Direkt indexering är en het strategi för finansiella rådgivare som vill differentiera sig gentemot potentiella kunder – men vad är det och när är det vettigt för kunderna?
Tanken bakom indexering är naturligtvis inte ny. Vanguard Groups grundare John Bogle skapade världens första indexfond 1975 när han lanserade fonden Vanguard 500, som inte gjorde något annat än att spåra aktierna i Standard & Poor's 500 Index. Istället för ett komplext scenario där fondförvaltare valde enskilda aktier, var indexet enkelt för investerare att förstå, gav en bred exponering mot amerikanska aktier och var billigt att driva, vilket resulterade i lägre avgifter.
Från och med 2021 fanns det 7,481 2020 fonder i USA – och den summan var en minskning från 2025. Men trots en uppsjö av index som fondförvaltare kunde följa, strävade fonder fortfarande efter att täcka en bred mix av aktier. Fördelen med anpassad indexering – även kallad direkt indexering eller personlig indexering – undviker den enstaka tillvägagångssättet för att skapa ett index utformat för att möta målen för en enskild investerare. Anpassad indexering kan vara ett utmärkt sätt för investerare att nöja sig med en utmanande marknad och kommer att bli allt mer populär, eftersom O'Shaughnessy förutspår att XNUMX kommer de flesta finansiella rådgivare att ha programvara för att hantera anpassade index.
För mer hjälp med att arbeta med anpassad indexering i din ekonomiska plan, överväg att arbeta med en finansiell rådgivare.
Vad är anpassad indexering?
Ett anpassat index ställs in som ett separat hanterat konto för en investerare som direkt köper enskilda aktier. Dessa val är baserade på ett befintligt index, sedan justerat och tweaked med hjälp av sofistikerad programvara för att matcha behoven, omständigheterna och prioriteringarna för den enskilda kontoinnehavaren. Dessa konton har naturligtvis högre avgifter och är bäst lämpade för personer med hög nettoförmögenhet med betydande portföljer som kan dra nytta av en rad skräddarsydda alternativ, särskilt i fyra scenarier.
Skatteförlust skörd: Även när ett givet index är uppåt handlas vissa av dess enskilda aktier med förlust. Eftersom investeraren i ett anpassat index har enskilda aktier, är det möjligt att sälja av de aktier som är nere, vilket skapar en skatteförlust som kan användas för att kompensera för skatten på den totala vinsten av indexet. En annan fördel är att kunna separera långsiktiga och kortsiktiga förluster och vinster inom indexet.
ESG-investeringar: Socialt medvetna investerare som är oroade över miljö-, sociala och styrningspolicyer och standarder för de företag som utgör deras innehav. Till skillnad från att investera i ett standardindex kan ett anpassat index utformas för att undvika aktier i företag som är involverade med fossila bränslen eller vapen, till exempel för att inkludera företag som främjar mångfald och inkludering, eller för att kringgå företag med särskilda politiska band eller en historia av olaglig beteende.
Faktorinvestering: Att investera i företag med specifika egenskaper – ”faktorer” – som värde, snabb tillväxt eller i högt specialiserade marknadssegment är svårt att uppnå med en vanlig fond eller ETF. Med praktiskt taget alla enskilda aktier tillgängliga kan ett anpassat index skräddarsys för att uppfylla dessa kriterier.
Diversifiering: Standardindex byggda kring tillväxt, värde eller någon annan faktor kan hamna alltför koncentrerade inom vissa sektorer, såsom teknik. Dessutom kan en ledande befattningshavare åläggas att inneha ett betydande antal aktier i sin arbetsgivare. En vårdchef kan till exempel skapa ett anpassat index.
Bottom Line
Anpassad indexering innebär att skapa ett separat hanterat konto för en investerare som direkt köper enskilda aktier. Denna teknik växer i popularitet bland finansiella rådgivare som har programvaran för att anpassa denna strategi för att möta investerarens behov.
Tips om investeringar
Att investera, oavsett om det handlar om anpassad indexering eller att köpa enskilda aktier, kan vara komplext. Ibland hjälper det att ha en expert till sitt förfogande. SmartAssets gratisverktyg matchar dig med finansiella rådgivare i ditt område på fem minuter. Om du är redo att matchas med lokala rådgivare som hjälper dig att uppnå dina ekonomiska mål, börja nu.
Förutom att arbeta med en finansiell rådgivare, se till att använda vår gratis investeringskalkylator för att ge dig en snabb uppskattning av hur din portfölj kommer att klara sig över tiden.
Fotokredit: ©iStock.com/emagraphics, ©iStock.com/espix
Posten 4 Times Advisors bör använda anpassad indexering, enligt Vanguard visades först på SmartAsset-blogg.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/4-times-advisors-custom-indexing-202603307.html