Brittiska digitala banker måste förbättra kontrollerna av ekonomisk brottslighet, varnar FCA

Storbritanniens online-bara utmanarbanker måste göra mer för att förhindra brottslingars missbruk av deras plattformar, har tillsynsmyndigheter varnat.

Finansinspektionen på fredag publicerade resultaten av en granskning av kontroller av ekonomisk brottslighet vid flera brittiska utmanarbanker — yngre banker inrättade i syfte att ta sig an befintliga långivare.

FCA namngav inga företag men sa att dess granskning fokuserade på sex utmanarbanker, varav hälften var digitala banker. Tillsammans täckte dessa företag mer än 8 miljoner kunder, sa vakthunden. Granskningen uteslöt utgivare av e-pengar och leverantörer av betaltjänster, som Revolut och Wise.

Tillsynsmyndigheten sa att den hittade svagheter i utmanarbankernas due diligence-kontroller av kunder, med vissa företag som inte på ett adekvat sätt bedömde risken för ekonomisk brottslighet när de tar in nya kunder. I vissa fall hade utmanarbankerna inte kundriskbedömningar på plats till att börja med, tillade den.

"Utmanarbanker är en viktig del av Storbritanniens retail banking-erbjudande", sa Sarah Pritchard, verkställande direktör för marknader vid FCA, i ett uttalande på fredagen.

"Det kan dock inte finnas en avvägning mellan snabb och enkel kontoöppning och robusta kontroller av ekonomisk brottslighet. Utmanande banker bör överväga resultaten av denna granskning och fortsätta att förbättra sina egna system för ekonomisk brottslighet för att förhindra skada.”

Fintech-företag är under press att förbättra sina kontroller av ekonomisk brottslighet, särskilt i spåren av ekonomiska sanktioner mot Ryssland på grund av dess oprovocerade invasion av Ukraina.

Fintech-vänliga regler i Storbritannien har gjort det möjligt för många uppkomna långivare inklusive Monzo och Starling att blomstra. Men det har blivit en växande oro från tillsynsmyndigheter för att vissa av dessa nya aktörer kan ha mer slappa kontroller än etablerade banker, eftersom deras plattformar är utformade för att göra ansökningar om ett konto eller lån snabbare och enklare.

Framöver sa FCA att de förväntar sig att utmanande banker utvecklar sina försvar mot ekonomisk brottslighet för att återspegla deras användartillväxt och anpassar sina due diligence-åtgärder för att ta hänsyn till den ökade risken för undandragande av sanktioner.

Förra året avslöjade den populära app-baserade banken Monzo en utredning av FCA om potentiella brott mot lagar mot penningtvätt. Vid den tiden sa företaget att sonden var "i ett tidigt stadium" och att det samarbetar med tillsynsmyndigheten.