Enligt Securities and Exchange Commission brukade Marco "Sully" Perez från Midland, Texas, berätta för sina kunder att hans investeringsplan var bättre än en 401(k).
Nu har den amerikanska distriktsdomstolen i västra Texas beordrat hela operationen att stoppas och eventuella kvarvarande tillgångar frysta. SEC säger att investeringsplanen var en "bluff" och ett Ponzi-plan. Perez sprängde miljontals dollar av sina investerares pensionspengar som levde högt på svinet, och de flesta av pengarna är borta, säger SEC. Det inkluderade över 1 miljon dollar som spenderades på nya bilar, 300,000 450,000 dollar på smycken, 110,000 XNUMX dollar som flög runt på privata flygplan och XNUMX XNUMX dollar på att hålla sin bröllopsmottagning ombord på kryssningsfartyget Queen Mary. Allt under en period på drygt tre år.
Läsa: Se till att dina åldrande föräldrar har rätt vård – och att de inte blir lurade
Under den tiden spelade Perez också bort mer än $200,000 600,000 på kasinon, gjorde kontantuttag på totalt mer än $XNUMX XNUMX och spenderade enorma summor pengar på allt från en helikopter till Dallas Cowboys, säger SEC.
Den totala påstådda spree uppgick till cirka 5.6 miljoner dollar, eller mer än 4,400 XNUMX dollar varje dag, inklusive söndagar. Det var nästan två tredjedelar av pengarna som investerats hos honom, säger SEC.
Permian Basin Proppants Inc., ett företag som Perez kontrollerar som president och som använde för att genomföra programmet, åtalades också, sade SEC.
Under tiden, rapporterar kommissionen, var hela systemet falskt. "Permian var och är en bluff" och "hade få legitima intäkter", säger kommissionen. "I verkligheten använde Perez och Permian det mesta av investerarmedlen för Perez personliga fördel, för att göra Ponzi-betalningar till investerare," och för icke-affärsändamål, står det.
Och om SEC har rätt kommer så många som 265 vanliga investerare att förlora i genomsnitt så mycket som $35,000 XNUMX av sina pensionsfonder.
Perez advokat, Arnold Spencer från Dallas, säger till MarketWatch: "Mr. Perez tänker försvara sig mot anklagelserna i rättegången. Men ännu viktigare, han avser att arbeta med SEC och hans investerare för att skydda investerarnas och företagets intressen."
Oavsett hur detta blir antar vi att investerare kan glömma sina omedelbara drömmar om tidig och enkel pensionering.
Längs vägen, säger SEC, ignorerade investerare en lång lista med stora varningstecken.
Bland dem:
1. Pie-in-the-sky lovade investeringsavkastning med förmodat låg risk. Perez lovade en avkastning på investeringen på upp till 30 % utan absolut risk, säger SEC. Detta, vid en tidpunkt då inte ens sådana som Goldman Sachs och Warren Buffett i genomsnitt kunde vara bättre än cirka 12 % – med mycket risk. Perez till och med garanterat Individuella investerare ger en avkastning på mellan 10 % och 100 % inom 30 till 90 dagar, rapporterar SEC.
2. Tveksamma affärspraxis. Perez påstås också erbjuda vissa investerare en garanterad extra avkastning på 20 %. om de skulle lägga upp lysande recensioner av honom och hans investeringsverksamhet på Better Business Bureaus hemsida.
3. Saker som inte var meningsfulla. Perez påstås ha berättat för investerare att hans företag alltid hade tillräckligt med kontanter till hands för att betala av alla sina investerare – vilket väcker den uppenbara frågan om varför denna otroligt lukrativa operation, som är jämn med kontanter, till och med behövde externa investerare överhuvudtaget.
4. Konstgjorda sätt att stoppa investerare att dra ut sina pengar. Permian ska ha haft en 366-dagars låsning av pengar. Och, säger SEC, när vissa investerare försökte ta ut sina pengar sa Perez till dem att SEC inte skulle låta dem.
5. Affinitetsmarknadsföring. Perez, en veteran från den amerikanska flottan, marknadsförde sitt plan speciellt till andra veteraner såväl som aktiv militär personal. Han gjorde mycket av sin uppenbara "militär till miljonär"-historia. Affinitetsmarknadsföring är inte alltid ett varningstecken, men det är så vanligt vid investeringsbedrägerier att SEC faktiskt har ett varningsdokument om ämnet.
OK, så för erfarna och kunniga investerare är några av dessa påstådda röda flaggor så uppenbara att de skulle förtjäna ett omedelbart jubel från Bronx. Men många, kanske de flesta, är relativt oerfarna när det kommer till investeringar. Och varför skulle de inte vara det? Ämnet kan vara mycket komplext, investeringsprodukter kan vara mystiska och ogenomskinliga, och finansiell utbildning är antingen grundläggande eller obefintlig.
Fall som detta väcker återigen en enkel, uppenbar fråga: Skulle det inte bara vara billigare om vi lärde folk mer om det här medan de fortfarande går i skolan?
Källa: https://www.marketwatch.com/story/better-than-a-401-k-sec-says-texas-veterans-others-missed-the-red-flags-11642088737?siteid=yhoof2&yptr=yahoo