Kaliforniens DEPI förbjuder Celsius värdepappersförsäljning

Kaliforniens Department of Financial Protection and Innovation (DFPI) har nu utfärdat ett avstånds- och avståelseorder mot Celsius. Som sådan kommer den konkursiserade kryptolångivaren inte att fortsätta försäljningen och marknadsföringen av värdepapper i delstaten Kalifornien.

Utvecklingen kommer en månad efter att DFPI gav två order om att upphöra och avstå till andra kryptoutlåningsplattformar – BlockFi och Voyager – som drabbats av smittan.

DEPI:s påstående

Myndigheterna har hävdat att de "Tjäna belöningar"-konton som erbjuds och säljs av Celsius är värdepapper även om avdelningen inte utfärdade något sådant tillstånd för att auktorisera aktiviteterna. DEPI också hävdade att Celsius och dess vd Alexander Mashinsky misslyckades med att helt avslöja väsentliga aspekter av sin verksamhet och tjäna belöningar.

Ordern daterad den 8 augusti hävdade att Mashinsky gjorde "materiellt" vilseledande uttalanden. Den påpekade också att ledningen fortsatte att tala om att investerarna i Earn Rewards skulle kunna dra tillbaka sina investeringar i rätt tid och inte drabbas av förluster på sina investeringar vid flera tillfällen, vilket ledde fram till företagets avstängning av kundplånböcker den 12 juni.

Byrån fann också att Celsius erbjöd konton som gjorde det möjligt för sina användare att tjäna ränta på sina insatta digitala tillgångar. Det kvalificerade dock inte dessa konton som värdepapper i enlighet med Kaliforniens lag – Corporations Code Section 25110.

Celsius hade pausat kunduttag från räntekonton den 25 juni, varefter det fortsatte med att ansöka om Kapital 11-konkurs ett par veckor senare.

Pålning juridiska problem

Förutom Kaliforniens DEPI undersöker flera statliga myndigheter för närvarande plattformen. Vermonts Department of Financial Regulation (DFR), för en, också påstådda att Celsius har varit engagerad i oregistrerade värdepapperserbjudanden till privata investerare. Vakthundarna hävdade också att företaget är "djupt insolvent" utan tillgångar och likviditet för att uppfylla sina skyldigheter gentemot kontoinnehavare och andra borgenärer.

Tidigare chefer för Celsius hade gjord bombshell hävdar att företaget var fast i interna frågor som dålig riskhantering, desorganisation och marknadsmanipulation.

Blockchain-data avslöjade också att plånboksadressen associerad med Mashinsky kan ha säljs några av dess CEL-tokeninnehav, vilket har bidragit till Celsius finansiella kamp.