Tidigare Coinbase produktchef Ishan Wahi och hans bror Nikhil Wahi har kommit överens om att reglera anklagelser om insiderhandel som väckts mot dem av United States Securities and Exchange Commission (SEC), meddelade byrån den 30 maj. SEC har lämnat in en yrkande om slutlig dom. i den amerikanska distriktsdomstolen i Western District of Washington.
Bröderna anklagades för att ha använt kunskap om "minst" nio kryptotillgångar som skulle listas på Coinbase i framtiden för att köpa innan de noterades. SEC väckte talan mot dem den 21 juli 2022. Den byrån kräver nu urholkning av illa anskaffade vinster med ränta.
SEC-avdelningen för verkställighetsdirektör Gurbir Grewal sa i ett uttalande:
"Även om teknikerna i det här fallet kan vara nya, är inte beteendet det. […] De federala värdepapperslagarna undantar inte värdepapper i kryptotillgångar från förbudet mot insiderhandel, inte heller SEC.”
SEC meddelade i april att de hade nått "en principöverenskommelse" med Ishan Wahi, som dömdes till 24 månaders fängelse av den amerikanska distriktsdomstolen i New Yorks södra distrikt den 9 maj. Då fastställdes det. att Wahi hade tjänat upp till 1.5 miljoner dollar genom illegal handel. Nikhil Wahi dömdes till 10 månaders fängelse i januari av samma domstol.
SEC:s stämningsansökan påstod att Wahis och en annan svarande, Sameer Ramani, hade handlat med "kryptotillgångsvärdepapper". Det påståendet ledde till omfattande kontroverser, där kommissionären Caroline Pham varnade för att klassificeringen av tokens "som skulle kunna beskrivas som nyttosymboler och/eller vissa tokens relaterade till decentraliserade autonoma organisationer (DAO)" kan "få konsekvenser utöver detta. enstaka fall.” Pham kallade SEC-åtgärden "reglering genom verkställighet".
Dagens SEC-uppgörelse (i) medger inga juridiska slutsatser om säkerhetsstatusen för tokens; (ii) kräver inte att Wahi betalar några ytterligare straffavgifter (utöver de som ska betalas för separat brottmål); och (iii) inkluderar immateriella förelägganden att inte bryta mot avsnitt 10(b) pic.twitter.com/qHOfcaIVk2
— Rodrigo (@RSSH273) Maj 30, 2023
Fallet ledde också till en mängd amicus-anmälningar.
Relaterat: Coinbase lämnar in kort i SEC Wahi-fallet, säger att det inte säljer värdepapper men skulle vilja
Wahis lämnade in en motion om avskedande av fallet i februari och hävdade att SEC felaktigt klassificerade de aktuella tokens i fallet baserat på Howey-testet och doktrinen om stora frågor. Om förlikningen godkänns kommer giltigheten av SEC:s anspråk inte att avgöras.
Förlikningen är fortfarande föremål för domstolsgodkännande.
Magazine: Powers On... Insiderhandel med krypto är målinriktad — Äntligen! Del 1
Källa: https://cointelegraph.com/news/sec-settles-case-against-wahi-brothers-for-coinbase-insider-trading