Tror du att du inte har råd med långtidsvård? Läs detta nu

Kostnaderna för långtidsvård för äldre vuxna kan vara betydande, och federala Medicare sjukförsäkringsförmåner täcker inte de flesta av dessa kostnader. De flesta som har kostnader för långtidsvård täcker dem med en kombination av personligt sparande, långtidsvårdsförsäkring och Medicaid, bland andra källor. Överväg att arbeta med en finansiell rådgivare när du hittar sätt att betala för långtidsvårdbehov.

Kostnader för långtidsvård

Smakämnen genomsnittligt halvprivat rum på ett äldreboende kostade $6,844 2016 per månad 7,698, enligt US Department of Health and Human Services Administration for Community Living. Ett privat rum kostade i genomsnitt 3,628 20.50 USD per månad. Assisterade boenden kostar vanligtvis $68 XNUMX per månad. Hemvårdsassistenter gick för XNUMX USD i timmen och en dag på en dagvårdscentral för vuxna kostade XNUMX USD.

Även om långtidsvårdsförsäkring kan vara ett bra sätt att betala för kostnader för långtidsvård, kan inte vem som helst köpa en försäkring. Långtidsvårdsförsäkringsbolag kommer inte att sälja täckning till personer som redan har långtidsvård eller har problem med dagliga aktiviteter. De kan också vägra täckning om du har haft en stroke eller fått diagnosen Alzheimers sjukdom eller andra former av demens, cancer, AIDS eller Parkinsons sjukdom. Även friska personer över 85 kanske inte kan få långtidsvård.

Betala för långtidsvård

De potentiella kostnaderna för långtidsvård blir en utmaning även för en relativt välmående patient vid en längre vistelse på ett äldreboende. Det finns dock många alternativ för att täcka dessa utgifter. Några av de viktigaste tillvägagångssätten inkluderar:

• Federala och statliga regeringar – Även om den federala regeringens sjukförsäkringsplan inte täcker de flesta kostnader för långtidsvård, kommer den att betala för upp till 100 dagar på ett vårdhem om patienter behövde kvalificerade tjänster och rehabiliterande vård. På samma sätt kan kvalificerad hemsjukvård eller annan kvalificerad hemtjänst omfattas av Medicare. Ibland statliga program som kommer att betala för långtidsvård för personer vars inkomster är under en viss nivå och uppfyller andra behörighetskrav.

• Privat sjukförsäkring – Arbetsgivarsponsrade sjukförsäkringar och andra privata sjukförsäkringar kommer, som Medicare, att täcka vissa kostnader för långtidsvård. Kortsiktig, medicinskt nödvändig kvalificerad vård är mer sannolikt att täckas.

• Långtidsvårdsförsäkring - Privata långtidsvårdsförsäkringar kan täcka många av kostnaderna för långtidsvård. Men politiken är inte billig.

• Privat sparande – Äldre vuxna som behöver långtidsvård som inte täcks av statliga program och som inte har långtidsvårdsförsäkring kan använda pengar från sina pensionskonton, personliga besparingar, mäklarkonton och andra källor.

• Hälsosparande konton – Medel i detta skattegynnade sparande kan tas ut skattefritt för att betala kvalificerande sjukvårdskostnader, inklusive de för långtidsvård. Endast personer i högavdragsgilla hälsoplaner kan lägga pengar på hälsosparkonton, dock.

• Hushållslån – Många äldre har betalat av sina bolån eller har ett stort eget kapital byggt upp i sina hem. Bostadslån representerar ett sätt att utnyttja detta värde för att betala för långtidsvård.

• Omvända inteckningar - Dessa typer av bolån låt husägare få vilket belopp som motsvarar bostadslån utan att behöva betala ränta eller kapital på lånen medan de lever. När husägaren dör eller flyttar ut förfaller hela beloppet av lånet. Ofta när det händer tar långivaren över ägandet av bostaden.

• Livsförsäkring - Tillgångsbaserad långtidsvårdsförsäkring är en slags hellivsförsäkring som låter en försäkringstagare använda dödsfallsersättningarna för att betala långtidsvård. Livförsäkring kan också köpas med en långtidsvårdare som en sekundär förmån.

• Hybridförsäkringar – Vissa långtidsvårdsförsäkringar är inrättade som livränta. I många av dessa fall finns en engångspremie och försäkringsgivaren kommer att tillhandahålla förmåner som kan användas för kostnader för långtidsvård. Du kan också köpa en uppskjuten livränta för långtidsvård som är speciellt utformad för att täcka dessa kostnader. Alternativt, vissa permanenta livförsäkringar har långtidsvård ryttare.

Berättelsen fortsätter

Varning för långtidsvårdskostnader

Även om långtidsvård kan vara dyrt, kommer de flesta inte att möta extremt betungande kostnader för långtidsvård. Det beror delvis på att vistelser på vårdhem tenderar att vara korta och av en något dyster anledning: en studie av forskare vid University of California fann att de flesta människor dog inom sex månader efter att de kommit in på ett äldreboende.

Dessutom är den överväldigande majoriteten av äldre vuxna inte på vårdhem och många går aldrig in på dem. Till exempel, 2016, enligt Centers for Disease Control, fanns det nästan 48 miljoner vuxna 65 år och äldre, av vilka endast 1.3 miljoner bodde på vårdhem.

The Bottom Line

Även om det kan verka skrämmande att betala för kostnader för långtidsvård, har människor många källor till medel för att täcka dessa utgifter. Källor inkluderar Medicare, Medicaid, långtidsvårdsförsäkring, privat sparande, hemkapital och livförsäkring.

Tips om finansiering av långtidsvård

• Mångfalden av alternativ för att betala för långtidsvård innebär att detta beslut fattas bäst med hjälp av en erfarenhet och kvalificerade finansiella rådgivare. Att hitta en kvalificerad finansiell rådgivare behöver inte vara svårt. SmartAssets gratisverktyg matchar dig med upp till tre finansiella rådgivare i ditt område, och du kan intervjua dina rådgivare matchar utan kostnad för att avgöra vilken som är rätt för dig. Om du är redo att hitta en rådgivare som kan hjälpa dig att nå dina ekonomiska mål, börja nu.

• Använd vår gratis pensionskalkylator för att få en snabb uppskattning av hur du förbereder dig för livet efter jobbet.

Fotokredit: ©iStock.com/gustavofrazao