Kommer jag att överleva mitt pensionssparande?
Denna fråga förföljer många pensionssparare som ser sina konton, ofta långt blyg för 1 miljon dollar, med rädsla och rädsla.
Aspirerande pensionärer måste trots allt planera för längre livslängder, potentiellt höga medicinska kostnader och osäkerheten kring statliga program som t.ex. Social trygghet.
Samtidigt har den genomsnittliga spararen som är 61 år eller äldre med ett arbetspensionskonto investerat 449,228 XNUMX USD för pensionering, enligt en nyligen genomförd BlackRock-undersökning. (Arbetare som är 61 år och äldre utan tillgängliga arbetsgivarkonton har bara 258,094 XNUMX USD sparat.)
Om du behöver hjälp med att spara till pension, prata med en finansiell rådgivare.
Men det finns goda nyheter för oroliga: Även en relativt måttlig ökning av beloppet i ditt pensionssparande kan drastiskt förlänga dess livslängd, vilket minskar chansen att du kommer att överleva dina pengar.
Och även om det är lättare sagt än gjort att spara ytterligare sex siffror till pension, kan det vara lätt att uppnå, även för personer som redan är i 50-årsåldern. En blygsam procentuell ökning till ett pensionskonto, eller insättning av en engångsförlust som en arv eller stor skatteåterbäring, kan göra stor skillnad. Så här analyserade vi data.
Vår analys
SmartAsset slog fast siffrorna om hur länge tre pensionsinvesteringskonton skulle pågå, givet vissa utgifter, makroekonomiska och investeringsmönster. Kontona uppgår till 400,000 500,000 USD, 600,000 XNUMX USD och XNUMX XNUMX USD.
Vi använde forskning för att utveckla en datainformerad modell av typiska spar- och utgiftsbeteenden för kontoinnehavare. Även om i verkligheten varje pensionärs spar- och investeringsbeteende kommer att skilja sig åt, gav dessa siffror oss en genomsnittlig profil att använda siffrorna på.
Utgifter: Vi antog att varje pensionär spenderar 50,595 4,216 USD per år, eller 65 74 USD per månad. Det är det genomsnittliga belopp som någon mellan XNUMX och XNUMX år spenderar i pension, enligt en Fidelity-analys av Bureau of Labor Statistics data.
Därefter beräknade vi att socialförsäkringen täcker 39 % av dessa utgifter varje år, baserat på en genomsnittlig månadsutbetalning på 1,657 2022 USD i januari XNUMX, enligt Socialförsäkringsförvaltningens uppgifter. (Även om framtiden för social trygghet är osäker, valde vi att anta att den kommer att fortsätta i denna analys, kanske optimistiskt att räkna med den politiska viljan och ekonomiska förutsättningarna för att behålla den finansierad.)
Således måste pensionären ta ut $2,559 2.2 från sitt konto under den första månaden av pensionen för att täcka utgifter. Vi uppskattade att denna siffra ökar med 0.18 % årligen, eller XNUMX % per månad.
Medan dagens inflation är mycket högre än 2.2 %, ville vi se inflationen på lång sikt och ta hänsyn till en pensionärs personliga inflationstakt, som kan vara lägre än genomsnittet, baserat på utgiftsmönster.
Investeringar: I denna analys antog SmartAsset att ägaren av detta konto inte behöver ta obligatoriska minimidistributioner (RMD) och tar ut precis vad han eller hon behöver för att leva i pension. Vi antar också att detta konto är ungefär som en Roth IRA där inga skatter ska betalas vid uttag.
För att köra dessa siffror övervägde vi också en pensionär som är investerad i en diversifierad investeringsfond som ger en avkastning på 5 % per år.
Att köra siffrorna på utlevande pensionssparande
Våra tre sparare är identiska med undantag för utgångsbeloppet på sina pensionskonton. Så här ser de ut:
Sparare 1: Denna investerare börjar med $400,000 2,559 på ett pensionskonto. Hennes första månad i pension inkluderar ett uttag av $5 XNUMX för att täcka levnadskostnader. Allt eftersom månaderna och åren tickar på ökar hennes utgifter med inflationen, men hennes investeringar växer snabbare och ger en avkastning på investeringen på XNUMX %.
Hennes respektabla sparkonto varar i 192 månader, eller 16 år. Om hon går i pension vid 65 års ålder 2022 kommer hon att vara 81 år 2038 innan hennes konto når $0.
