Så vem vann? Med det mesta av valdramat nu löst, vad kommer den splittrade lagstiftaren att betyda för skattepolitiken marknadernas hälsa, och andra ekonomiska frågor? Vi ställde dessa frågor till en handfull rådgivare i veckans Big Q-inslag och hörde förutsägelser om större finanspolitisk återhållsamhet och potential för rörelse i pensionslagstiftningen (men inte mycket annat). Det verkar som om de mest marknadsförflyttande åtgärderna från Washington kommer från Federal Reserve mitt i en låst kongress.
Everett Collection Inc. / Dreamstime
Hur är det med statliga val? Varje valcykel ger en mängd nedröstningspolitiska förslag som kanske inte får lika mycket uppmärksamhet som kongresstävlingarna men det kan i hög grad påverka den finansiella bilden för rådgivares kunder i dessa jurisdiktioner. Vi granskar omröstningar i Massachusetts för att höja skatterna på de rika, Kaliforniens drag i den andra riktningen, och flera andra finansiella omröstningsinitiativ.
Goldmans Joe Duran om pensionskrisen. Joe Duran, arkitekten bakom den enormt framgångsrika registrerade investeringsrådgivaren United Capital, som
Goldman Sachs
köpte 2019, har några tankar om pensionsplanering, den utveckling av finansiell rådgivning, och generationsutmaningarna som babyboomers och Gen Xers står inför. Duran följde med oss Barrons vägen framåt podcast, där han diskuterade de utmaningar som "smörgåsgenerationen" står inför när den jonglerar med att ta hand om barn, hjälpa åldrande föräldrar och sköta sina egna pensionsplaner. Han diskuterade också integrationen av sin RIA i den globala finansiella kolossen som är Goldman.
UBS letar efter teknisk hjälp.
UBS
har tecknat partnerskap med teknikleverantörerna Addepar och Mirador för att ge sina rådgivare – och i slutändan kunder – synpunkter på hela deras tillgångar, inklusive de som hålls utanför den schweiziska banken. UBS lovar att integrationerna kommer att dra ihop sig en helhetssyn av deras portföljer, inklusive inte bara flera mäklarkonton, utan även fastigheter, privata jetplan, konst eller andra samlarföremål.
Morgan rådgivare går indie med Dynasty. Dynasty Financial Partners har hjälpt en före detta Morgan Stanley-rådgivare att starta en oberoende praktik, ett flerfamiljskontor baserat i Pennsylvania med platser i Boston och New York. Jim Martin leder nybildade Nordwand Capital, som övervakar 5 miljarder dollar i tillgångar och inkluderar Morgan-kollegorna Christopher Boyle, det nya företagets operativa chef och senior associate Daniel Kane.
Regulatorer tittar på krypto. Mäklarbranschens självreglerande Finra ber medlemsföretagen om information om hur de ligger till kommunicera med kunder om krypto tillgångar. Flytten kommer när Securities and Exchange Commission, som övervakar Finra, också tittar närmare på branschen, vilket tyder på att kryptobörser och emittenter som inte kommer fram och registrerar sig kan vinna ett datum med kommissionens tillsynsavdelning.
I veckans Q&A pratar vi med nyinvalda Hall of Fame rådgivare Spuds Powell. Verkställande direktören på Los Angeles-baserade Kayne Anderson Rudnick, Powell leder ett team på 32 personer som övervakar 6 miljarder USD i kundtillgångar. Hälften av företagets tillväxt under de senaste två åren har kommit från att befintliga kunder tillfört mer pengar till företaget, säger Powell. Han delar med sig av nycklarna för att skapa dessa fantastiska relationer: Att sätta försiktiga kunders förväntningar och överträffa dem, resa för att träffa kunder i deras hem eller andra platser som de väljer och dela personlig information. Som Powell uttrycker det, "Jag bär mitt hjärta på ärmen."
Trevlig helg.
Källa: https://www.barrons.com/advisor/articles/weeks-best-elections-investors-51668807500?siteid=yhoof2&yptr=yahoo