Rapporteringskrav för kryptovalutor och NFT börjar 2023

En av överklagandena med att använda Bitcoin och andra kryptovalutor är att transaktionerna är både säkra och privata. Detta kommer inte att vara fallet efter den 31 december 2022. Detta beror på att lagen om infrastrukturinvesteringar och jobb från 2021 (IIJA) av den 15 november 2021 inkluderar rapporteringskrav som kräver att kryptovalutabörser rapporterar kryptovalutatransaktioner på blankett 1099 från och med 2023.

För närvarande, när du säljer aktier eller andra värdepapper, får du ett formulär 1099-B i slutet av året från din mäklare. Din mäklare använder det formuläret för att rapportera detaljer om transaktioner såsom försäljningsintäkter, relevanta datum, din skattegrund för försäljningen och karaktären på vinster eller förluster. Om du överför aktier från en mäklare till en annan mäklare, är den gamla mäklaren skyldig att lämna ett uttalande med relevant information, såsom skatteunderlag, till den nya mäklaren.

IIJA utvidgar definitionen av mäklare som måste tillhandahålla formulär 1099-B till att inkludera företag som är ansvariga för att regelbundet tillhandahålla tjänster som utför överföringar av digitala tillgångar på uppdrag av en annan person ("Kryptobörser"). Varje plattform där du kan köpa och sälja kryptovaluta kommer att behöva rapportera digitala tillgångstransaktioner till dig och IRS i slutet av varje år.

Ibland kan du ha en överföringstransaktion som inte är en försäljning eller byte. Till exempel, om du överför kryptovaluta från din plånbok på en kryptobörs till din plånbok på en annan kryptobörs, är transaktionen inte en försäljning eller utbyte. För den typen av överföring, som med aktier, kommer den gamla kryptobörsen att behöva tillhandahålla relevant digital tillgångsinformation till den nya kryptobörsen. Dessutom, om överföringen sker till ett konto som underhålls av en part som inte är en kryptobörs (eller mäklare), kräver IIJA att den gamla kryptobörsen lämnar in en retur till IRS. Det förväntas att sådana returer i allmänhet kommer att innehålla samma information som tillhandahålls i en överföring från mäklare till mäklare.

För rapporteringskraven är en "digital tillgång" varje digital representation av värde som registreras på en kryptografiskt säkerställd distribuerad reskontra eller liknande teknik. Dessutom kan IRS ändra denna definition.

Denna definition av en digital tillgång fångar de flesta kryptovalutor och inkluderar potentiellt några icke-fungibla tokens (NFT) som använder blockchain-teknik för att representera unika tillgångar som digital konst.

Ett område av tvetydighet är hur NFTs kommer att värderas. Nu, när ett företag tar emot $10,000 8300 eller mer i kontanter i en transaktion, måste företaget rapportera transaktionen, inklusive identiteten på den person från vilken kontanterna togs emot, till IRS på blankett XNUMX. IIJA kommer att kräva att företagen behandla digitala tillgångar som kontanter för detta rapporteringskrav. Detta innebär att de kryptobörser som hanterar NFT:er kommer att behöva sätta ett visst värde på de kryptovalutor och NFT:er som handlas på plattformen. Att ställa in värdet på en utbytbar tillgång, som bitcoin, kommer att vara enklare än att ställa in värdet på en icke-fungibel tillgång, som en NFT.

Dessa regler för rapportering av digitala tillgångar kommer att gälla för informationsrapportering som ska ske efter den 31 december 2023. För Form 1099-B-rapportering innebär detta att tillämpliga transaktioner som sker efter den 1 januari 2023 kommer att rapporteras. Om IRS kommer att förfina formuläret 1099-B för nyanser av digitala tillgångar, eller komma med en helt ny form, återstår att se. Form 8300-rapportering av kontanttransaktioner kommer förmodligen att följa samma ikraftträdandedatum.

Kort sagt, om du har, eller planerar att förvärva, digitala tillgångar, här är vad du kan förvänta dig före slutet av 2022:

• Om du använder en Crypto Exchange, och den inte redan har samlat in ett formulär W-9 från dig (söker ditt skattebetalares identifikationsnummer), förvänta dig att den gör det.
• De transaktioner som är föremål för rapporteringen kommer att inkludera inte bara försäljning av kryptovalutor för fiat-valutor (som amerikanska dollar), utan även utbyte av kryptovalutor mot andra kryptovalutor.
• En rapporterande mellanhand har inte alltid perfekt information, särskilt inte när det gäller en helt ny typ av rapportering. Därför kan den första informationsrapporteringscykeln för digitala tillgångar vara lite ojämn.