Den påstådda "Shadow Banker" Reggie Fowler erkänner sig skyldig till bedrägeri i Crypto Capital-mål

Reginald Fowler, en tidigare minoritetsägare till Minnesota Vikings, har erkände sig skyldig till bedrägeri över hans inblandning i att öppna och driva bankkonton för kryptovalutaföretag. 

Medan han arbetade för Panama-baserade Crypto Capital, påstås Fowler ha hjälpt börser att få banktjänster när få finansinstitutioner skulle ta dem som kunder. Men genom att göra det gjorde han också det möjligt för dem att kringgå reglerna om penningtvätt, enligt anklagelserna.

Crypto Capital grundades 2013 och var inte din typiska bank. Liksom andra delar av krypton var dess operatörer mer eller mindre anonyma. Operationen fungerade genom att öppna konton för kryptoklienter med namnet på skalbolag på internationella banker. När en bank skulle bli klok på att kontot faktiskt skulle kunna användas för en kryptovalutaverksamhet, skulle Crypto Capital gå vidare till nästa. 

Kraken, Binance och andra välrenommerade företag använde Crypto Capital vid ett eller annat tillfälle. Det gjorde också QuadrigaCX, en kanadensisk börs som förlorade miljoner i kundmedel när dess lösenordsinnehavares grundare dog mystiskt i december 2018.

Men Crypto Capitals största kund var Bitfinex, systerbörsen till stablecoin-utgivaren Tether. 

Snack-a-mole-operationen fick en direkt träff i oktober 2018 när Bitfinex inte kunde komma åt 850 miljoner dollar som innehas av Crypto Capital. Börsen pausade tillfälligt kontantinsättningar, med användare som rapporterade förseningar med uttag. För att hantera kryptobristen ska Bitfinex ha lånat pengarna från Tether – som drivs av samma moderbolag som Bitfinex, iFinex.

Inte långt efter öppnade New York Attorney General's Office en utredning om Bitfinex och Tether, varav den sistnämnda påstod sig vara stoppad av kontanter. Attorney General sa att denna sammanblandning av medel uppgick till bedrägeri och vidare att Tethers påståenden om att dess stablecoin backades upp av kontanter var falska. Tjuda till slut fast i februari 2021 för 18.5 miljoner dollar och en överenskommelse om att upphöra med verksamheten i staten, även om den inte erkände brott. Sedan utredningen har det också avslöjats att dess reserver inkluderar tillgångar förutom kontanter.

Crypto Capital hävdade å sin sida att $850 miljonerna inte var tillgängliga eftersom amerikanska, polska och portugisiska tjänstemän hade fryst dess konton.

Fowler hade dock kapital. Enligt den amerikanska regeringen hade han och Ravid Yosef – en annan påstådd operatör av Crypto Capital – 345 miljoner dollar fördelat på 60 bankkonton. 

Det har varit ett upp-och-ned-fall för Fowler, som ingick ett avtal om åberopande 2020 som skulle ha fått honom att erkänna att han endast fungerade som en olicensierad pengaförmedlare. Men böterna på 371 miljoner dollar var för mycket, och Fowler drog sig ur affären. Som svar lade USA till wirebedrägeri till listan över anklagelser. 

När rättegången skulle inledas i mitten av maj, accepterade Fowler igen, denna gång och erkände sig skyldig inte bara till en olicensierad avgift för penningöverföring utan också för bedrägeri och konspiration för att begå bankbedrägerier. 

Som en del av den "öppna" vädjan har Fowler ännu inte dömts.

Det bästa av Dekryptera direkt till din inkorg.

Få de bästa berättelserna sammanställda dagligen, veckovisa sammanfattningar och djupdykning direkt till din inkorg.