(Bloomberg) — Amerikanska aktieindexterminer föll med statsobligationer efter att en kör av Federal Reserve-tjänstemän upprepade sin beslutsamhet att fortsätta räntehöjningar och handlare höjde åtstramande satsningar för andra stora centralbanker.
Mest lästa från Bloomberg
Septemberkontrakten på S&P 500-indexet föll med 0.7 % efter att torsdagens uppgångar satte aktieindexet på kurs mot den längsta veckouppgångarna sedan november. Teknikaktier förblev den svagare länken, med Nasdaq 100-terminer som föll med 1 % på fredagen. Den tvååriga statsräntan steg 5 punkter. Dollarn var på väg mot den största veckouppgången sedan den 10 juni. Bed Bath & Beyond sjönk 42 % i förmarknadshandeln i New York efter att en stor investerare sålt sin andel.
Två röstberättigade ledamöter i Federal Open Market Committee - St. Louis's James Bullard och Kansas Citys Esther George - betonade att den amerikanska centralbanken kommer att fortsätta att höja räntorna tills inflationen lättat tillbaka till sitt 2%-mål. Medan deras åsikter som släpptes i torsdags skiljde sig åt vad gäller Feds drag i september, dämpade de förväntningarna på att en rad svaga ekonomiska data kommer att uppmuntra Fed att gå in i en duvaktig pivot.
"Det är uppenbart tydligt att Fed har inflationsminskning som sitt huvudmål, även om den erkänner risken att spåra ur ekonomin", säger Richard Hunter, marknadschef på Interactive Investor International i Leeds, Storbritannien. "Kommentarer från flera Fed-tjänstemän tyder på att det återstår en bit kvar innan seger kan förklaras för att tämja inflationen."
Tjänstemän utan rösträtt upprepade också Feds hökaktiga hållning. Mary Daly i San Francisco sa att tjänstemännen inte skulle ha bråttom att vända kursen nästa år, och skjuta tillbaka satsningarna på räntesänkningar före slutet av 2023. Minneapolis Neel Kashkari sa att "vi har ett inflationsproblem just nu" och att centralbanken måste få ner det "brådskande".
Statsobligationer föll över kurvan på fredagen. Penningmarknaderna höjde centralbankens stramare satsningar, med 40 % odds för en 75-punktshöjning av Fed i september och en sannolikhet på 33 % för en liknande ökning av Bank of England, medan en halvpunktshöjning av Europeiska centralbanken är inbakad.
Investerare fokuserar nu på Feds årliga symposium i Jackson Hole, Wyoming, nästa vecka för ytterligare ledtrådar om den politiska vägen. Färska uppgifter som tyder på en nedgång i aktiviteten har understrukit den växande effekten av räntehöjningar på världens största ekonomi. Ekonomer ser en 50% risk för recession i USA och en 55% sannolikhet i euroområdet. Att förvärra sentimentet är Feds kvantitativa lättnader, som kommer att accelerera till en årlig takt på 1 biljon dollar nästa månad.
Europas Stoxx 600 föll på fredagen, på kurs mot en veckovis nedgång. Fastighets- och rese- och fritidsaktier visade sämst utveckling. Asiatiska aktier backade, ledda av kinesiska fastlandsaktier.
Bed Bath & Beyond sjönk till $10.75 i början av New York-handeln, jämfört med torsdagens stängning på $18.55, efter att Ryan Cohen sålt hela sin styck i återförsäljaren. Kryptovaluta-länkade aktier föll och spårade förluster i Bitcoin: Coinbase Global Inc., Marathon Digital Holdings och Riot Blockchain Inc. sjönk vardera minst 5% vardera.
Bloomberg Dollar Spot Index var inställt på en ökning med 1.8 % denna vecka, efter att ha gått framåt fem av de senaste sex dagarna. Geopolitiska spänningar bubblade tillbaka till ytan, vilket bidrog till fristadens bud på dollarn. Indonesiens president Joko Widodo sa att Kinas Xi Jinping och Rysslands Vladimir Putin planerar att delta i ett toppmöte för grupp 20 på Bali senare i år. Det skapar en uppgörelse med USA:s president Joe Biden och andra när Ryssland fortsätter sitt krig i Ukraina.
Olja och guld föll. Senare fredag kan ett utgångsdatum för 2 biljoner dollar för optioner orsaka volatilitet på de globala marknaderna.
Inflationen är fortfarande den mest övervakade indikatorn under andra halvåret. Kommer den att falla gradvis, eller kommer den att förbli hög, vilket tvingar Fed att fortsätta höja räntorna aggressivt? Säg till i den anonyma MLIV Pulse-undersökningen.
Några av de viktigaste rörelserna på marknader:
Aktier
Stoxx Europe 600 föll med 0.5 % vid 9:26 London-tid
Futures på S&P 500 sjönk 0.7 %
Futures på Nasdaq 100 sjönk 1%
Futures på Dow Jones Industrial Average föll 0.5 %
MSCI Asia Pacific Index föll 0.6 %
MSCI Emerging Markets Index föll 0.5 %
Valutor
Bloomberg Dollar Spot Index steg 0.3%
Euron ändrades lite på $1.0084
Den japanska yenen föll 0.5% till 136.60 per dollar
Offshore-yuanen föll 0.3% till 6.8230 per dollar
Det brittiska pundet föll 0.4% till 1.1886 dollar
Obligationer
Räntan på 10-åriga statsobligationer steg fem punkter till 2.94 %
Tysklands 10-åriga avkastning steg med nio punkter till 1.19 %
Storbritanniens 10-åriga avkastning steg 10 punkter till 2.41 %
Råvaror
Brentoljan föll med 1 % till 95.66 dollar per fat
Spotguld föll med 0.3 % till 1,753.92 XNUMX dollar per uns
Mest lästa från Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Källa: https://finance.yahoo.com/news/asia-stock-gauge-dips-dollar-010732895.html