Hur man trycker på denna återhämtning för 7% utdelning

Under de senaste månaderna har jag sett utdelningsinvesterare göra samma misstag om och om igen: de glömmer hela tiden att aktiemarknaden alltid ser ut framåt, inte bakåt.

Att göra denna lätta blunder nu kan kosta dig en chans att få in billiga 7 %+ utdelningar slutna fonder (CEF)– och potentiellt förbereda dig för år av stadiga kontantutbetalningar och prisvinster.

Skakar av sig "Investor Shell Shock"

Jag vet att det är svårt att tro på denna marknadsstuds efter de många grymma vändningar som aktier har gjort oss i år. Och för att vara ärlig kan det ta lång tid för marknaden att hitta sin fot helt. Heck, vi kanske återvänder till 2022 års låga som vi nådde tillbaka i mitten av juli.

Men mina indikatorer säger mig alla att köpa en välskött CEF som har en blandning av stora och medelstora aktier kommer att verka som en mycket smart drag när du ser tillbaka ett år eller så från nu. (Och som jag nämnde förra veckan, om du vill ge dig själv lite extra sinnesfrid, kan du använda dollar-kostnadsgenomsnitt för att ta dig in lite i taget.)

Vår CEF Insider Portföljen är ett bra ställe att leta efter nya köp: den har amerikanska och internationella blue chip-aktier, tillsammans med tekniska namn, utspridda över de 25 CEF:er som den har, vilket ger en överdriven avkastning på 8.9 % i genomsnitt idag.

Jag kommer att namnge en annan fond (nuvarande avkastning: 7 %) som jag kan hålla på din bevakningslista om ett ögonblick. Låt oss först analysera några av de senaste ekonomiska tebladen för att se varför det nu är en bra tid att göra några smarta CEF-köp.

Motståndskraftiga konsumenter kan få en (sällsynt) hand från Fed

När vi köper aktiefokuserade CEF:er strävar vi alltid efter att göra det när den amerikanska konsumenten håller i sig – och helst spenderar mer – för trots allt står konsumentutgifterna för 70 % av all ekonomisk aktivitet i USA.

Och den amerikanska konsumenten håller verkligen i sig, med lönerna som stiger med 5.1 % under andra kvartalet 2022, den snabbaste takten på över 20 år.

Det i sin tur driver på försäljningen för konsumentinriktade företag som amason
AMZN
(AMZN), vilket slog analytikernas förväntningar med 121 miljarder dollar i försäljning under andra kvartalet. Apple
AAPL
(AAPL), slog också prognoserna, med över 82 miljarder dollar i kvartalsintäkter.

Av avgörande betydelse påpekade båda företagen att problem med leveranskedjan börjar avta, vilket försvagar en av huvudorsakerna till inflation.

Det är båda fantastiska tecken på egen hand, och vi kan lägga in två till: det ena är det faktum att aktier har en lång väg att gå tills de återtar sina januarinivåer – vilket ger dem gott om utrymme att köra. Den andra är nyligen sänkta förväntningar på räntor (och i förlängningen inflationen, som har överträffat de tidigare nämnda löneökningarna).

Enligt Fed Funds terminsmarknad spås nu centralbankens räntehöjningar nå en topp så snart som i december.

Topppriser: bara tre vandringar bort?

Naturligtvis, som CEF-investerare vet vi att det bästa sättet att spela någon studs på marknaden är genom, ja, CEFs! Det beror på att dessa fonder ger oss exponering mot samma aktier som många av oss äger nu, men med den stora avkastningen vi längtar efter.

Ett bra exempel är 7%-avkastningen Liberty All-Star Growth Fund (ASG), en populär CEF—eller så populär som en fond i denna löjligt förbisedda tillgångsklass kan vara! ASG delar ut sin portfölj över små, medelstora och stora aktier, med separata förvaltare tilldelade varje kategori. Det är en smart installation som låter varje chef fokusera mer på sina individuella specialiteter.

Företaget har konsumentinriktade namn som Amazon (AMZN), Visa
V
(V) och Microsoft
MSFT
(MSFT), plus att det ger lite extra diversifiering genom att dra aktier från andra sektorer, som försäkringsbolag Unitedhealth Group
UNH
(UNH), vars teknologidrivna Optum-enhet ger apoteksförmåner, driver kliniker och tillhandahåller dataanalys och annan spjutspetsteknik för att effektivisera vården.

ASG:s diversifiering, tillsammans med dess specialiserade ledningsstruktur, hjälpte det att leverera en totalavkastning på 288 % under det senaste decenniet (med mycket av vinsten i utdelning), även när man inkluderar röran som har varit 2022.

Det är en fantastisk fond, för att vara säker, men du kanske minns att jag för en sekund sedan sa att den var perfekt för din kolla på lista (inte din köplista!). Det beror på att det handlas till 9 % Premium till substansvärdet (NAV, eller värdet på aktierna i dess portfölj) just nu, och vi kräver alltid rabatt.

Så min rekommendation är att vänta med den här för tillfället - men titta på dess rabatt som en hök. Under tiden kan du titta på de köpvärderade CEF:erna för fyndpriser i min CEF Insider portfölj för det bästa rabatt högavkastande CEF att köpa.

Michael Foster är Lead Research Analyst för Kontrarian Outlook. För mer bra inkomstidéer, klicka här för vår senaste rapport "Oförstörbar inkomst: 5 fonder med säkra 8.4% -utdelningar."

Offentliggörande: ingen