Det är här problemet ligger: Sannolikheten att en 65-årig, icke-rökare kvinna med utmärkt hälsa kommer att leva till 85 – eller fyra år bortom hennes besparingar – är 72 %, enligt American Academy of Actuaries and Society of Actuaries "Longevity Illustrator.” Sannolikheten för en man är 63%.
Så, om man antar en pensionsålder på 65, är chansen stor att denna sparare skulle överleva sin pensionsfond. Hon skulle behöva luta sig mot andra pensionskonton eller överleva på social trygghet, vilket skulle kunna skapa ekonomisk stress under hennes sista år.
Sparare 2: Denna sparare går i pension med ett konto på 500,000 1 $, med samma utgiftsmönster som Sparare 257. Hennes besparingar varar i 21 månader, eller 2044 år och fem månader, in i XNUMX.
De extra 100,000 80 dollarna köpte henne nästan sex och ett halvt år till och ekonomisk säkerhet till hennes sena XNUMX-tal.
Även om det inte är illa, är oddsen att hon kommer att leva tre till fyra år till – till 90 års ålder – 54%. Sannolikheten att en man med liknande hälsa kommer att leva till 90 år är 43%. Så det är fortfarande en slant om denna sparare kommer att överleva detta specifika pensionskonto.
Sparare 3: Denna investerare är den ekorreligaste spararen. Hon går i pension med 600,000 3 dollar och samma kostnader och investeringar som hennes kamrater har. Saver 332:s besparingar sträcker sig över 27 månader, eller 8 år och 65 månader. Om hon gick i pension vid 2022 år 92, skulle hon vara mellan 93 och 2050 år XNUMX innan hon förbrukade pengarna på det här kontot.
Chansen att hon kommer att leva till 95 är 31 % (22 % för en motsvarande man). Så det finns fortfarande en potential att överleva detta konto, men en mycket lägre sannolikhet än i de andra två scenarierna.
För att sätta detta i perspektiv, en besparingsökning på 50 % över ett baskonto på $400,000 XNUMX nästan fördubblar livslängden för detta boägg. Inte dåligt.
Spara ytterligare 100,000 XNUMX $
Naturligtvis spara ytterligare 100,000 XNUMX USD eller $200,000 XNUMX kräver en samlad ansträngning. Men det är inte omöjligt för investerare som närmar sig det med långsam och stadig hängivenhet och drar fördel av skönheten i sammansatt avkastning.
Till exempel, om du börjar spara 5,000 5 USD extra per år i en Roth IRA (förutsatt en avkastning på 25 % och 51 % skattesats) vid 103,000, skulle du ha nästan 65 XNUMX USD extra i pension vid XNUMX års ålder.
Att spara 1,000 29 USD extra per år från 100,000 års ålder ger dig också 65 XNUMX USD extra till pensionen när du fyller XNUMX år.
Bottom Line
Du behöver inte fördubbla eller tredubbla ditt pensionssparande för att få stor påverkan. Faktum är att en ökning av ditt pensionsinvesteringskonto med 25 % eller 50 % kan göra att kontot räcker längre, vilket bidrar till att minska sannolikheten att du kommer att överleva dina pengar. Att spara till dina gyllene år är inte en allt-eller-inget-kalkyl.
Pensioneringstips
Att planera för pensionering kan kännas som att lösa ett komplicerat pussel, men du behöver inte gå på det ensam. En finansiell rådgivare kan hjälpa dig att sätta ihop de rätta bitarna genom att bedöma dina behov och koppla dig till de tjänster som är rätt för dig. Att hitta en kvalificerad finansiell rådgivare behöver inte vara svårt. SmartAssets gratisverktyg matchar dig med upp till tre finansiella rådgivare som betjänar ditt område, och du kan intervjua dina rådgivarematchningar utan kostnad för att avgöra vilken som är rätt för dig. Om du är redo att hitta en rådgivare som kan hjälpa dig att nå dina ekonomiska mål, börja nu.
Social trygghet spelar en avgörande roll i mångas pensionsplaner. Genom att skjuta upp social trygghet bortom din full pensionsålder, kan du öka din förmån med upp till 8 % per år fram till 70 års ålder. SmartAsset's Socialförsäkringskalkylator kan hjälpa dig att bestämma den bästa tiden att ta emot dina förmåner.
Frågor om vår studie? Kontakt [e-postskyddad].
Fotokredit: ©iStock.com/SolStock
Posten Det här diagrammet visar hur många år en extra $100 XNUMX köper dig i pension visades först på SmartAsset-blogg.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/many-years-extra-100k-buys-150000806.html