Prisnivåerna är på uppgång. I juli steg de amerikanska konsumentpriserna med 8.5 % från för ett år sedan – en minskning från 9.1 % i juni men fortfarande nära en topp på flera decennier.
Hög inflation har allvarliga konsekvenser för ditt kontanta sparande.
Lyckligtvis har investerarlegenden Warren Buffett massor av råd om vad man ska äga när konsumentpriserna stiger.
I ett brev till aktieägarna från 1981 lyfte Buffett fram två affärsegenskaper som investerare bör leta efter när de försöker bekämpa inflationen: 1) förmågan att enkelt höja priserna och 2) förmågan att ta på sig fler affärer utan att behöva spendera alltför mycket.
Här är fyra Berkshire-innehav som till stor del har dessa egenskaper.
Missa inte
American Express (AXP)
Förra året visade American Express sin prissättningskraft när de höjde den årliga avgiften på sitt platinakort från $550 till $695.
Företaget står också till direkt nytta i en inflationsartad miljö.
American Express tjänar det mesta av sina pengar genom rabattavgifter - handlare debiteras en procentandel av varje Amex-korttransaktion. I takt med att priserna på varor och tjänster ökar, får företaget ta en nedskärning av större räkningar.
Affärerna blomstrar. Under första kvartalet ökade företagets intäkter med 2 % år över år till 31 miljarder dollar.
American Express är det femte största innehavet i Berkshire Hathaway. Med 151.6 miljoner aktier i AXP är Berkshires andel värd nästan 25 miljarder dollar.
Berkshire äger också aktier i American Express-konkurrenterna Visa och Mastercard, även om positionerna är mycket mindre.
American Express-aktier erbjuder för närvarande en direktavkastning på 1.3%.
Coca-Cola (KO)
Coca-Cola är ett klassiskt exempel på en lågkonjunkturbeständig verksamhet. Oavsett om ekonomin blomstrar eller kämpar, är en burk Cola prisvärd för de flesta.
Företagets förankrade marknadsposition, massiva skala och portfölj av ikoniska varumärken – inklusive namn som Sprite, Fresca, Dasani och Smartwater – ger det gott om prissättning.
Lägg till en solid geografisk diversifiering – dess produkter säljs i mer än 200 länder och territorier runt om i världen – och det är uppenbart att Coca-Cola kan trivas i tjockt och tunt. Trots allt blev företaget börsnoterat för mer än 100 år sedan.
Buffett har haft Coca-Cola i sin portfölj sedan slutet av 80-talet. Idag äger Berkshire 400 miljoner aktier i företaget, värda cirka 25.4 miljarder dollar.
Du kan låsa en direktavkastning på 2.8 % på Coca-Colas aktier till aktuella priser.
Apple (AAPL)
Ingen som spenderar 1,600 13 $ för en helt utsmyckad iPhone XNUMX Pro Max skulle kalla det en stöld. Men konsumenterna älskar att spendera på Apple-produkter ändå.
Tidigare förra året avslöjade ledningen att företagets aktiva installerade bas av hårdvara har överträffat 1.65 miljarder enheter, inklusive över 1 miljard iPhones.
Medan konkurrenter erbjuder billigare enheter, vill många konsumenter inte bo utanför Apples ekosystem. Det betyder att när inflationen stiger kan Apple överföra högre kostnader till sin globala konsumentbas utan att oroa sig för mycket för en minskning av försäljningsvolymen.
Idag är Apple Buffetts största börsnoterade innehav och representerar mer än 40 % av Berkshires portfölj efter marknadsvärde. Naturligtvis är den stora ökningen av Apples aktiekurs en av anledningarna till den koncentrationen. Under de senaste fem åren har aktierna i teknikgorillan stigit med mer än 300 %.
Apple erbjuder för närvarande en direktavkastning på 0.5 %.
Chevron (CVX)
Ett av Buffetts stora drag 2022 är att ladda upp på Chevron. Enligt en SEC-anmälan ägde Berkshire 25.9 miljarder dollar av energijätten den 31 mars – ett betydande steg från dess andel på 4.5 miljarder dollar i slutet av 2021.
Idag representerar Chevron det fjärde största offentliga innehavet i Berkshire.
Det är inte svårt att förstå varför. Även om oljeverksamheten är kapitalintensiv, tenderar den att vara det klara sig mycket bra under perioder med hög inflation.
Olja – den mest omsatta råvaran i världen – har hittills stigit med 23 %. Och utbudschocken orsakad av Rysslands invasion av Ukraina kan hålla den trenden igång.
Starka oljepriser gynnar oljeproducenterna. Chevrons senaste kvartalsvinst mer än tredubblades från år till år. Aktien steg mer än 30 % 2022.
Företaget ger också tillbaka pengar till investerare. Genom att betala kvartalsvis utdelning på 1.42 USD per aktie har Chevron en årlig avkastning på 3.6 %.
Vad du ska läsa härnäst
Registrera dig för vårt MoneyWise investeringsnyhetsbrev att få ett jämnt flöde av handlingskraftiga idéer från Wall Streets främsta företag.
Om dina pensionsplaner har kastats ut av inflationen, här är ett stressfritt sätt komma tillbaka på rätt spår
"Det finns alltid en tjurmarknad någonstans": Jim Cramers berömda ord tyder på att du kan tjäna pengar oavsett vad. Här är 2 kraftiga medvindar att dra nytta av idag
Denna artikel ger endast information och ska inte tolkas som råd. Den tillhandahålls utan någon form av garanti.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/warren-buffett-says-best-stocks-110000251.html