När vi står här i slutet av 2022 kan vi se nästa år genom dimman av osäkerhet – och för närvarande domineras den synen av hög inflation, stigande räntor och potentiell recession.
När vi tittar på marknadssituationen skriver Goldman Sachs strateg Christian Mueller-Glissmann: "Vi förblir defensiva under 3-månadershorisonten med ytterligare motvind från stigande realräntor och kvardröjande tillväxtosäkerhet... Tillväxt/inflationsmixen är fortfarande ogynnsam – inflationen kommer sannolikt att normaliseras men den globala tillväxten avtar och centralbankerna stramar fortfarande åt, om än i långsammare takt.”
Summan av kardemumman, enligt Mueller-Glissmann, är att investerare måste inta defensiva ställningar med sina portföljtillskott. Och det kommer naturligtvis att leda investerare mot högavkastande utdelningsaktier. Dessa inkomstgenererande aktier erbjuder ett visst skydd mot både inflation och aktieavskrivningar genom att tillhandahålla en stadig inkomstström.
Mot denna bakgrund har några topprankade analytiker gjort tummen upp till två utdelningsaktier som ger inte mindre än 12 %. Öppnar upp TipRanks databas, undersökte vi detaljerna bakom dessa två för att ta reda på vad mer som gör dem övertygande köp.
FS KKR Capital (FSK förlängning)
Vi börjar med FSK, ett finansiellt tjänste- och rådgivningsföretag fokuserat på BDC-segmentet. Det vill säga, FSK erbjuder finansiering och kapitalförvaltning på hög nivå till affärsutvecklingsföretag, med fokus på skräddarsydda kreditlösningar för privata medelstora företag verksamma i USA. FSK:s investerings- och aktieportfölj består huvudsakligen av seniora säkerställda skulder – det är 71 % av totalen – och 89 % av skuldinvesteringarna är till rörlig ränta. Bolaget har aktiva investeringar i cirka 195 portföljföretag och portföljen har ett totalt verkligt värde på 15.8 miljarder dollar.
Portföljen är lönsam, och under det senaste rapporterade kvartalet, 3Q22, såg FSK en total investeringsintäkt på 411 miljoner dollar, medan justerad nettovinst uppgick till 73 cent per aktie. Båda siffrorna ökade med 14 % jämfört med föregående år.
För avkastningsinriktade investerare stödjer FSK:s starka inkomst en solid utdelning. Under tredje kvartalet betalade bolaget ut en stamaktieutdelning på 3 cent; detta höjdes i deklarationen för Q67 till 4 cent per stamaktie. Med den nya kursen blir utdelningen årligen till 68 USD och ger en robust avkastning på 2.72 %. Detta slår den nuvarande inflationstakten med mer än 14 poäng och säkerställer att aktieägarna får en god avkastning. Den höjda utdelningen, som inkluderar en bas på 6 cent och ett tillägg på 61 cent, är planerad till betalning den 7 januari.
John Hecht, 5-stjärnig analytiker med Jefferies, har bevakat detta företag och han ser att det har en sund defensiv position i en skakig ekonomisk situation. Hecht skriver: "FSK förblir en förmånstagare av stigande räntor, med en bok med övervägande rörlig ränta (90 %)... För varje 100 bps ökning bör FSK se en årlig nytta på 0.25 USD per aktie eller 0.06 USD per kvartal med ledningen som betonar att räntehöjningar vanligtvis tar 6-12 månader att absorberas av den bredare ekonomin. FSK:s disciplinerade emissionsgarantier bör erbjuda det skydd i en lågkonjunktur eftersom endast 4 % av investeringarna som utvärderas 2022 är stängda.”
När vi blickar framåt ger Hecht betyg på FSK-aktier som ett köp, och han sätter ett prismål på 24 $ som innebär en uppsida på ~23% för en ettårig tidsram. Baserat på den aktuella direktavkastningen och den förväntade kursuppgången har aktien ~37 % potentiell totalavkastningsprofil. (För att se Hechts meritlista, Klicka här)
Sammantaget har denna högavkastande utdelningsaktie fått 6 senaste recensioner från Streets analytiker, och deras bedömningar inkluderar 2 köp mot 4 håll (dvs. neutrala) – för ett konsensusbetyg för måttligt köp. (Se FSK aktieprognos på TipRanks)
Ready Capital Corporation (RC)
Nästa utdelningsmästare vi tittar på är Ready Capital, en fastighetsinvesteringsfond (REIT). Dessa företag förvärvar, äger, arrenderar och förvaltar en mängd olika bostads- och kommersiella fastigheter och får sina inkomster från leasing, försäljning och hypoteksverksamhet. Förutom att direkt äga eller leasa fastigheter erbjuder många REIT också finansiella tjänster, särskilt små till medelstora kommersiella och bostadslån. Det är här Ready Capital finns; Bolaget är specialiserat på bostadslån med stöd av kommersiella fastigheter.
I sin senaste finansiella release för 3Q22 rapporterade Ready Capital en GAAP EPS på 53 cent och 44 cent i utdelningsbar vinst per stamaktie, tillsammans med kontantinnehav på 208 miljoner dollar. Företagets räntenetto rapporterades till 186 miljoner dollar, medan den totala nettointäkten uppgick till 66.25 miljoner dollar.
Det var sunda siffror och backade upp bolagets utdelning. Liksom alla REITs krävs enligt skattereglerna Ready Capital för att återföra en hög andel av vinsten direkt till aktieägarna – och utdelningar är ett bekvämt sätt att följa efterlevnaden. Bolaget betalar för närvarande ut 42 cent per stamaktie, eller 1.68 USD på årsbasis, och utdelningen ger 12.8%.
Täcker denna aktie för JMP, 5-stjärnig analytiker Steven DeLaney påpekar att företagets intäkter kom över hans uppskattningar, innan vi fortsatte med att säga: "Vi tror att Ready Capital motiverar en premievärdering till REIT-universumet för kommersiella hypotekslån på grund av dess multistrategiska kreditoriginerings- och värdepapperiseringsplattform."
I linje med hans hausseartade syn ger DeLaney RC-aktier ett överpresterande (dvs köp)-betyg, och hans kursmål på $16 indikerar att aktierna enligt hans uppfattning har potential att växa ~21% under det kommande året. (För att se DeLaneys meritlista, Klicka här)
Sammantaget har Ready Capital uppmärksammats från 7 Wall Street-analytiker nyligen, och deras recensioner inkluderar 5 köp och 2 håll för ett moderat köp konsensusbetyg. (Se RC aktieprognos på TipRanks)
För att hitta bra idéer för handel med utdelningsaktier till attraktiva värderingar, besök TipRanks' Bästa lager att köpa, ett verktyg som förenar alla TipRanks aktieinsikter.
Villkor: De åsikter som uttrycks i den här artikeln är endast de som presenteras av analytikerna. Innehållet är endast avsett att användas i informationssyfte. Det är mycket viktigt att göra din egen analys innan du gör några investeringar.
Källa: https://finance.yahoo.com/news/seeking-least-12-dividend-yield-005735987.html