Den oberoende granskaren i kryptolångivaren Celsius konkursfall har hävdat att företaget misslyckats med att skapa "tillräckliga" redovisnings- och driftskontroller i sin hantering av kundmedel.
I en mellantid rapport släpptes den 19 november gjorde examinator Shoba Pillay ett antal skarpa iakttagelser i sin domstolsutnämnda utredning om den konkursbaserade utlåningsplattformen för kryptovaluta.
En av de viktigaste avslöjandena i Pillays rapport var att Celsius "Custody"-program lanserades "utan tillräckliga redovisnings- och operativa kontroller eller teknisk infrastruktur", vilket gjorde det möjligt att finansiera brister i Custody-plånböckerna från dess andra innehav.
"[...] inga ansträngningar gjordes för att separera eller separat identifiera några tillgångar associerade med källkontona, som var blandade i huvudplånböckerna."
När det lanserades den 15 april tillät Celsius Custody-program användare att överföra, byta och använda mynt som lånesäkerhet. Det introducerades efter att företaget beordrades av säkerhetstillsynsmyndigheterna i New Jersey att skapa en produkt som skiljdes från Celsius "Tjäna" produkt, som får belöningar.
Denna sammanblandning av plånböcker innebär att det nu råder osäkerhet om vilka tillgångar som tillhörde kunden vid tidpunkten för konkursansökan, sade Pillay och noterade:
"Som ett resultat möter kunderna nu osäkerhet om vilka tillgångar, om några, som tillhörde dem vid konkursansökan."
Delrapporten har också belyst vad som till slut tvingade utlåningsplattformen att stoppa uttag den 12 juni.
Pillay sa att brytpunkten kom den 11 juni, när kundernas Custody-plånböcker blev underfinansierade. Den 24 juni föll detta med ytterligare 24 % till 50.5 miljoner USD i underfinansiering.
Uppenbarelsen kommer som en arkivering med den New York-baserade konkursdomstolen förra veckan att Celsius-kunder måste lämna in krav mot Celsius senast den 3 januari 2023 för att vara berättigade till utdelningar från fallet.
Kunder som samtycker till Celsius schemaläggning av sina reklamationer behöver dock inte lämna in bevis på reklamationen, enligt till ett Twitter-inlägg från Celsius den 20 november.
Relaterat: Celsius-konkursförfarandet visar komplexitet mitt i minskande hopp om återhämtning
Pillay sa att Celsius depå- och uttagsprogram skapades med kort varsel efter "intensivt regulatoriskt tryck" från New Jerseys Bureau of Securities, som startade en utredning om huruvida Celsius "Tjäna"-konton utgjorde värdepapper i enlighet med amerikanska värdepapperslagar i mitten av 2021. .
Andra redovisningsbrister som lyfts fram i rapporten inkluderar ett avslöjande att Celsius, som grundades 2017 av Alex Mashinsky och Daniel Leon, inte började spåra sin balansräkning förrän efter denna konfrontation med tillsynsmyndigheter i maj. 2021, som sedan använde Google Sheets.
Terra-ekosystemets kollaps var en av huvudfaktorerna som ledde till Celsius ekonomiska problem i maj. 2022, som såg sitt ursprungliga mynt, Luna Classic (LUNC), tidigare LUNA, och nätverkets algoritmiska stablecoin TerraClassicUSD, USTC — tidigare TerraUSD (UST) — faller norr om 98 % i värde.
Celsius också anges den 20 november att dess nästa rättegångsdatum är planerat till den 5 december, där de planerar att föra diskussioner kring dess depå- och innehållskonton, bland annat.
Källa: https://cointelegraph.com/news/celsius-had-insufficient-accounting-and-operational-controls-says-examiner