Marknadsförhållanden i dessa dagar beskrivs bäst som "ostabila". Inflationen var lägre i oktobertrycket, men är fortfarande envist hög, medan Feds reaktiva räntepolitik pressar upp kapitalpriset, men har ännu inte begränsat detaljhandeln eller annan inköpsaktivitet – eller inflationen. Andra motvindar inkluderar fortsatta flaskhalsar i globala leveranskedjor, förvärrade av återkommande covid-låsningspolitik i Kina, och det pågående ryska kriget i Ukraina.
Så, bör investerare hålla sig till defensiv strategi? Inte enligt Ari Wald, chef för teknisk analys på Oppenheimer. Wald anser att investerare bör avstå från den uppenbara defensiva strategin och gå mot offensiva aktier.
"Som momentuminvesterare är vi medvetna om att offensiva aktier med låga poäng, i det här fallet tillväxtaktier, sannolikt kommer att bjudas högre när det slutliga marknadsavbrottet utvecklas. Detta får oss att tro att den större risken för vår portfölj är att vår exponering inte är tillräckligt hausse. Vi tror att ägande av relativt starka aktier, de som passar vår disciplin, i lågmomentumindustrier borde hjälpa till att balansera denna risk”, förklarade Wald.
Så, hausse nog eller inte, det är frågan. Oppenheimers bästa aktieanalytiker tar ut solida haussepositioner på tre intressanta aktier och förutspår tvåsiffrig uppåtpotential trots de svåra ekonomiska indikatorerna. Vi körde igenom dessa namn TipRanks databas för att se vad andra Wall Streets analytiker har att säga om dem. Låt oss ta en närmare titt.
Shoals Technologies (SHLS)
Vi börjar med Shoals Technologies, ett företag fokuserat på elektrisk balans av system (EBOS). Dessa är viktiga komponenter för solenergiprodukter; kombinerarboxarna, kopplingsdosorna, skarvboxarna, in-line säkringar, rack, PV-tråd, kabelmontage, recombiners och trådlösa övervakningssystem som gör det möjligt att sätta upp och ansluta solenergiinstallationer. Shoals har 20 patent inom denna teknik och över 40 gigawatt kraft i konstruktion, under kontrakt eller drift, vilket gör företaget till världens största EBOS-leverantör.
Kombinationen av sociala och politiska drivkrafter som driver fram solenergi har också drivit Shoals till rekordinkomstnivåer. Bolaget rapporterade en ökning med 52 % jämfört med föregående år på topplinjen under 3Q22, till 90.8 miljoner USD. Detta drevs av en vinst på 80 % på årsbasis i systemlösningsintäkter, som nådde 69.5 miljarder USD och utgjorde 77 % av den totala omsättningen.
Resultatet slog också rekord under tredje kvartalet. Justerad nettovinst kom in på 16.6 miljoner dollar, en ökning med 43 % från föregående år, och den justerade vinsten per aktie uppgick till 10 cent per utspädd aktie – en ökning med 42 % från siffran på 7 cent som rapporterades under 3Q21. Företagets höga intäkter och resultat fick stöd från en solid uppsättning av eftersläpande och tilldelade order, som representerar framtida arbetsåtaganden. Dessa kategorier ökade tillsammans med 74 % på årsbasis, till en rekordnivå på 471.2 miljoner USD.
Bland fansen finns Oppenheimers Colin rusch, som är imponerad av Shoals förmåga att köra på intäkter. Den 5-stjärniga analytikern skriver: "Med SHLS som publicerar starka siffror över hela linjen, inklusive pris- och bokningstillväxt på 144 miljoner USD under kvartalet, tror vi att investerare kommer att bli allt mer säkra på SHLS tillväxtbana. Vi tror att värdet av förkortade byggtidslinjer och besparingar på kvalificerad arbetskraft driver överdimensionerad tillväxt och kompletterar en stark efterfrågemiljö av solenergi där högre elpriser överträffar kostnaderna från inflation och ökade räntor.”
"Vi förväntar oss att bokningar/utmärkelser kommer att accelerera fram till slutet av året till 2023 när en större volym kunder blir bekanta med dessa produkter. Vi är fortsatt hausse på SHLS-aktier, sammanfattar Rusch.
Om man sätter dessa kommentarer i kvantifierbara termer, ger Rusch SHLS ett överpresterande (dvs. Köp)-betyg och ett prismål på $41 som innebär en uppsida på ~35 % under de kommande månaderna. (För att se Ruschs meritlista, Klicka här)
Om vi vänder oss till resten av gatan är åsikterna nästan jämnt delade. Med 4 köp, 4 behåll och 1 sälj tilldelade under de senaste tre månaderna, är ordet på gatan att SHLS är ett måttligt köp. (Se SHLS aktieprognos på TipRanks)
Home Depot, Inc. (HD)
Det andra Oppenheimer-valet är ett av detaljhandelns mest kända namn, Home Depot. Det här företaget är världens ledande inom detaljhandelsnischen för hemförbättring av stora lådor, eller storbutiker, och vänder sig till gör-det-själv-publiken, såväl som stora och små entreprenörer och den vanliga husägaren med en lista över små projekt.
Tidigare denna månad rapporterade företaget solida resultat för 3Q22. Omsättningen växte med 5.6 % jämfört med föregående år, eller 2.1 miljarder dollar, till totalt 38.9 miljarder dollar. Globalt växte intäkterna med 4.3 %, medan de på den amerikanska marknaden ökade med 4.5 %. Denna prestation uppnåddes trots trycket från envist hög inflation och trots att högre räntor satte en press på konsumenternas tillgång till krediter.
