WisdomTree tillkännager privat erbjudande på $130.0 miljoner konvertibla seniorsedlar

NEW YORK–(BUSINESS WIRE)–WisdomTree, Inc. (NYSE: WT) (“WisdomTree”), en global finansiell innovatör, tillkännagav idag sin avsikt att erbjuda, beroende på marknadsförhållanden och andra faktorer, 130.0 miljoner USD sammanlagt kapitalbelopp av sitt konvertibla seniorlån som förfaller 2028 ("sedlarna") i ett privat erbjudande ("erbjudandet") till kvalificerade institutionella köpare i enlighet med Rule 144A under Securities Act från 1933, med ändringar ("Securities Act"). WisdomTree förväntar sig också att ge den första köparen av skuldebreven en köpoption, för avveckling under en period av 13 dagar från och inklusive det datum då skuldebreven utfärdades första gången, upp till ytterligare 20.0 miljoner USD sammanlagt kapitalbelopp för skuldebreven.

WisdomTree har för avsikt att använda en del av nettointäkterna från erbjudandet för att finansiera det samtidiga återköpet av upp till cirka 115.0 miljoner USD i sammanlagt kapitalbelopp av dess 4.25 % konvertibla seniorlån med förfallodag 2023 (”2023-lånen”) enligt beskrivningen nedan, med återstoden att användas för rörelsekapital och andra allmänna företagsändamål. Eventuella återstående 2023 utestående skuldebrev kommer att regleras senast vid förfallodagen.

Före den 15 maj 2028 kommer skuldebreven att vara konvertibla efter val av innehavarna av skuldebreven endast om vissa villkor är uppfyllda och under vissa perioder, och därefter, när som helst fram till stängning på den andra planerade handelsdagen omedelbart före förfallodagen. Vid konvertering kommer WisdomTree att betala kontant upp till det sammanlagda kapitalbeloppet för de sedlar som ska konverteras och betala eller leverera, i förekommande fall, kontanter, aktier av dess stamaktier eller en kombination av kontanter och aktier av dess stamaktier, kl. WisdomTrees val, med avseende på återstoden, om någon, av WisdomTrees konverteringsskyldighet utöver det sammanlagda kapitalbeloppet för de sedlar som konverteras. Sedlarna kommer också att kunna lösas in, helt eller delvis, mot kontanter enligt WisdomTrees val när som helst, och då och då, på eller efter den 20 augusti 2025 under vissa omständigheter. Inlösenpriset kommer att vara lika med kapitalbeloppet för de skuldebrev som ska lösas in, plus upplupen och obetald ränta, om någon, till, men exklusive, inlösendagen. Räntesatsen, konverteringskursen och andra villkor för skuldebreven ska bestämmas vid prissättning av erbjudandet.

Samtidigt med prissättningen av sedlarna i erbjudandet, avser WisdomTree att ingå separata privatförhandlade transaktioner med vissa innehavare av 2023-sedlarna för att återköpa upp till cirka 115.0 miljoner USD i sammanlagt kapitalbelopp av 2023-sedlarna på villkor som ska förhandlas fram med sådana innehavare (vardera ett "sedlaråterköp" och tillsammans "2023-sedlaråterköpen"). Villkoren för varje återköp av sedlar förväntas förhandlas fram med vissa innehavare av 2023-sedlar på individuell basis och kommer att bero på flera faktorer, inklusive marknadspriset på WisdomTrees stamaktie och handelspriset för 2023-sedlarna vid tidpunkten för varje sådan. notera återköp. Ingen garanti kan ges om hur mycket, om någon, av 2023-sedlarna som kommer att återköpas eller på vilka villkor de kommer att återköpas. Ersättningen för sådana återköp av obligationer kommer att kontantfinansieras med en del av nettointäkterna från erbjudandet. Eventuella återstående 2023 utestående skuldebrev kommer att regleras senast vid förfallodagen.

WisdomTree förväntar sig att vissa innehavare av 2023-sedlar som säljer sina 2023-sedlar i förhandlade transaktioner med WisdomTree kan ingå eller avveckla olika derivat med avseende på WisdomTrees stamaktier och/eller köpa aktier av dess stamaktier på marknaden. Mängden WisdomTrees stamaktier som sådana innehavare köper kan vara betydande i förhållande till den historiska genomsnittliga dagliga handelsvolymen för stamaktien. Dessutom förväntar sig WisdomTree att vissa köpare av skuldebreven som erbjuds i erbjudandet kan etablera en kort position med avseende på dess stamaktie genom blankning av stamaktien eller genom att ingå korta derivatpositioner med avseende på stamaktien, i varje fall, i samband med erbjudandet. Nettoeffekten av ovanstående marknadsaktiviteter från innehavare av 2023-sedlar och köpare av de sedlar som erbjuds i erbjudandet kan öka (eller minska storleken på en minskning av) eller minska (eller minska storleken på en eventuell ökning av) marknadspriset på WisdomTrees stamaktie och/eller marknadspriset på de sedlar som erbjuds i erbjudandet, och WisdomTree kan inte förutsäga omfattningen av sådana marknadsaktiviteter eller den övergripande effekt de kommer att ha på marknadspriset för sedlarna och/eller marknadspriset på dess gemensamma aktier. stock.

