Morgan Stanley-val vi tittar på är en annan jätte i dess bransch. T-Mobile är ett av de mest kända namnen inom den amerikanska trådlösa branschen och är den näst största leverantören av trådlösa nätverkstjänster på den amerikanska marknaden.
I slutet av 2022 hade företaget 1.4 miljoner nya efterbetalda konton för året och ett totalt antal kunder netto på 113.6 miljoner. T-Mobile är ledande inom utbyggnaden av 5G-tjänster i USA och hade 2.6 miljoner kunder med höghastighetsinternet i slutet av 2022.
Stora kundantal och rejäla marknadsandelar har lett till starka resultatresultat. T-Mobiles senaste kvartalsrelease, för 4Q22, visade $1.18 i GAAP EPS, vilket slog prognosen med 8 cent, eller 7%, och ökade med imponerande 247% jämfört med föregående år.
Bolaget uppnådde dessa resultat trots en blygsam intäktsbortfall. Den kvartalsvisa omsättningen på 20.3 miljarder USD var 39 miljoner USD under förväntningarna och sjönk med 2.4 % på årsbasis.
Det fria kassaflödet stack dock verkligen ut. T-Mobile genererade 2.2 miljarder USD i FCF för fjärde kvartalet, och dess helårs FCF-siffra på 4 miljarder USD visade en "branschledande" ökning med 7.7 % samtidigt som den slog tidigare publicerade riktlinjer. Bolagets kassagenerering gjorde det möjligt att stödja aktievärdet genom att återköpa 36 miljoner aktier 21.4 för totalt 2022 miljarder dollar.
Den här aktien fick nicken från Simon Flannery, en annan av Morgan Stanleys 5-stjärniga analytiker. Flannery skrev om TMUS: "Företaget har en tydlig tillväxtstrategi som främst bygger på aktievinster på viktiga, underpenetrerade marknader: liten stad/landsbygd, företag och topp 100 som söker efter marknadsnätverk. Dessutom har T-Mobile lett vägen för fast trådlöst hembredband som en helt ny marknadsmöjlighet för företaget som förväntas skala upp till 7-8 miljoner subs år 2025.”
Flannery spårar denna hållning framåt och ger TMUS-aktier en övervikt (dvs köp) med ett prismål på 175 USD, vilket indikerar ~22 % uppsida för de kommande 12 månaderna. (För att se Flannerys meritlista, klicka här)
Inte mindre än 14 av Wall Streets analytiker har granskat T-Mobiles aktier nyligen, och de har gett aktien 12 köp och 2 innehav för ett starkt köp konsensusbetyg. Aktierna handlas för $143.90, med ett genomsnittligt prismål på $181 för att antyda ~26% uppåtpotential i slutet av detta år. (Ser TMUS aktieprognos)
Thermo Fisher Scientific (TMO)
Vi kommer att avsluta den här listan över Morgan Stanleys långsiktiga aktieval med Thermo Fisher Scientific, en viktig aktör inom laboratorieforskning.
Thermo Fisher är en tillverkare och leverantör av laboratorieutrustning – vetenskapliga instrument, kemikalier och reagenser, provtagnings- och testtillbehör och till och med labbrelaterade mjukvarusystem. Thermo Fisher arbetar med en bred kundbas och betjänar alla kunder inom alla områden som involverar labbarbete; företaget handlar ofta med akademiker, medicinska forskare och statliga enheter.
Medan Thermo Fisher upptar en mycket speciell nisch, har det varit lönsamt att tillhandahålla forskningslaboratorier i den post-pandemiska världen. Företagets resultat för 4Q22 såg att både topp- och nedersta raden slog förväntningarna, även om de inte ökade från år till år. På den översta raden var kvartalsintäkterna på 11.45 miljarder USD hela 1.04 miljarder USD över prognosen, medan på den nedersta raden var icke-GAAP-vinsten per aktie på 5.40 USD 20 cent över konsensusuppskattningar.
Thermo Fisher fick ögonen på Morgan Stanley-analytikern Tejas Savant som skriver: "Vi gillar TMO för bredden av dess portfölj, diversifierade kundbas och skala – attribut som vi tror kommer att visa sig vara fördelaktiga för att navigera en potentiell lågkonjunktur, förutom inflationstryck och geopolitisk osäkerhet. TMO:s gynnsamma slutmarknadsexponering, PPI-affärssystem och meritlista av konsekvent genomförande i alla väder underbygger vårt förtroende för ledningens långsiktiga centrala organiska tillväxtmål på 7-9 % med tillväxt per vinst per aktie i mitten av tonåren.”
Föga överraskande ger Savant TMO-aktier en övervikt (dvs köp), medan hans 670 dollar tyder på att aktien kommer att växa med 19 % under det kommande året. (För att se Savants meritlista, klicka här)
Sammantaget har denna aktie plockat upp 14 senaste analytikerrecensioner, och dessa inkluderar 12 köp som överbalanserar 1 Håll och 1 Sälj för ett starkt köp-konsensusbetyg. Aktiens genomsnittliga kursmål på 656.71 USD innebär en vinst på ~17 % på ett år från den nuvarande aktiekursen på 561.69 USD. (Ser TMO aktieprognos)
För att hitta bra idéer för aktiehandel till attraktiva värderingar, besök TipRanks' Best Stocks to Buy, ett verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Villkor: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de som presenteras av analytikerna. Innehållet är endast avsett att användas i informationssyfte. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du gör några investeringar.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/end-bear-market-may-sight-204211341.html