De positiva försäljningssiffrorna fick stöd från gör-det-själv-folk, såväl som professionella byggare och entreprenörer. Professionella kunder, enligt HD-källor, rapporterade solida eftersläpningar som stödde deras företagsköp.
Tillsammans med ökade intäkter såg Home Depot ett ökat resultat. Nettovinsten ökade från 4.1 miljarder USD till 4.3 miljarder USD jämfört med föregående år; per aktie var ökningen 8 %, från 3.92 USD per aktie till 4.24 USD.
Tillsammans med kvartalsresultaten tillkännagav Home Depot också sin senaste utdelning, för 3Q, på $1.90 per stamaktie. Denna betalning är planerad att släppas den 15 december och kommer att markera den fjärde betalningen på denna nivå. Med en årlig ränta på $1.90 ger utdelningen 2.4%, något över marknadsgenomsnittet. Home Depot har haft en tillförlitlig utdelning från 1987.
Oppenheimers Brian Nagel, en 5-stjärnig analytiker och expert på detaljhandeln med hemförbättringar, är övertygad om företagets utsikter, med tanke på dess ledande position inom nischen.
"Vi ser på indikationer på ihållande försäljning och vinststyrka på HD som ett bevis på företagets operativa skicklighet och positionering av Home Depot på den fortfarande livliga marknaden för hemförbättringar... Enligt vår uppfattning är varje ekonomisk försvagning alltmer sannolikt att visa sig kort- bosatt och ytlig och ge vika för en fortsatt, strukturellt solid bakgrund för HD och utrymmen för hemförbättring, förankrad till gynnsamma demografiska trender, åldrande bostadsbestånd och underliggande sund konsumentdynamik, sa Nagel.
I linje med denna syn på HD:s underliggande styrka, betygsätter Nagel aktien som ett bättre resultat (dvs köp), med ett prismål på $470 vilket innebär en 12-månaders uppsida på ~45%. (För att se Nagels meritlista, Klicka här)
Med 20 analytikerrecensioner på rekord, fördelat på 15 köp mot 5 innehav, får Home Depots aktie ett starkt köp från analytikerkonsensus.(Se HD-aktieprognos på TipRanks)
Lowes företag (LÅG)
Sist men inte minst är Home Depots främsta konkurrent inom den stora butikslokalen för hemförbättring, Lowe's. Lowe's är det näst största företaget inom hemförbättringsnischen i USA, och under det senaste året har företaget engagerat sig i en rad steg för att förbättra sin detaljhandel. VD Marvin Ellison, som tog rodret 2018, ägnade sig åt ett praktiskt tillvägagångssätt, med fokus på att förbättra kundservice, merchandising och lagerhållning – samtidigt som han genomförde en rad hårda kostnadsbesparingsåtgärder inklusive stora uppsägningar och nedläggningar av icke-presterande platser.
Under de senaste åren har Lowes prestationer visat resultaten av Ellisons initiativ. Företaget visade konsekvent tillväxt från år till år på både topp- och bottenlinjen. I den senaste kvartalsrapporten, för tredje kvartalet, hade Lowe's intäkter på 3 miljarder USD, en ökning från 23.5 miljarder USD under föregående kvartal, med justerad utspädd vinst per aktie på 22.9 USD – en ökning med mer än 3.27 % jämfört med föregående år.
Lowe's betalar också ut en vanlig utdelning. Den senaste deklarationen handlar om en betalning på 1.05 USD per stamaktie, som ska gå ut den 8 februari nästa år. I den takten blir utdelningen årligen till 4.20 $ och ger 2%, nästan exakt marknadsgenomsnittet. Lowe's har upprätthållit en pålitlig utdelningshistorik som sträcker sig tillbaka till 1980.
Vi kommer att kolla in med branschexperten Brian Nagel igen, vars inställning till Lowes är anmärkningsvärt lik hans inställning till HD; uppenbarligen tror Nagel att butiksytan för hemförbättring är tillräckligt stor för att stödja två jättar.
"Vi ser mycket positivt på de senaste trenderna på LOW och tror att kedjans ihållande försäljnings- och vinststyrka och uppsida återspeglar ledningen som väl utnyttjar en fortfarande sund bakgrund för hemförbättring och betydande interna ompositioneringsinsatser som har tagit fäste under de senaste åren. Som antytts i tidigare rapporter, även om riskerna för LOW och hemförbättringssektorn kvarstår, ser vi alltmer på marknadens oro för en kommande, meningsfull försämring av trender som alltför pessimistiska”, noterade Nagel.
Framöver ger Nagel LOW-aktier ett överpresterande (dvs köp)-betyg, tillsammans med ett prismål på $300. Om målet uppnås kan aktien ge en potentiell totalavkastning på ~40% under de kommande 12 månaderna.
Allt som allt, Lowe's har plockat upp 18 senaste analytiker recensioner; dessa inkluderar 11 köp, 6 behåll och 1 sälj, för ett måttligt köp konsensusbetyg. (Se LÅG aktieprognos på TipRanks)
För att hitta bra idéer för aktier som handlas till attraktiva värderingar, besök TipRanks ' Bästa lager att köpa, ett verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Villkor: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de som presenteras av analytikerna. Innehållet är endast avsett att användas i informationssyfte. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du gör några investeringar.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/waiting-breakaway-oppenheimer-says-3-002707384.html