Sedlarna kommer endast att erbjudas till kvalificerade institutionella köpare i enlighet med Regel 144A under Securities Act. Sedlarna och stamaktierna som kan utfärdas vid konvertering av skuldebreven, om sådana finns, har inte registrerats och kommer inte att registreras enligt Securities Act, eller någon statlig värdepapperslagstiftning, och får inte erbjudas eller säljas i USA om de inte är registrerade så. utom i enlighet med ett tillämpligt undantag från sådana registreringskrav.

Detta tillkännagivande är varken ett erbjudande att sälja eller en uppmaning till ett erbjudande om att köpa något av dessa värdepapper och ska inte utgöra ett erbjudande, uppmaning eller försäljning i någon jurisdiktion där ett sådant erbjudande, uppmaning eller försäljning är olaglig.

Om WisdomTree

WisdomTree är en global finansiell innovatör som erbjuder en väldiversifierad uppsättning börshandlade produkter (ETP), modeller och lösningar. Vi ger investerare möjlighet att forma sin framtid och stöder finansprofessionella att bättre betjäna sina kunder och växa sina verksamheter. WisdomTree utnyttjar den senaste finansiella infrastrukturen för att skapa produkter som ger åtkomst, transparens och en förbättrad användarupplevelse. Vi bygger på vårt arv av innovation och utvecklar också nästa generations digitala produkter och strukturer, inklusive digitala fonder och tokeniserade tillgångar, såväl som vår blockchain-baserade digitala plånbok, WisdomTree Prime™.

WisdomTree har för närvarande cirka 88.1 miljarder USD i tillgångar under förvaltning globalt.

WisdomTree® är marknadsföringsnamnet för WisdomTree, Inc. och dess dotterbolag över hela världen.

Varningsförklaring om framtidsinriktade uttalanden

Detta pressmeddelande innehåller framtidsinriktade uttalanden som är baserade på WisdomTrees lednings övertygelser och antaganden och på information som för närvarande är tillgänglig för ledningen. Även om WisdomTree anser att de förväntningar som återspeglas i dessa framåtriktade uttalanden är rimliga, hänför sig dessa uttalanden till framtida händelser eller WisdomTrees framtida finansiella resultat, och involverar kända och okända risker, osäkerheter och andra faktorer som kan orsaka faktiska resultat, aktivitetsnivåer, prestanda. eller prestationer som väsentligt skiljer sig från framtida resultat, aktivitetsnivåer, prestationer eller prestationer som uttrycks eller antyds av dessa framåtblickande uttalanden. I vissa fall kan du identifiera framtidsinriktade uttalanden genom terminologi som "kan", "kommer", "bör", "förväntar", "avser", "planerar", "förutser", "tror", "uppskattar, ” ”förutsäger”, ”potential”, ”fortsätt” eller det negativa av dessa termer eller annan jämförbar terminologi. Dessa uttalanden är bara förutsägelser. Du bör inte lita onödigt på framtidsinriktade uttalanden eftersom de involverar kända och okända risker, osäkerheter och andra faktorer, som i vissa fall ligger utanför WisdomTrees kontroll och som väsentligt kan påverka resultaten. Faktorer som kan göra att faktiska resultat avviker väsentligt från nuvarande förväntningar inkluderar bland annat de risker som beskrivs nedan. Om en eller flera av dessa eller andra risker eller osäkerheter inträffar, eller om WisdomTrees underliggande antaganden visar sig vara felaktiga, kan faktiska händelser eller resultat avvika avsevärt från de som antyds eller projiceras av de framåtblickande uttalandena. Inget framåtblickande uttalande är en garanti för framtida resultat. Du bör läsa detta pressmeddelande fullständigt och med förståelse för att WisdomTrees faktiska framtida resultat kan skilja sig väsentligt från eventuella framtida resultat som uttrycks eller antyds av dessa framåtblickande uttalanden.

Framåtriktade uttalanden i detta pressmeddelande kan särskilt innehålla uttalanden om de föreslagna villkoren för obligationerna, storleken på skuldebrevsutbudet, inklusive möjligheten att köpa ytterligare skuldebrev som ska beviljas den ursprungliga köparen, den förväntade användningen av intäkterna från försäljningen av sedlarna och de potentiella effekterna av 2023 års återköp av sedlar på WisdomTrees stamaktier och marknadspriset på sedlarna, och andra uttalanden i detta pressmeddelande som inte är historiska fakta. Framåtriktade uttalanden är föremål för många risker och osäkerheter, inklusive utan begränsning, risker relaterade till eller förknippade med huruvida WisdomTree kommer att fullfölja erbjudandet av sedlarna på förväntade villkor, eller överhuvudtaget, som kan skilja sig eller förändras baserat på marknadsförhållanden eller andra orsaker, och de andra riskerna som anges under rubriken "Riskfaktorer" i WisdomTrees årsrapport på formulär 10-K för året som slutade den 31 december 2021, med ändringar, och kvartalsrapport på formulär 10-Q för kvartalet som slutade juni 30, 2022.

Kategori: Företagsuppdatering

Kontakt

Media Relations

WisdomTree, Inc.

Jessica Zaloom

+1.917.267.3735

[e-postskyddad] / [e-postskyddad]

Investor Relations

WisdomTree, Inc.

Jeremy Campbell

+1.646.522.2602

[e-postskyddad]